Valeur ajoutée marchande (MVA)
La valeur ajoutée de marché (MVA) est la différence entre la juste valeur d’une entreprise et son capital investi. MVA s’agit d’une mesure de la valeur qu’une entreprise a créée au-delà des ressources déjà engagées dans l’entreprise.
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MVA
Steel Dynamics Inc., MVAcalcul
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D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31).
1 Juste valeur de la dette. Voir les détails »
2 Capital investi. Voir les détails »
- Valeur marchande (juste) de SDI
- La valeur marchande de l'entreprise a connu une fluctuation notable au cours de la période analysée. Après une baisse significative entre 2017 et 2019, passant de 13 717 584 milliers de dollars à 8 344 755 milliers de dollars, une reprise importante s’est dessinée à partir de 2020. La valeur a alors augmenté de façon significative, atteignant 12 779 712 milliers de dollars en 2020, avant de continuer sa progression pour atteindre 16 917 499 milliers de dollars en 2021. Cette évolution suggère une volatilité du marché ou des corrections consécutives à une période de dépréciation, suivies d’une reprise potentielle, possiblement liée à des facteurs macroéconomiques ou à des performances opérationnelles.
- Capital investi
- Le capital investi a connu une progression régulière tout au long de la période. Après une augmentation modérée de 2017 à 2018, de 5 964 900 à 6 403 131 milliers de dollars, la croissance s’est poursuivie avec une croissance plus soutenue, atteignant 8 550 168 milliers de dollars en 2021. Cette tendance indique une augmentation des investissements au fil du temps, ce qui pourrait refléter une stratégie d’expansion ou de renouvellement des actifs de l’entreprise.
- Valeur ajoutée marchande (MVA)
- La valeur ajoutée marchande a connu une dynamique contrastée. Elle a diminué de façon importante entre 2017 et 2019, passant de 7 752 685 à 1 622 934 milliers de dollars, indiquant une baisse significative de la création de valeur par rapport à la valeur marchande. En revanche, à partir de 2020, une importante croissance a été observée, avec une remontée à 5 998 588 milliers de dollars, puis une hausse en 2021 pour atteindre 8 367 331 milliers de dollars. Cette évolution pourrait illustrer une augmentation de la performance économique ou une amélioration de la perception du marché, après une période de déclin ou de difficultés économiques.
Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande
Steel Dynamics Inc., ratio d’écart de la valeur ajoutée de marchécalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Valeur ajoutée marchande (MVA)1 | ||||||
| Capital investi2 | ||||||
| Ratio de performance | ||||||
| Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande3 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchandeConcurrents4 | ||||||
| Freeport-McMoRan Inc. | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31).
1 MVA. Voir les détails »
2 Capital investi. Voir les détails »
3 2021 calcul
Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande = 100 × MVA ÷ Capital investi
= 100 × ÷ =
4 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Valeur ajoutée marchande (MVA)
- La valeur ajoutée marchande a connu des fluctuations importantes sur la période observée. Elle a fortement diminué entre 2017 et 2019, passant de 7 752 685 US$ à 1 622 934 US$, marquant une baisse significative. Cependant, à partir de 2020, une reprise notable s'est amorcée, avec une augmentation jusqu’à 8 367 331 US$ en 2021. Cette tendance indique une restructuration ou une amélioration importante des capacités génératrices de valeur de l'entreprise durant la dernier année considérée.
- Capital investi
- Le capital investi a augmenté de manière continue sur la période, passant de 5 964 900 US$ en 2017 à 8 550 168 US$ en 2021. La progression est régulière, avec une croissance modérée chaque année, illustrant une politique d'investissement croissante durant cette période ou une accumulation de capitaux pour soutenir la croissance des activités ou des projets futurs.
- Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande
- Ce ratio a connu une forte fluctuation tout au long de la période. En 2017, il était très élevé à 129,97 %, indiquant une valeur ajoutée marchande supérieure de façon importante au capital investi. En 2018, ce ratio a chuté à 67,12 %, signalant une réduction significative de l'efficacité perçue en termes de création de valeur par rapport au capital investi. La baisse s'est poursuivie jusqu'en 2019, atteignant 24,14 %, ce qui suggère une période de moindre efficacité ou de dégradation de la valeur ajoutée. Ensuite, en 2020, le ratio a rebondi à 88,46 %, puis est revenu à près de 98 % en 2021, dénotant une amélioration de la valeur ajoutée par rapport au capital investi et un repositionnement favorable de la rentabilité ou de l'efficacité opérationnelle de l'entreprise.
Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché
Steel Dynamics Inc., ratio de marge sur la valeur ajoutée du marchécalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Valeur ajoutée marchande (MVA)1 | ||||||
| Revenu | ||||||
| Ratio de performance | ||||||
| Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché2 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marchéConcurrents3 | ||||||
| Freeport-McMoRan Inc. | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31).
1 MVA. Voir les détails »
2 2021 calcul
Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché = 100 × MVA ÷ Revenu
= 100 × ÷ =
3 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Valeur ajoutée marchande (MVA)
- Les valeurs de la valeur ajoutée marchande montrent une tendance volatile. Après une hausse notable en 2017, il y a une chute significative en 2018, atteignant le point le plus bas pour la période, suivie d'une nouvelle baisse en 2019. Cependant, à partir de 2020, la MVA reprend une croissance soutenue, culminant en 2021 avec une valeur supérieure à celle de 2017, ce qui indique une récupération et une expansion du marché ou de la valeur économique créée par l'entreprise.
- Revenu
- Les revenus ont connu une croissance constante sur l'ensemble de la période, avec une augmentation significative en 2018, puis une légère baisse en 2019. La stabilité relative en 2020 est suivie par une explosion des revenus en 2021, signalant une performance financière très positive, possiblement liée à une intensification des activités ou à une augmentation des prix ou du volume des ventes.
- Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché
- Ce ratio affiche une grande variabilité au cours de la période. Il atteint un pic élevé en 2017, reflétant probablement une forte marge, mais chute de façon dramatique en 2018, sous-entendant une compression des marges ou une augmentation des coûts. En 2019, le ratio atteint le niveau le plus bas, ce qui pourrait indiquer une réduction substantielle de la rentabilité relative par rapport à la valeur ajoutée. La reprise en 2020, notamment avec un ratio supérieur à 60 %, suggère une amélioration de la rentabilité ou une gestion efficace. En 2021, une nouvelle baisse ramène ce ratio à une valeur intermédiaire proche de 45 %, ce qui indique une stabilisation à un niveau plus modéré mais encore significatif.