Analyse des ratios de solvabilité
Les ratios de solvabilité, également connus sous le nom de ratios d’endettement à long terme, mesurent la capacité d’une entreprise à faire face à ses obligations à long terme.
Ratios de solvabilité (résumé)
Express Scripts Holding Co., les ratios de solvabilité
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-K (Date du rapport : 2014-12-31), 10-K (Date du rapport : 2013-12-31).
| Ratio de solvabilité | Description | L’entreprise |
|---|---|---|
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres | Ratio de solvabilité calculé en divisant le total de la dette par le total des capitaux propres. | Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres de Express Scripts Holding Co. s’est détérioré de 2015 à 2016, mais s’est ensuite amélioré de 2016 à 2017, dépassant le niveau de 2015. |
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres | Ratio de solvabilité calculé en divisant la dette totale par la dette totale plus les capitaux propres. | Le ratio de la dette au total des fonds propres de Express Scripts Holding Co. s’est détérioré de 2015 à 2016, mais s’est ensuite amélioré de 2016 à 2017, dépassant le niveau de 2015. |
| Ratio d’endettement | Ratio de solvabilité calculé en divisant la dette totale par le total de l’actif. | Le ratio de la dette à l’actif de Express Scripts Holding Co. s’est détérioré de 2015 à 2016, mais s’est ensuite amélioré de 2016 à 2017 pour ne pas atteindre le niveau de 2015. |
| Ratio d’endettement financier | Ratio de solvabilité calculé en divisant le total des actifs par le total des capitaux propres. | Le ratio d’endettement financier de Express Scripts Holding Co. a augmenté de 2015 à 2016, puis a diminué considérablement de 2016 à 2017. |
| Ratio de solvabilité | Description | L’entreprise |
|---|---|---|
| Ratio de couverture des intérêts | Un ratio de solvabilité calculé en divisant l’EBIT par les paiements d’intérêts. | Le ratio de couverture des intérêts de Express Scripts Holding Co. s’est détérioré de 2015 à 2016, mais s’est ensuite amélioré de 2016 à 2017, dépassant le niveau de 2015. |
| Taux de couverture des charges fixes | Ratio de solvabilité calculé en divisant le bénéfice avant charges fixes et impôts par charges fixes. | Le taux de couverture des frais fixes de Express Scripts Holding Co. s’est détérioré de 2015 à 2016, mais s’est ensuite amélioré de 2016 à 2017, dépassant le niveau de 2015. |
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
Express Scripts Holding Co., ratio d’endettement par rapport aux capitaux proprescalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2017 | 31 déc. 2016 | 31 déc. 2015 | 31 déc. 2014 | 31 déc. 2013 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Dette à court terme et échéances actuelles de la dette à long terme | 1,032,900) | 722,300) | 1,646,400) | 2,555,300) | 1,584,000) | |
| Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes | 14,981,500) | 14,846,000) | 13,946,300) | 11,012,700) | 12,363,000) | |
| Total de la dette | 16,014,400) | 15,568,300) | 15,592,700) | 13,568,000) | 13,947,000) | |
| Total des capitaux propres d’Express Scripts | 18,119,600) | 16,236,000) | 17,372,800) | 20,054,200) | 21,837,400) | |
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres1 | 0.88 | 0.96 | 0.90 | 0.68 | 0.64 | |
| Repères | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propresConcurrents2 | ||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | — | — | |
| CVS Health Corp. | — | — | — | — | — | |
| Elevance Health Inc. | — | — | — | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | — | — | |
| Medtronic PLC | — | — | — | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | — | — | |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-K (Date du rapport : 2014-12-31), 10-K (Date du rapport : 2013-12-31).
1 2017 calcul
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres = Total de la dette ÷ Total des capitaux propres d’Express Scripts
= 16,014,400 ÷ 18,119,600 = 0.88
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
| Ratio de solvabilité | Description | L’entreprise |
|---|---|---|
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres | Ratio de solvabilité calculé en divisant le total de la dette par le total des capitaux propres. | Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres de Express Scripts Holding Co. s’est détérioré de 2015 à 2016, mais s’est ensuite amélioré de 2016 à 2017, dépassant le niveau de 2015. |
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
Express Scripts Holding Co., ratio d’endettement par rapport au total des fonds proprescalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2017 | 31 déc. 2016 | 31 déc. 2015 | 31 déc. 2014 | 31 déc. 2013 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Dette à court terme et échéances actuelles de la dette à long terme | 1,032,900) | 722,300) | 1,646,400) | 2,555,300) | 1,584,000) | |
| Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes | 14,981,500) | 14,846,000) | 13,946,300) | 11,012,700) | 12,363,000) | |
| Total de la dette | 16,014,400) | 15,568,300) | 15,592,700) | 13,568,000) | 13,947,000) | |
| Total des capitaux propres d’Express Scripts | 18,119,600) | 16,236,000) | 17,372,800) | 20,054,200) | 21,837,400) | |
| Total du capital | 34,134,000) | 31,804,300) | 32,965,500) | 33,622,200) | 35,784,400) | |
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres1 | 0.47 | 0.49 | 0.47 | 0.40 | 0.39 | |
| Repères | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propresConcurrents2 | ||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | — | — | |
| CVS Health Corp. | — | — | — | — | — | |
| Elevance Health Inc. | — | — | — | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | — | — | |
| Medtronic PLC | — | — | — | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | — | — | |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-K (Date du rapport : 2014-12-31), 10-K (Date du rapport : 2013-12-31).
1 2017 calcul
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres = Total de la dette ÷ Total du capital
= 16,014,400 ÷ 34,134,000 = 0.47
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
| Ratio de solvabilité | Description | L’entreprise |
|---|---|---|
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres | Ratio de solvabilité calculé en divisant la dette totale par la dette totale plus les capitaux propres. | Le ratio de la dette au total des fonds propres de Express Scripts Holding Co. s’est détérioré de 2015 à 2016, mais s’est ensuite amélioré de 2016 à 2017, dépassant le niveau de 2015. |
Ratio d’endettement
Express Scripts Holding Co., ratio d’endettementcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2017 | 31 déc. 2016 | 31 déc. 2015 | 31 déc. 2014 | 31 déc. 2013 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Dette à court terme et échéances actuelles de la dette à long terme | 1,032,900) | 722,300) | 1,646,400) | 2,555,300) | 1,584,000) | |
| Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes | 14,981,500) | 14,846,000) | 13,946,300) | 11,012,700) | 12,363,000) | |
| Total de la dette | 16,014,400) | 15,568,300) | 15,592,700) | 13,568,000) | 13,947,000) | |
| Total de l’actif | 54,255,800) | 51,744,900) | 53,243,300) | 53,798,900) | 53,548,200) | |
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Ratio d’endettement1 | 0.30 | 0.30 | 0.29 | 0.25 | 0.26 | |
| Repères | ||||||
| Ratio d’endettementConcurrents2 | ||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | — | — | |
| CVS Health Corp. | — | — | — | — | — | |
| Elevance Health Inc. | — | — | — | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | — | — | |
| Medtronic PLC | — | — | — | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | — | — | |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-K (Date du rapport : 2014-12-31), 10-K (Date du rapport : 2013-12-31).
1 2017 calcul
Ratio d’endettement = Total de la dette ÷ Total de l’actif
= 16,014,400 ÷ 54,255,800 = 0.30
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
| Ratio de solvabilité | Description | L’entreprise |
|---|---|---|
| Ratio d’endettement | Ratio de solvabilité calculé en divisant la dette totale par le total de l’actif. | Le ratio de la dette à l’actif de Express Scripts Holding Co. s’est détérioré de 2015 à 2016, mais s’est ensuite amélioré de 2016 à 2017 pour ne pas atteindre le niveau de 2015. |
Ratio d’endettement financier
Express Scripts Holding Co., ratio d’endettement financiercalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2017 | 31 déc. 2016 | 31 déc. 2015 | 31 déc. 2014 | 31 déc. 2013 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Total de l’actif | 54,255,800) | 51,744,900) | 53,243,300) | 53,798,900) | 53,548,200) | |
| Total des capitaux propres d’Express Scripts | 18,119,600) | 16,236,000) | 17,372,800) | 20,054,200) | 21,837,400) | |
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Ratio d’endettement financier1 | 2.99 | 3.19 | 3.06 | 2.68 | 2.45 | |
| Repères | ||||||
| Ratio d’endettement financierConcurrents2 | ||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | — | — | |
| CVS Health Corp. | — | — | — | — | — | |
| Elevance Health Inc. | — | — | — | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | — | — | |
| Medtronic PLC | — | — | — | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | — | — | |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-K (Date du rapport : 2014-12-31), 10-K (Date du rapport : 2013-12-31).
1 2017 calcul
Ratio d’endettement financier = Total de l’actif ÷ Total des capitaux propres d’Express Scripts
= 54,255,800 ÷ 18,119,600 = 2.99
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
| Ratio de solvabilité | Description | L’entreprise |
|---|---|---|
| Ratio d’endettement financier | Ratio de solvabilité calculé en divisant le total des actifs par le total des capitaux propres. | Le ratio d’endettement financier de Express Scripts Holding Co. a augmenté de 2015 à 2016, puis a diminué considérablement de 2016 à 2017. |
Ratio de couverture des intérêts
Express Scripts Holding Co., le taux de couverture des intérêtscalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2017 | 31 déc. 2016 | 31 déc. 2015 | 31 déc. 2014 | 31 déc. 2013 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Bénéfice net attribuable à Express Scripts | 4,517,400) | 3,404,400) | 2,476,400) | 2,007,600) | 1,844,600) | |
| Plus: Bénéfice net attribuable à la participation ne donnant pas le contrôle | 14,300) | 23,200) | 23,100) | 27,400) | 28,100) | |
| Moins: Perte nette liée aux activités abandonnées, nette d’impôt | —) | —) | —) | —) | (53,600) | |
| Plus: Charge d’impôt sur le résultat | 397,300) | 999,500) | 1,364,300) | 1,031,200) | 1,104,000) | |
| Plus: Charges d’intérêts et autres | 607,900) | 694,800) | 500,300) | 582,900) | 596,100) | |
| Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) | 5,536,900) | 5,121,900) | 4,364,100) | 3,649,100) | 3,626,400) | |
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Ratio de couverture des intérêts1 | 9.11 | 7.37 | 8.72 | 6.26 | 6.08 | |
| Repères | ||||||
| Ratio de couverture des intérêtsConcurrents2 | ||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | — | — | |
| CVS Health Corp. | — | — | — | — | — | |
| Elevance Health Inc. | — | — | — | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | — | — | |
| Medtronic PLC | — | — | — | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | — | — | |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-K (Date du rapport : 2014-12-31), 10-K (Date du rapport : 2013-12-31).
1 2017 calcul
Ratio de couverture des intérêts = EBIT ÷ Charges d’intérêts
= 5,536,900 ÷ 607,900 = 9.11
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
| Ratio de solvabilité | Description | L’entreprise |
|---|---|---|
| Ratio de couverture des intérêts | Un ratio de solvabilité calculé en divisant l’EBIT par les paiements d’intérêts. | Le ratio de couverture des intérêts de Express Scripts Holding Co. s’est détérioré de 2015 à 2016, mais s’est ensuite amélioré de 2016 à 2017, dépassant le niveau de 2015. |
Taux de couverture des charges fixes
Express Scripts Holding Co., taux de couverture des charges fixescalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2017 | 31 déc. 2016 | 31 déc. 2015 | 31 déc. 2014 | 31 déc. 2013 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Bénéfice net attribuable à Express Scripts | 4,517,400) | 3,404,400) | 2,476,400) | 2,007,600) | 1,844,600) | |
| Plus: Bénéfice net attribuable à la participation ne donnant pas le contrôle | 14,300) | 23,200) | 23,100) | 27,400) | 28,100) | |
| Moins: Perte nette liée aux activités abandonnées, nette d’impôt | —) | —) | —) | —) | (53,600) | |
| Plus: Charge d’impôt sur le résultat | 397,300) | 999,500) | 1,364,300) | 1,031,200) | 1,104,000) | |
| Plus: Charges d’intérêts et autres | 607,900) | 694,800) | 500,300) | 582,900) | 596,100) | |
| Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) | 5,536,900) | 5,121,900) | 4,364,100) | 3,649,100) | 3,626,400) | |
| Plus: Charges locatives dans le cadre des baux de bureaux et d’installations de distribution | 69,300) | 62,900) | 62,500) | 59,700) | 83,800) | |
| Bénéfice avant charges fixes et impôts | 5,606,200) | 5,184,800) | 4,426,600) | 3,708,800) | 3,710,200) | |
| Charges d’intérêts et autres | 607,900) | 694,800) | 500,300) | 582,900) | 596,100) | |
| Charges locatives dans le cadre des baux de bureaux et d’installations de distribution | 69,300) | 62,900) | 62,500) | 59,700) | 83,800) | |
| Charges fixes | 677,200) | 757,700) | 562,800) | 642,600) | 679,900) | |
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Taux de couverture des charges fixes1 | 8.28 | 6.84 | 7.87 | 5.77 | 5.46 | |
| Repères | ||||||
| Taux de couverture des charges fixesConcurrents2 | ||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | — | — | |
| CVS Health Corp. | — | — | — | — | — | |
| Elevance Health Inc. | — | — | — | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | — | — | |
| Medtronic PLC | — | — | — | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | — | — | |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-K (Date du rapport : 2014-12-31), 10-K (Date du rapport : 2013-12-31).
1 2017 calcul
Taux de couverture des charges fixes = Bénéfice avant charges fixes et impôts ÷ Charges fixes
= 5,606,200 ÷ 677,200 = 8.28
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
| Ratio de solvabilité | Description | L’entreprise |
|---|---|---|
| Taux de couverture des charges fixes | Ratio de solvabilité calculé en divisant le bénéfice avant charges fixes et impôts par charges fixes. | Le taux de couverture des frais fixes de Express Scripts Holding Co. s’est détérioré de 2015 à 2016, mais s’est ensuite amélioré de 2016 à 2017, dépassant le niveau de 2015. |