Analyse des ratios d’activité à long terme
Données trimestrielles
Les ratios d’activité mesurent l’efficacité avec laquelle une entreprise effectue les tâches quotidiennes, telles que le recouvrement des créances et la gestion des stocks.
Ratios d’activité à long terme (résumé)
Hubbell Inc., ratios d’activité à long terme (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Les données montrent une tendance globalement stable avec une légère augmentation au cours de la période analysée. Après une valeur initiale absente jusqu'au début de 2018, le ratio dépasse les 8.9 en juin 2018 et atteint un pic à 10.09 au deuxième trimestre 2022. Par la suite, une légère diminution est observée, stabilisant autour de 9.17 au troisième trimestre 2023. Cette évolution indique une utilisation relativement efficace des immobilisations au fil du temps, avec une tendance à une meilleure rotation dans les dernières années.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Ce ratio présente une tendance à la baisse depuis le début de la période, passant d'environ 0.92 avant 2018 à un point plus bas à 0.77 au troisième trimestre 2020. Par la suite, il reprend une tendance à la légère hausse, oscillant autour de 0.91-0.92 en 2022 et 2023. La diminution initiale pourrait signaler une augmentation de l'actif total sans croissance proportionnelle du chiffre d'affaires ou une gestion plus prudente de l'utilisation de l'actif, tandis que la stabilisation récente indique une reprise ou une meilleure gestion de l'actif total.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Ce ratio est relativement stable avec une tendance à la légère décroissance sur la période, passant d'environ 2.52 en 2018 à 1.92 au troisième trimestre 2023. La baisse progressive reflète une diminution de la génération de chiffre d'affaires relative par rapport aux capitaux propres, ce qui pourrait indiquer une réduction de la rentabilité ou une augmentation du niveau de fonds propres sans croissance correspondante dans les ventes. La stabilité relative dans les dernières années suggère une gestion de mieux en mieux équilibrée, bien que le ratio reste à un niveau inférieur par rapport au début de la période.
Ratio de rotation net des immobilisations
Hubbell Inc., le taux de rotation net des immobilisations, calcul (données trimestrielles)
| 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu | 1,375,800) | 1,365,900) | 1,285,400) | 1,219,600) | 1,316,200) | 1,256,000) | 1,156,100) | 1,100,100) | 1,083,400) | 1,054,300) | 956,300) | 1,037,900) | 1,108,600) | 949,200) | 1,090,300) | 1,103,300) | 1,204,000) | 1,196,400) | 1,087,300) | 1,144,100) | 1,179,700) | 1,166,700) | 991,200) | |||||||
| Immobilisations corporelles, montant net | 572,200) | 557,500) | 539,000) | 528,000) | 478,500) | 464,800) | 460,400) | 459,500) | 521,200) | 518,700) | 516,700) | 519,200) | 485,300) | 489,100) | 495,500) | 505,200) | 497,600) | 509,300) | 504,500) | 502,100) | 499,500) | 496,300) | 494,900) | |||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisations1 | 9.17 | 9.30 | 9.42 | 9.37 | 10.09 | 9.89 | 9.54 | 9.13 | 7.93 | 8.01 | 7.84 | 8.06 | 8.76 | 8.89 | 9.27 | 9.09 | 9.31 | 9.05 | 9.07 | 8.93 | — | — | — | |||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisationsConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 7.23 | 7.04 | 6.72 | 6.31 | 5.85 | 5.72 | 5.68 | 5.70 | 5.65 | 5.44 | 4.85 | 4.92 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Caterpillar Inc. | 5.17 | 5.10 | 4.91 | 4.70 | 4.62 | 4.36 | 4.18 | 3.99 | 3.84 | 3.59 | 3.32 | 3.15 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Eaton Corp. plc | 6.77 | 6.75 | 6.67 | 6.59 | 6.80 | 6.50 | 6.38 | 6.41 | 6.45 | 6.25 | 6.08 | 6.02 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| GE Aerospace | 5.50 | 5.58 | 5.84 | 5.08 | 5.04 | 4.83 | 4.73 | 4.55 | 4.53 | 4.45 | 4.33 | 1.63 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Honeywell International Inc. | 6.64 | 6.59 | 6.57 | 6.48 | 6.54 | 6.45 | 6.27 | 6.18 | 6.28 | 6.15 | 5.88 | 5.86 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Lockheed Martin Corp. | 8.41 | 8.46 | 8.33 | 8.27 | 8.48 | 8.48 | 8.70 | 8.83 | 9.05 | 9.17 | 9.15 | 9.07 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| RTX Corp. | 4.37 | 4.61 | 4.53 | 4.42 | 4.50 | 4.43 | 4.37 | 4.30 | 4.39 | 4.25 | 4.10 | 3.78 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio de rotation net des immobilisations = (RevenuQ3 2023
+ RevenuQ2 2023
+ RevenuQ1 2023
+ RevenuQ4 2022)
÷ Immobilisations corporelles, montant net
= (1,375,800 + 1,365,900 + 1,285,400 + 1,219,600)
÷ 572,200 = 9.17
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Analyse du chiffre d'affaires
- Le revenu de l'entreprise présente une tendance générale à la croissance sur la période analysée. Après une étape de fluctuation, le chiffre d'affaires commence à augmenter de manière soutenue à partir du troisième trimestre 2019, atteignant un pic au troisième trimestre 2023 avec un montant supérieur à 1,3 milliard de dollars. Cette progression indique une expansion des activités ou une augmentation de la demande sur une période de plusieurs années.
- Évolution des immobilisations corporelles
- Les immobilisations corporelles nettes montrent une tendance à la hausse sur l’ensemble de la période, passant d’environ 495 millions de dollars au premier trimestre 2018 à plus de 572 millions de dollars au troisième trimestre 2023. La progression régulière mais modérée de ces actifs indique que l'entreprise continue ses investissements en actifs fixes, avec une croissance soutenue mais relativement stable, évitant toute dépréciation significative en valeur nette.
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Ce ratio, qui mesure l'efficacité avec laquelle l'entreprise utilise ses immobilisations pour générer du revenu, fluctue légèrement au fil du temps mais reste globalement stable. Il oscille autour de 8,06 en 2020, puis progresse vers un maximum proche de 10,09 au troisième trimestre 2022. La tendance à une légère augmentation de ce ratio pourrait indiquer une amélioration de l'efficience opérationnelle ou une meilleure utilisation des immobilisations dans la génération de revenus, en dépit d’une croissance constante des actifs.
Ratio de rotation de l’actif total
Hubbell Inc., le taux de rotation total de l’actif, calcul (données trimestrielles)
| 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu | 1,375,800) | 1,365,900) | 1,285,400) | 1,219,600) | 1,316,200) | 1,256,000) | 1,156,100) | 1,100,100) | 1,083,400) | 1,054,300) | 956,300) | 1,037,900) | 1,108,600) | 949,200) | 1,090,300) | 1,103,300) | 1,204,000) | 1,196,400) | 1,087,300) | 1,144,100) | 1,179,700) | 1,166,700) | 991,200) | |||||||
| Total de l’actif | 5,768,300) | 5,640,900) | 5,480,800) | 5,402,600) | 5,338,400) | 5,238,200) | 5,169,700) | 5,281,500) | 5,241,700) | 5,172,800) | 5,292,900) | 5,085,100) | 4,877,100) | 5,058,700) | 4,959,100) | 4,903,000) | 5,074,300) | 5,036,000) | 4,976,100) | 4,872,100) | 4,997,500) | 4,971,100) | 4,975,400) | |||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif total1 | 0.91 | 0.92 | 0.93 | 0.92 | 0.90 | 0.88 | 0.85 | 0.79 | 0.79 | 0.80 | 0.77 | 0.82 | 0.87 | 0.86 | 0.93 | 0.94 | 0.91 | 0.91 | 0.92 | 0.92 | — | — | — | |||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif totalConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 0.56 | 0.55 | 0.52 | 0.49 | 0.45 | 0.45 | 0.45 | 0.45 | 0.43 | 0.41 | 0.38 | 0.38 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Caterpillar Inc. | 0.73 | 0.72 | 0.70 | 0.69 | 0.66 | 0.63 | 0.61 | 0.58 | 0.57 | 0.53 | 0.50 | 0.50 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Eaton Corp. plc | 0.61 | 0.60 | 0.60 | 0.59 | 0.59 | 0.56 | 0.56 | 0.58 | 0.57 | 0.52 | 0.52 | 0.56 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| GE Aerospace | 0.43 | 0.42 | 0.43 | 0.39 | 0.40 | 0.39 | 0.37 | 0.36 | 0.30 | 0.30 | 0.29 | 0.29 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Honeywell International Inc. | 0.59 | 0.58 | 0.60 | 0.57 | 0.58 | 0.55 | 0.54 | 0.53 | 0.54 | 0.53 | 0.51 | 0.51 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Lockheed Martin Corp. | 1.19 | 1.18 | 1.21 | 1.25 | 1.24 | 1.24 | 1.28 | 1.32 | 1.28 | 1.28 | 1.28 | 1.29 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| RTX Corp. | 0.41 | 0.44 | 0.42 | 0.42 | 0.42 | 0.41 | 0.41 | 0.40 | 0.40 | 0.39 | 0.38 | 0.35 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio de rotation de l’actif total = (RevenuQ3 2023
+ RevenuQ2 2023
+ RevenuQ1 2023
+ RevenuQ4 2022)
÷ Total de l’actif
= (1,375,800 + 1,365,900 + 1,285,400 + 1,219,600)
÷ 5,768,300 = 0.91
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Analyse des revenus
- Au cours de la période étudiée, les revenus de l’entreprise ont connu des fluctuations. Après une augmentation notable entre le premier et le deuxième trimestre 2018, les revenus ont légèrement diminué au troisième trimestre 2018, puis ont rebondi au dernier trimestre 2018 pour atteindre un pic. Au premier trimestre 2019, une baisse est observée, suivie d'une nouvelle hausse au deuxième trimestre 2019, conditionnant ainsi une tendance globale de croissance avec des fluctuations saisonnières. La croissance s'est poursuivie de façon relativement régulière jusqu'au troisième trimestre 2022, avec une augmentation constante, atteignant un sommet au quatrième trimestre 2022, suivi d'une stabilisation ou d'une légère baisse au premier trimestre 2023, avant de connaître une nouvelle hausse au deuxième trimestre 2023. En résumé, la tendance générale indique une croissance progressive des revenus sur la période, avec des cycles de fluctuations trimestrières.
- Analyse de la structure de l’actif
- La valeur totale de l’actif de l’entreprise est restée relativement stable au début, fluctuant autour de 4,97 milliards de dollars en 2018, puis a montré une tendance à la hausse à partir de 2019, atteignant plus de 5,7 milliards de dollars à fin 2023. La croissance de l’actif total est régulière, traduite par une augmentation continue tout au long de la période. Cette évolution pourrait refléter une expansion des opérations ou des investissements dans des immobilisations ou autres actifs à long terme.
- Analyse du ratio de rotation de l’actif
- Le ratio de rotation de l’actif total, qui mesure l'efficacité avec laquelle l'entreprise utilise ses actifs pour générer des revenus, montre une certaine stabilité mais une tendance légèrement à la baisse durant la période. Après un début à 0,92 en juin 2018, le ratio diminue petit à petit pour atteindre environ 0,91 en septembre 2023. La baisse progressive indique une réduction de l'efficacité dans l'utilisation des actifs pour générer un revenu, ce qui pourrait être attribué à une augmentation de l’actif total sans croissance proportionnelle des revenus ou à des investissements dans des actifs moins rentables.
Ratio de rotation des capitaux propres
Hubbell Inc., le taux de rotation des capitaux propres, calcul (données trimestrielles)
| 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu | 1,375,800) | 1,365,900) | 1,285,400) | 1,219,600) | 1,316,200) | 1,256,000) | 1,156,100) | 1,100,100) | 1,083,400) | 1,054,300) | 956,300) | 1,037,900) | 1,108,600) | 949,200) | 1,090,300) | 1,103,300) | 1,204,000) | 1,196,400) | 1,087,300) | 1,144,100) | 1,179,700) | 1,166,700) | 991,200) | |||||||
| Total des capitaux propres de Hubbell Incorporated | 2,739,100) | 2,620,700) | 2,472,700) | 2,360,900) | 2,318,700) | 2,256,900) | 2,213,300) | 2,229,800) | 2,168,800) | 2,125,700) | 2,082,700) | 2,070,000) | 2,016,800) | 1,959,900) | 1,914,900) | 1,947,100) | 1,903,100) | 1,835,900) | 1,808,100) | 1,780,600) | 1,754,800) | 1,684,900) | 1,662,000) | |||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propres1 | 1.92 | 1.98 | 2.05 | 2.10 | 2.08 | 2.04 | 1.99 | 1.88 | 1.91 | 1.96 | 1.95 | 2.02 | 2.11 | 2.22 | 2.40 | 2.36 | 2.43 | 2.51 | 2.53 | 2.52 | — | — | — | |||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propresConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Caterpillar Inc. | 3.10 | 3.39 | 3.24 | 3.57 | 3.45 | 3.26 | 2.92 | 2.92 | 2.74 | 2.57 | 2.43 | 2.55 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Eaton Corp. plc | 1.23 | 1.23 | 1.23 | 1.22 | 1.26 | 1.21 | 1.19 | 1.20 | 1.22 | 1.24 | 1.18 | 1.20 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| GE Aerospace | 2.34 | 2.21 | 2.24 | 2.02 | 2.29 | 2.06 | 1.82 | 1.76 | 1.92 | 2.15 | 2.10 | 2.05 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Honeywell International Inc. | 2.11 | 2.09 | 2.13 | 2.12 | 1.97 | 1.96 | 1.87 | 1.85 | 1.94 | 1.89 | 1.81 | 1.86 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Lockheed Martin Corp. | 7.30 | 7.29 | 6.86 | 7.12 | 5.41 | 5.61 | 6.57 | 6.12 | 6.89 | 10.24 | 10.46 | 10.87 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| RTX Corp. | 0.96 | 0.97 | 0.94 | 0.92 | 0.94 | 0.93 | 0.89 | 0.88 | 0.89 | 0.88 | 0.84 | 0.78 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio de rotation des capitaux propres = (RevenuQ3 2023
+ RevenuQ2 2023
+ RevenuQ1 2023
+ RevenuQ4 2022)
÷ Total des capitaux propres de Hubbell Incorporated
= (1,375,800 + 1,365,900 + 1,285,400 + 1,219,600)
÷ 2,739,100 = 1.92
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Revenus
- Les revenus de l'entreprise ont connu une tendance générale à la hausse sur la période analysée, passant d'environ 991 millions de dollars au premier trimestre 2018 à environ 1,376 milliards de dollars au troisième trimestre 2023. Après une légère baisse entre le troisième trimestre 2018 (1,179 milliard) et le quatrième trimestre 2018 (1,144 milliard), on observe une reprise progressive, avec une croissance constante notamment à partir du premier trimestre 2021. La progression s'accélère en 2022 et 2023, atteignant des niveaux record, ce qui indique une expansion soutenue de l'activité sur cette période.
- Total des capitaux propres
- Les capitaux propres de l'entreprise ont également présenté une tendance à la hausse tout au long de la période, passant d'environ 1,66 milliard de dollars au premier trimestre 2018 à près de 2,74 milliards de dollars au troisième trimestre 2023. Cette progression reflète une valorisation accrue de l'entreprise, soutenue par une croissance régulière de ses bénéfices ou une augmentation de ses réserves. La croissance des capitaux propres apparaît constante, avec un rythme d'augmentation stable, témoignant d'une politique financière favorable à la croissance patrimoniale.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Ce ratio financier a montré des fluctuations modérées autour d'une moyenne légèrement inférieure à 2, avec une tendance à la baisse claire de 2,52 en juin 2018 à 1,92 en septembre 2023. La diminution du ratio de rotation indique une réduction de l'efficacité à générer des revenus à partir des capitaux propres, ce qui peut être censé suggérer que, même si l'entreprise augmente ses capitaux propres, la croissance de ses revenus ne suit pas proportionnellement, ou que l'entreprise investit davantage pour soutenir une croissance future. La stabilité ou la baisse progressive de ce ratio sur la période peut également indiquer une gestion prudente ou une phase de consolidation de l'entreprise.