Ratios d’évaluation des actions ordinaires
Les ratios d’évaluation mesurent la quantité d’un actif ou d’un défaut (p. ex., les bénéfices) associée à la propriété d’une créance déterminée (p. ex., une part de la propriété de l’entreprise).
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
Monsanto Co. pages disponibles gratuitement cette semaine :
- État des résultats
- Bilan : actif
- Structure du bilan : passif et capitaux propres
- Analyse des segments à présenter
- Analyse des zones géographiques
- Rapport cours/ FCFE (P/FCFE)
- Valeur actualisée des flux de trésorerie disponibles par rapport aux capitaux propres (FCFE)
- Ratio de marge bénéficiaire nette depuis 2005
- Ratio cours/bénéfice net (P/E) depuis 2005
- Analyse du chiffre d’affaires
Nous acceptons :
Ratios d’évaluation actuels
Monsanto Co., les ratios d’évaluation actuels
| Monsanto Co. | lululemon athletica inc. | Nike Inc. | ||
|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | ||||
| Cours actuel de l’action (P) | ||||
| Nombre d’actions ordinaires en circulation | ||||
| Taux de croissance (g) | ||||
| Bénéfice par action (EPS) | ||||
| BPA attendu pour l’année prochaine | ||||
| Résultat d’exploitation par action | ||||
| Chiffre d’affaires par action | ||||
| Valeur comptable par action (BVPS) | ||||
| Ratios d’évaluation | ||||
| Ratio cours/bénéfice net (P/E) | ||||
| Ratio cours/bénéfice prévu pour l’année prochaine | ||||
| Ratio cours-bénéfices-croissance (PEG) | ||||
| Ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP) | ||||
| Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S) | ||||
| Rapport cours/valeur comptable (P/BV) | ||||
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2017-08-31).
Si le ratio de valorisation de l’entreprise est inférieur au ratio d’évaluation de l’indice de référence, les actions de l’entreprise sont relativement sous-évaluées.
Sinon, si le ratio de valorisation de l’entreprise est supérieur au ratio d’évaluation de l’indice de référence, l’action de l’entreprise est relativement surévaluée.
Ratios d’évaluation historiques (résumé)
Monsanto Co., les ratios d’évaluation historiques
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2017-08-31), 10-K (Date du rapport : 2016-08-31), 10-K (Date du rapport : 2015-08-31), 10-K (Date du rapport : 2014-08-31), 10-K (Date du rapport : 2013-08-31), 10-K (Date du rapport : 2012-08-31).
- Évolution du ratio cours/bénéfice net (P/E)
- Le ratio P/E a connu une baisse progressive entre 2012 et 2015, passant respectivement de 23.19 à 17.82, ce qui indique une diminution du multiple par rapport aux bénéfices. Cependant, en 2016, le ratio a fortement augmenté pour atteindre 33.6, puis il a diminué à nouveau en 2017 pour atteindre 23.67. Cette fluctuation pourrait refléter une variabilité dans l'appréciation du marché par rapport aux bénéfices réalisés ou une perception changeante de la rentabilité de l'entreprise.
- Évolution du ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP)
- Ce ratio a montré une tendance à la baisse de 15.06 en 2012 à 11.7 en 2015, suggérant une valorisation relative moins élevée par rapport au résultat opérationnel. En 2016, le ratio a augmenté à 18.9, avant de diminuer légèrement en 2017 à 16.65, indiquant une relative stabilité avec quelques fluctuations dans la perception de la valorisation par rapport à la performance opérationnelle.
- Évolution du ratio prix/chiffre d’affaires (P/S)
- Ce ratio a varié entre 3.51 en 2012 et 3.81 en 2013, puis a diminué à 3.42 en 2014. Il a ensuite fortement chuté en 2015 à 2.75, avant de remonter en 2016 à 3.32 et en 2017 à 3.65. La baisse en 2015 pourrait refléter une dégradation de la valorisation relative par rapport au chiffre d’affaires, tandis que la reprise en 2016 et 2017 indique une amélioration de cette perception sur ces deux dernières années.
- Évolution du rapport cours/valeur comptable (P/BV)
- Ce ratio a connu une augmentation significative entre 2012 (4.01) et 2014 (6.9), puis a légèrement diminué en 2015 à 5.9. Par la suite, il a continué de croître, atteignant 9.9 en 2016, avant de reculer à 8.31 en 2017. La tendance à la hausse jusqu’en 2016 pourrait indiquer une meilleure perception de la valeur comptable par rapport au prix du marché, tandis que la légère baisse en 2017 pourrait signaler une stabilisation ou une correction de cette valorisation.
Ratio cours/bénéfice net (P/E)
Monsanto Co., P/Ecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 août 2017 | 31 août 2016 | 31 août 2015 | 31 août 2014 | 31 août 2013 | 31 août 2012 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | |||||||
| Sélection de données financières (US$) | |||||||
| Résultat net part du groupe Monsanto (en millions) | |||||||
| Bénéfice par action (EPS)2 | |||||||
| Cours de l’action1, 3 | |||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||
| P/E4 | |||||||
| Repères | |||||||
| P/EConcurrents5 | |||||||
| lululemon athletica inc. | |||||||
| Nike Inc. | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2017-08-31), 10-K (Date du rapport : 2016-08-31), 10-K (Date du rapport : 2015-08-31), 10-K (Date du rapport : 2014-08-31), 10-K (Date du rapport : 2013-08-31), 10-K (Date du rapport : 2012-08-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2017 calcul
EPS = Résultat net part du groupe Monsanto ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de Monsanto Co.
4 2017 calcul
P/E = Cours de l’action ÷ EPS
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a montré une tendance à la hausse entre 2012 et 2014, passant d’environ 88,69 US$ à 112,18 US$. Une correction significative a été observée en 2015, avec une baisse à 93,73 US$, avant de rebondir en 2016 à 102,49 US$ et de poursuivre sa croissance en 2017 pour atteindre 121,52 US$. Cette évolution indique une volatilité à court terme, mais une tendance globale à la hausse sur la période, avec une croissance notable en 2017.
- Bénéfice par action (EPS)
- Le bénéfice par action a augmenté régulièrement de 2012 à 2014, passant de 3,83 US$ à 5,66 US$, témoignant d’une amélioration des performances opérationnelles. En 2015, une légère baisse à 5,26 US$ a été observée, suivie d’un recul significatif en 2016 à 3,05 US$. En 2017, une reprise a permis au bénéfice par action de retrouver un niveau élevé avec 5,13 US$, proche de celui de 2014, indiquant une certaine volatilité mais également une capacité à rebondir après une baisse importante.
- Ratio P/E (Price to Earnings)
- Le ratio P/E a connu une diminution progressive de 23,19 en 2012 à 17,82 en 2015, ce qui pourrait indiquer une valorisation plus modérée par rapport aux bénéfices durant cette période. En 2016, le ratio a considérablement augmenté à 33,6, reflétant une valorisation plus élevée en dépit d’un recul du bénéfice par action cette année-là. En 2017, le ratio est redescendu à 23,67, retrouvant un niveau similaire à celui de 2012-2014, ce qui traduit une correction de la valorisation après le pic de 2016.
Ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP)
Monsanto Co., P/OPcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 août 2017 | 31 août 2016 | 31 août 2015 | 31 août 2014 | 31 août 2013 | 31 août 2012 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | |||||||
| Sélection de données financières (US$) | |||||||
| Résultat d’exploitation (en millions) | |||||||
| Résultat d’exploitation par action2 | |||||||
| Cours de l’action1, 3 | |||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||
| P/OP4 | |||||||
| Repères | |||||||
| P/OPConcurrents5 | |||||||
| lululemon athletica inc. | |||||||
| Nike Inc. | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2017-08-31), 10-K (Date du rapport : 2016-08-31), 10-K (Date du rapport : 2015-08-31), 10-K (Date du rapport : 2014-08-31), 10-K (Date du rapport : 2013-08-31), 10-K (Date du rapport : 2012-08-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2017 calcul
Résultat d’exploitation par action = Résultat d’exploitation ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de Monsanto Co.
4 2017 calcul
P/OP = Cours de l’action ÷ Résultat d’exploitation par action
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une croissance générale entre 2012 et 2017. Après une progression de 88.69 US$ en 2012 à 107.62 US$ en 2013, il a poursuivi sa tendance haussière jusqu’en 2014, atteignant 112.18 US$. Cependant, une légère baisse intervient en 2015, avec un repli à 93.73 US$, suivi d’une reprise en 2016 à 102.49 US$ et une nouvelle hausse en 2017, culminant à 121.52 US$.
- Résultat d’exploitation par action (ROAEP)
- Le résultat d’exploitation par action a connu une croissance depuis 2012, passant de 5.89 US$ à 8.42 US$ en 2014. Ensuite, une baisse est observée en 2015, où il chute à 8.01 US$, puis à 5.42 US$ en 2016. En 2017, une reprise notable survient, le résultat atteignant 7.3 US$, se rapprochant du niveau observé en 2014.
- Ratio P/OP
- Le ratio prix/bénéfice opérationnel a varié au cours de la période. Il a augmenté de 15.06 en 2012 à 15.85 en 2013, puis a diminué à 13.33 en 2014 et à 11.7 en 2015, indiquant une valorisation plus faible par rapport aux bénéfices opérationnels. Cependant, en 2016, le ratio a fortement augmenté à 18.9, suggérant une surévaluation ou une confiance accrue des investisseurs. En 2017, une légère baisse à 16.65 manifeste une stabilisation partielle, mais reste supérieure aux niveaux de 2014 et 2015.
Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S)
Monsanto Co., P/Scalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 août 2017 | 31 août 2016 | 31 août 2015 | 31 août 2014 | 31 août 2013 | 31 août 2012 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | |||||||
| Sélection de données financières (US$) | |||||||
| Revenu (en millions) | |||||||
| Chiffre d’affaires par action2 | |||||||
| Cours de l’action1, 3 | |||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||
| P/S4 | |||||||
| Repères | |||||||
| P/SConcurrents5 | |||||||
| lululemon athletica inc. | |||||||
| Nike Inc. | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2017-08-31), 10-K (Date du rapport : 2016-08-31), 10-K (Date du rapport : 2015-08-31), 10-K (Date du rapport : 2014-08-31), 10-K (Date du rapport : 2013-08-31), 10-K (Date du rapport : 2012-08-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2017 calcul
Chiffre d’affaires par action = Revenu ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de Monsanto Co.
4 2017 calcul
P/S = Cours de l’action ÷ Chiffre d’affaires par action
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une tendance à la hausse au cours de la période, passant de 88,69 US$ à la fin août 2012 à 121,52 US$ en 2017. Après une progression significative entre 2012 et 2014, atteignant un pic à 112,18 US$, une baisse est observée en 2015 avec une chute à 93,73 US$, suivie d'une reprise qui pousse le cours à 102,49 US$ en 2016 et 121,52 US$ en 2017, atteignant ainsi un nouveau sommet.
- Chiffre d'affaires par action
- Le chiffre d'affaires par action a augmenté de manière générale sur la période, passant de 25,26 US$ en 2012 à 33,26 US$ en 2017. Une croissance notable est enregistrée entre 2012 et 2014, où il atteint 32,75 US$, suivie d’une légère baisse en 2015 à 34,11 US$, puis d’une baisse marquée en 2016 pour revenir à 30,83 US$, avant une nouvelle hausse en 2017.
- Ratio P/S (Prix/Ventes)
- Le ratio P/S montre une fluctuation, mais une tendance globale à la stabilité relative avec des valeurs comprises entre 2,75 et 3,81. Il atteint son point haut en 2013 à 3,81, puis diminue en 2014 à 3,42, chutant fortement en 2015 à 2,75. Ensuite, il remonte en 2016 à 3,32, et s'établit à 3,65 en 2017. Ces variations indiquent une certaine volatilité dans la relation entre la capitalisation boursière et les ventes de l’entreprise, tout en conservant une tendance générale au-dessus de 3 à partir de 2014.
Rapport cours/valeur comptable (P/BV)
Monsanto Co., P/BVcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 août 2017 | 31 août 2016 | 31 août 2015 | 31 août 2014 | 31 août 2013 | 31 août 2012 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | |||||||
| Sélection de données financières (US$) | |||||||
| Total des capitaux propres de la société Monsanto (en millions) | |||||||
| Valeur comptable par action (BVPS)2 | |||||||
| Cours de l’action1, 3 | |||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||
| P/BV4 | |||||||
| Repères | |||||||
| P/BVConcurrents5 | |||||||
| lululemon athletica inc. | |||||||
| Nike Inc. | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2017-08-31), 10-K (Date du rapport : 2016-08-31), 10-K (Date du rapport : 2015-08-31), 10-K (Date du rapport : 2014-08-31), 10-K (Date du rapport : 2013-08-31), 10-K (Date du rapport : 2012-08-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2017 calcul
BVPS = Total des capitaux propres de la société Monsanto ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de Monsanto Co.
4 2017 calcul
P/BV = Cours de l’action ÷ BVPS
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une tendance générale à la hausse sur la période analysée, passant de 88,69 US$ en août 2012 à 121,52 US$ en août 2017. Après une augmentation notable entre 2012 et 2014, atteignant un pic à 112,18 US$ en 2014, le prix a connu une baisse en 2015 avant de repartir à la hausse en 2016 et 2017. La hausse de 2016 à 2017 est particulièrement marquée, avec une progression d'environ 19 US$, confirmant une valorisation croissante de l’action au cours de cette dernière année.
- Valeur comptable par action (BVPS)
- La valeur comptable par action a connu une décroissance significative de 22,13 US$ en 2012 à un minimum de 10,35 US$ en 2016, indiquant une dégradation de la valeur nette comptable par action sur cette période. En 2017, une légère reprise est observée, avec une BVPS portée à 14,63 US$, ce qui peut refléter une amélioration partielle de la structure financière ou des ajustements comptables. La divergence entre le cours de l’action et la BVPS durant cette période pourrait indiquer une valorisation du marché au-delà de la valeur comptable réelle de l’entreprise.
- Ratio P/BV (Price to Book Value)
- Le ratio P/BV présente une tendance générale à la hausse, passant de 4,01 en 2012 à un pic de 9,9 en 2016, avant de redescendre à 8,31 en 2017. La progression du ratio indique une augmentation de la valorisation de l’action par rapport à sa valeur comptable, ce qui pourrait refléter un optimisme du marché, une anticipation de croissance ou des attentes positives concernant la performance future de la société. La baisse du ratio en 2017, malgré la hausse du cours de l’action, est principalement due à la reprise de la BVPS, ce qui suggère une évaluation plus réaliste ou une correction des anticipations excessives précédentes.