Tableau des flux de trésorerie

Le tableau des flux de trésorerie fournit des informations sur les entrées de trésorerie et les paiements en espèces d’une entreprise au cours d’une période comptable, montrant comment ces flux de trésorerie relient le solde de trésorerie de fin de caisse au solde de début figurant au bilan de l’entreprise.

Le tableau des flux de trésorerie se compose de trois parties : les flux de trésorerie provenant des activités d’exploitation, les flux de trésorerie provenant des activités d’investissement et les flux de trésorerie provenant des activités de financement.

Vertex Pharmaceuticals Inc., tableau des flux de trésorerie consolidé

US$ en milliers

12 mois terminés le	31 déc. 2023	31 déc. 2022	31 déc. 2021	31 déc. 2020	31 déc. 2019
Revenu net	3,619,600)	3,322,000)	2,342,100)	2,711,647)	1,176,810)
Charge de rémunération à base d’actions	581,200)	491,300)	441,400)	429,461)	360,489)
Dotations aux amortissements	181,300)	148,300)	125,600)	109,515)	106,941)
Impôts différés	(536,500)	(275,900)	(154,600)	277,341)	167,387)
(Gains) pertes sur titres de participation	600)	149,100)	(17,100)	(311,937)	(197,597)
Augmentation (diminution) de la juste valeur de la contrepartie éventuelle	(51,600)	(57,500)	(3,100)	13,100)	4,459)
Autres éléments hors trésorerie, montant net	8,400)	11,800)	14,400)	78,832)	16,942)
Débiteurs, montant net	(84,100)	(358,600)	(274,700)	(223,444)	(225,587)
Inventaires	(322,900)	(136,400)	(92,800)	(132,014)	(64,047)
Dépenses payées d’avance et autres actifs	(545,700)	(326,400)	(91,800)	(297,562)	35,440)
Comptes créditeurs	48,700)	120,800)	31,900)	51,276)	(22,785)
Charges à payer	429,400)	542,500)	305,400)	122,198)	172,881)
Autres passifs	208,900)	498,900)	16,800)	425,092)	37,997)
Variations de l’actif et du passif d’exploitation	(265,700)	340,800)	(105,200)	(54,454)	(66,101)
Ajustements visant à rapprocher le bénéfice net et les flux de trésorerie nets provenant des activités d’exploitation	(82,300)	807,900)	301,400)	541,858)	392,520)
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	3,537,300)	4,129,900)	2,643,500)	3,253,505)	1,569,330)
Achats de titres de créance disponibles à la vente	(3,786,500)	(692,700)	(528,200)	(431,396)	(537,196)
Ventes et échéances de titres de créance disponibles à la vente	839,100)	920,000)	499,300)	372,342)	475,924)
Achats d’immobilisations corporelles	(200,400)	(204,700)	(235,000)	(259,798)	(75,451)
Vente de titres de participation	95,100)	—)	—)	437,567)	94,936)
Placement en titres de participation et en billets à recevoir	(31,000)	(47,800)	(77,000)	(19,327)	(39,319)
Paiements liés à des immobilisations incorporelles à durée de vie limitée	(58,000)	—)	—)	—)	—)
Paiements pour l’acquisition d’entreprises, déduction faite de la trésorerie acquise	—)	(295,900)	—)	—)	(1,154,212)
Flux de trésorerie nets (utilisés dans) provenant des activités d’investissement	(3,141,700)	(321,100)	(340,900)	99,388)	(1,235,318)
Émissions d’actions ordinaires dans le cadre de régimes d’avantages sociaux	134,600)	186,300)	102,000)	264,946)	343,244)
Rachats d’actions ordinaires	(427,600)	—)	(1,425,400)	(539,136)	(186,020)
Paiements liés à des actions ordinaires retenues à la source pour les obligations fiscales des employés	(226,100)	(172,000)	(135,900)	(200,271)	(5,995)
Paiements sur contrats de location-financement	(44,900)	(85,500)	(47,000)	(42,275)	(39,185)
Produit de contrats de location-financement	—)	—)	22,600)	13,251)	10,046)
Autres activités de financement	1,800)	3,500)	5,700)	(1,796)	4,683)
Flux de trésorerie nets provenant des activités de financement (utilisés dans)	(562,200)	(67,700)	(1,478,000)	(505,281)	126,773)
Effet des variations des taux de change sur les liquidités	26,900)	(29,200)	(13,400)	20,552)	1,643)
Augmentation (diminution) nette de la trésorerie, des équivalents de trésorerie et de la trésorerie soumise à restrictions	(139,700)	3,711,900)	811,200)	2,868,164)	462,428)
Trésorerie, équivalents de trésorerie et trésorerie soumise à restrictions, début de période	10,512,000)	6,800,100)	5,988,900)	3,120,681)	2,658,253)
Trésorerie, équivalents de trésorerie et trésorerie soumise à restrictions, fin de période	10,372,300)	10,512,000)	6,800,100)	5,988,845)	3,120,681)

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).

Composante de l’état des flux de trésorerie	Description	L’entreprise
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	Montant des entrées (sorties) de trésorerie provenant des activités opérationnelles, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie des activités d’exploitation comprennent les transactions, les ajustements et les variations de valeur qui ne sont pas définis comme des activités d’investissement ou de financement.	Les flux de trésorerie nets provenant des activités d’exploitation de Vertex Pharmaceuticals Inc. ont augmenté de 2021 à 2022, puis ont légèrement diminué de 2022 à 2023.
Flux de trésorerie nets (utilisés dans) provenant des activités d’investissement	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités d’investissement, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie liés aux activités d’investissement comprennent l’octroi et le recouvrement de prêts, ainsi que l’acquisition et la cession de titres de créance ou de capitaux propres, d’immobilisations corporelles et d’autres actifs productifs.	Les flux de trésorerie nets provenant des activités d’investissement de Vertex Pharmaceuticals Inc. ont augmenté de 2021 à 2022, puis ont diminué considérablement de 2022 à 2023.
Flux de trésorerie nets provenant des activités de financement (utilisés dans)	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités de financement, hors activités abandonnées. Les flux de trésorerie de l’activité de financement comprennent l’obtention de ressources auprès des propriétaires et leur fournir un rendement sur leur investissement ; emprunter de l’argent et rembourser les sommes empruntées, ou régler l’obligation ; et l’obtention et le paiement d’autres ressources obtenues auprès de créanciers sur le crédit à long terme.	Les flux de trésorerie nets provenant des activités de financement de Vertex Pharmaceuticals Inc. ont augmenté de 2021 à 2022, puis ont légèrement diminué de 2022 à 2023.

Vertex Pharmaceuticals Inc. (NASDAQ:VRTX)

Tableau des flux de trésorerie