Autodesk Inc. (NASDAQ:ADSK)

L’analyse des ratios financiers révèle des tendances significatives en matière de levier financier. Le "Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres" a connu une forte diminution entre avril 2021 et janvier 2024, passant de 3.09 à 0.87. Avant cette baisse, on observe une augmentation notable entre avril 2020 et avril 2021, suggérant une période d’accroissement de l’endettement par rapport aux fonds propres.

Le "Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)" suit une tendance similaire, avec une diminution marquée entre avril 2021 et janvier 2024, passant de 3.6 à 0.99. Les valeurs de ce ratio sont systématiquement supérieures à celles du ratio précédent, indiquant que l’inclusion du passif lié aux contrats de location-exploitation augmente significativement le niveau d’endettement.

Le "Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres" présente une diminution constante sur l’ensemble de la période analysée, passant de 1.14 en avril 2019 à 0.47 en janvier 2024. Cette tendance indique une réduction progressive de l’endettement par rapport à l’ensemble des fonds propres.

Le "Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)" suit également une tendance à la baisse, bien que moins prononcée que les ratios précédents, passant de 1.12 en avril 2019 à 0.5 en janvier 2024.

Le "Ratio d’endettement" a connu une diminution globale, avec une stabilisation autour de 0.23 à 0.25 entre avril 2022 et janvier 2024. Les valeurs initiales, entre avril 2019 et avril 2020, sont plus élevées, suggérant un niveau d’endettement plus important à cette période.

Le "Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)" montre une fluctuation, avec une diminution globale entre avril 2019 et janvier 2024, passant de 0.48 à 0.25. Une légère augmentation est observable entre avril 2021 et avril 2022.

Le "Ratio d’endettement financier" présente une forte volatilité, avec une diminution significative entre avril 2021 et janvier 2024, passant de 10.14 à 3.87. Les données initiales sont manquantes, mais les valeurs disponibles indiquent une réduction importante du ratio d’endettement financier au cours de la période analysée.

Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres

Diminution significative entre avril 2021 et janvier 2024.

Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)

Tendance similaire à la précédente, avec des valeurs plus élevées.

Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres

Diminution constante sur l’ensemble de la période.

Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)

Tendance à la baisse, moins prononcée.

Ratio d’endettement

Diminution globale avec stabilisation récente.

Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)

Fluctuation avec diminution globale.

Ratio d’endettement financier

Forte volatilité et diminution significative récente.

L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée. Le total de la dette a connu une diminution initiale, passant de 1963 millions de dollars américains au 30 avril 2019 à 1740 millions de dollars américains au 31 octobre 2019. Une augmentation notable est ensuite observée, atteignant 2085 millions de dollars américains au 31 janvier 2020, avant de redescendre à 1636 millions de dollars américains au 30 avril 2020 et de se stabiliser autour de ce niveau jusqu’au 31 octobre 2020.

À partir du 31 janvier 2021, une augmentation progressive du total de la dette est constatée, culminant à 2629 millions de dollars américains au 30 avril 2022. Une diminution est ensuite observée, atteignant 2282 millions de dollars américains au 31 janvier 2023, et se stabilisant autour de ce niveau jusqu’au 31 octobre 2023. Une légère augmentation est observée jusqu'au 30 avril 2024, atteignant 2286 millions de dollars américains.

Les capitaux propres ont initialement affiché des valeurs négatives, passant de -245 millions de dollars américains au 30 avril 2019 à -139 millions de dollars américains au 31 janvier 2020. Une amélioration significative est ensuite observée, avec une progression constante des capitaux propres, atteignant 2616 millions de dollars américains au 31 octobre 2023 et 2616 millions de dollars américains au 31 janvier 2024.

Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres, bien que non disponible pour toutes les périodes, présente une évolution notable. Après une période sans données, il s’établit à 24.31 au 30 avril 2020, diminuant progressivement pour atteindre 1.06 au 31 janvier 2023. Une légère diminution est observée jusqu'au 30 avril 2024, atteignant 0.87.

Total de la dette

A connu une diminution initiale suivie d'une augmentation, puis d'une stabilisation et enfin d'une nouvelle diminution.

Capitaux propres (déficit)

Sont passés de valeurs négatives à des valeurs positives, avec une croissance constante sur la période.

Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres

A diminué de manière significative, indiquant une amélioration de la solvabilité.

L’analyse des données révèle des tendances significatives concernant la structure financière. Le poste "Dette totale" présente une fluctuation notable sur la période observée. Initialement, une diminution est constatée entre avril 2019 et octobre 2019, suivie d’une augmentation marquée en janvier 2020. Par la suite, une tendance à la baisse est observée jusqu’en avril 2020, avant une stabilisation relative durant l’année 2020. Une nouvelle augmentation significative intervient en janvier 2022, suivie d’une stabilisation puis d’une diminution progressive jusqu’en octobre 2024.

Concernant les "Capitaux propres", une évolution déficitaire est observée jusqu’en janvier 2020. À partir de juillet 2020, une amélioration substantielle est enregistrée, avec une croissance continue jusqu’en janvier 2024. Cette croissance s’accélère au cours des derniers trimestres analysés.

Le "Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres" affiche une forte volatilité. Il est absent des données jusqu’au troisième trimestre de 2020. À partir de ce point, le ratio est élevé, atteignant 30.95 et 30.29. Il diminue ensuite de manière significative, passant à 2.18 et 1.85, puis continue de baisser progressivement pour atteindre 0.99 en janvier 2024. Cette évolution indique une amélioration de la solvabilité et une diminution du levier financier.

Tendances principales

Diminution de la dette totale à partir de 2022.

Tendances principales

Croissance soutenue des capitaux propres à partir de 2020.

Tendances principales

Réduction significative du ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres à partir de 2020.

En résumé, l’entreprise a connu une amélioration de sa structure financière au cours de la période analysée, caractérisée par une diminution de son endettement et une augmentation de ses capitaux propres, ce qui se traduit par une réduction de son levier financier.

L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.

Total de la dette

Le total de la dette a connu une fluctuation notable. Après une diminution progressive entre avril 2019 et octobre 2019, il a augmenté de manière significative au premier trimestre 2020. Une stabilisation relative s’observe ensuite jusqu’au premier trimestre 2021, suivie d’une nouvelle augmentation importante. Une diminution est ensuite observée à partir du premier trimestre 2023, se stabilisant par la suite.

Total du capital

Le total du capital a également présenté des variations. Une diminution est observée entre avril 2019 et octobre 2019, suivie d’une augmentation au premier trimestre 2020. Une croissance soutenue est ensuite constatée jusqu’au premier trimestre 2024, avec une accélération notable à partir du premier trimestre 2021.

Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres

Le ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres a montré une tendance à la baisse sur la majeure partie de la période. Après une légère diminution entre avril 2019 et janvier 2020, il a connu une forte baisse à partir du premier trimestre 2020, atteignant son point le plus bas au premier trimestre 2021. Une légère augmentation est ensuite observée jusqu’au premier trimestre 2022, suivie d’une nouvelle diminution progressive jusqu’au premier trimestre 2024, indiquant une amélioration de la solvabilité.

En résumé, la structure financière a évolué vers une plus grande solidité, caractérisée par une augmentation du capital et une diminution relative de l’endettement, bien que des fluctuations ponctuelles aient été observées.

L’analyse des données révèle une évolution significative du ratio de la dette sur le total du capital. Initialement, ce ratio se situait autour de 1.1 au cours des quatre premiers trimestres observés, indiquant une dépendance relativement élevée au financement par la dette par rapport au financement par le capital.

Tendances de la dette totale

La dette totale a connu une fluctuation notable. Après une diminution progressive entre avril 2019 et octobre 2019, elle a augmenté de manière significative au premier trimestre 2020. Elle a ensuite diminué à nouveau, puis a augmenté de manière plus marquée au premier trimestre 2021. Une tendance à la baisse est ensuite observée, avec une diminution continue jusqu'au premier trimestre 2023, suivie d'une stabilisation et d'une légère augmentation au cours des trimestres suivants.

Tendances du total du capital

Le total du capital a également présenté des fluctuations. Une diminution est observée entre avril 2019 et janvier 2020, suivie d'une augmentation significative au premier trimestre 2020. Le total du capital a continué à croître de manière constante au cours des trimestres suivants, avec une accélération notable entre octobre 2020 et janvier 2022. Cette croissance s'est poursuivie, bien que légèrement ralentie, jusqu'au dernier trimestre analysé.

Évolution du ratio dette/capital

Le ratio de la dette sur le total du capital a commencé à diminuer de manière significative au cours du deuxième trimestre 2020, passant de 1.07 à 0.69 au quatrième trimestre 2020. Cette tendance à la baisse s'est poursuivie, atteignant 0.5 au premier trimestre 2024. Cette évolution indique une réduction de la dépendance au financement par la dette et une amélioration de la structure financière. La diminution du ratio est plus prononcée à partir du deuxième trimestre 2020, suggérant un changement stratégique dans la gestion du capital.

En résumé, les données indiquent une gestion proactive de la dette, avec une réduction constante du ratio dette/capital au fil du temps, malgré des fluctuations dans les montants absolus de la dette et du capital. Cette évolution suggère une amélioration de la solidité financière et une plus grande flexibilité financière.

L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.

Total de la dette

Le total de la dette a connu une fluctuation notable. Après une diminution progressive de 1963 millions de dollars américains à 1740 millions de dollars américains entre avril 2019 et octobre 2019, il a augmenté à 2085 millions de dollars américains en janvier 2020. Une baisse est ensuite observée jusqu’à 1636 millions de dollars américains en avril 2020, stabilisant autour de ce niveau jusqu’en janvier 2021. Une augmentation substantielle est ensuite constatée, atteignant 2627 millions de dollars américains en janvier 2022, puis se stabilisant autour de 2628-2630 millions de dollars américains. Enfin, une diminution est observée à partir d’avril 2022, atteignant 2281 millions de dollars américains en janvier 2023, et se stabilisant autour de 2282-2286 millions de dollars américains jusqu’en octobre 2024.

Total de l’actif

Le total de l’actif a globalement augmenté sur la période. Une progression est visible de 4809 millions de dollars américains en avril 2019 à 6179 millions de dollars américains en janvier 2020. Après une légère diminution à 5544 millions de dollars américains en avril 2020, l’actif a continué à croître, atteignant 7280 millions de dollars américains en juillet 2020 et 8531 millions de dollars américains en janvier 2021. Une fluctuation est observée en 2022, avec une baisse à 8227 millions de dollars américains en avril 2022, suivie d’une remontée à 9438 millions de dollars américains en juillet 2022. La croissance se poursuit jusqu’à atteindre 10133 millions de dollars américains en janvier 2024.

Ratio d’endettement

Le ratio d’endettement a montré une tendance à la baisse entre avril 2019 (0.41) et janvier 2020 (0.28). Il est resté relativement stable autour de 0.22-0.30 entre janvier 2020 et janvier 2022. Une augmentation est ensuite observée, atteignant 0.31-0.32 en janvier et avril 2022. Le ratio a ensuite diminué à 0.23-0.25 entre janvier 2023 et octobre 2023, et est resté stable à 0.23 jusqu’en octobre 2024.

En résumé, l’entreprise a connu une augmentation globale de son actif, accompagnée de fluctuations de sa dette. Le ratio d’endettement a globalement diminué sur la période, mais a connu des variations ponctuelles, suggérant une gestion active de la structure financière.

L’analyse des données révèle une évolution notable de la structure financière sur la période considérée. Le total de l’actif a connu une augmentation significative, passant d’environ 4809 millions de dollars américains au 30 avril 2019 à 10133 millions de dollars américains au 31 octobre 2024. Cette croissance n’a pas été linéaire, avec une accélération marquée entre le 31 janvier 2020 et le 31 juillet 2021.

Parallèlement, la dette totale a également fluctué. Après une diminution initiale, elle a augmenté au 31 janvier 2020, avant de redescendre et de se stabiliser autour de 2000 à 2100 millions de dollars américains entre avril 2020 et janvier 2022. Une augmentation substantielle est ensuite observée au 30 avril 2022, suivie d’une diminution progressive jusqu’au 31 octobre 2024.

Le ratio d’endettement par rapport à l’actif a montré une tendance générale à la baisse, passant de 0.48 au 30 avril 2019 à 0.25 au 31 octobre 2024. Cette diminution indique une amélioration de la solvabilité, l’entreprise finançant une part croissante de ses actifs avec des capitaux propres plutôt qu’avec de la dette. Cependant, une légère augmentation est visible au 30 avril 2021 et au 31 juillet 2021, suivie d'une stabilisation puis d'une nouvelle baisse.

Tendances clés

Augmentation significative du total de l’actif.

Fluctuation de la dette totale avec une tendance à la diminution sur la période globale.

Amélioration de la solvabilité, illustrée par la baisse du ratio d’endettement par rapport à l’actif.

Il est à noter que l’augmentation du total de l’actif est plus importante que celle de la dette totale, ce qui contribue à l’amélioration du ratio d’endettement. L’entreprise semble avoir géré efficacement sa structure financière, en augmentant ses actifs tout en maintenant un niveau de dette relativement stable, voire en le réduisant sur la période la plus récente.

L’analyse des données révèle une évolution significative du total de l’actif sur la période considérée. Une augmentation constante est observée jusqu’au 31 janvier 2021, atteignant un pic de 8531 millions de dollars américains. Par la suite, une légère diminution est constatée au 30 avril 2021, suivie d’une reprise progressive jusqu’à atteindre 10133 millions de dollars américains au 30 avril 2024. Une fluctuation est observée au 31 juillet 2024, avec une valeur de 9830 millions de dollars américains, puis une remontée à 9960 millions de dollars américains en octobre 2024.

Les capitaux propres présentent une trajectoire initialement négative, passant de -245 millions de dollars américains au 30 avril 2019 à -139 millions de dollars américains au 31 janvier 2020. Un tournant majeur s’opère ensuite, avec une progression continue et substantielle des capitaux propres, atteignant 2616 millions de dollars américains au 31 octobre 2023. Cette croissance s’accentue jusqu’à 2474 millions de dollars américains au 30 avril 2023, puis à 2616 millions de dollars américains en octobre 2023.

Ratio d’endettement financier

Le ratio d’endettement financier, bien que non renseigné pour les premières périodes, montre une forte valeur de 85.4 au 31 octobre 2020. Il diminue ensuite de manière significative, passant à 7.54 au 31 janvier 2021, puis à 6.47 au 30 avril 2021. Cette tendance à la baisse se poursuit, atteignant 4.03 au 31 janvier 2024 et 3.87 au 30 avril 2024. Une légère augmentation est observée en juillet 2024, avec une valeur de 4.55, puis une diminution en octobre 2024, avec une valeur de 4.03.

En résumé, l’actif total a connu une croissance globale sur la période, tandis que les capitaux propres ont connu une transformation significative, passant d’une situation déficitaire à une position positive et en croissance. Le ratio d’endettement financier a quant à lui diminué de manière notable, indiquant une amélioration de la structure financière.