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Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres

Ce ratio présente une forte volatilité. Après une période initiale de fluctuation autour de 4, il connaît une augmentation significative à partir du 31 janvier 2022, atteignant un pic de 31.19. Ensuite, il diminue progressivement pour atteindre 0.05 au 30 avril 2025, indiquant une réduction substantielle de l'endettement par rapport aux capitaux propres.

Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)

L'évolution de ce ratio suit une tendance similaire au précédent, avec une augmentation marquée à partir de janvier 2022 (33.58) suivie d'une diminution constante jusqu'à 0.04 en avril 2025. L'inclusion du passif lié aux contrats de location-exploitation amplifie l'impact de l'endettement sur ce ratio.

Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres

Ce ratio se maintient relativement stable entre 0.75 et 0.88 jusqu'au 31 octobre 2022. Il diminue ensuite progressivement, atteignant 0.05 en juillet 2025, ce qui suggère une diminution de l'endettement par rapport à la base de capital global.

Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)

Ce ratio présente une évolution parallèle au ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres, avec une diminution progressive à partir d'octobre 2022, passant de 0.89 à 0.04 en avril 2025. L'inclusion du passif lié aux contrats de location-exploitation influence également ce ratio.

Ratio d’endettement

Ce ratio oscille autour de 0.30 à 0.36 jusqu'à avril 2023, puis diminue de manière significative pour atteindre 0.02 en juillet 2025, indiquant une réduction de l'endettement global.

Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)

Ce ratio suit une tendance similaire au ratio d’endettement, avec une diminution progressive à partir d'avril 2023, passant de 0.30 à 0.01 en avril 2025, ce qui reflète une diminution de l'endettement par rapport à l'actif total.

Ratio d’endettement financier

Ce ratio connaît une augmentation spectaculaire à partir de janvier 2022, atteignant 88.29, avant de diminuer progressivement pour se stabiliser autour de 3 à 4 à partir de janvier 2024. Cette évolution suggère une période d'augmentation significative de l'endettement financier suivie d'une phase de stabilisation et de réduction.

Ratio de couverture des intérêts

Ce ratio est initialement négatif, indiquant une incapacité à couvrir les charges d'intérêts avec les bénéfices. Il devient positif à partir de janvier 2023 et augmente de manière exponentielle, atteignant 532.9 en juillet 2025. Cette évolution indique une amélioration significative de la capacité à couvrir les charges d'intérêts, passant d'une situation défavorable à une situation très confortable.

L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.

Total de la dette

Le total de la dette a connu une augmentation constante jusqu'au 31 octobre 2021, atteignant 3 672 100 US$. Par la suite, il est resté relativement stable jusqu'au 31 janvier 2023. À partir de cette date, une diminution notable est observée, avec une baisse significative jusqu'au 31 juillet 2025, où le total de la dette s'établit à 383 200 US$.

Capitaux propres

Les capitaux propres ont présenté une volatilité plus importante. Après une augmentation initiale jusqu'au 31 janvier 2021, ils ont diminué jusqu'au 31 octobre 2021. Une reprise s'est ensuite enclenchée, avec une croissance soutenue jusqu'au 31 juillet 2023, atteignant 4 357 200 US$. La tendance se poursuit avec une augmentation jusqu'au 31 juillet 2025, où les capitaux propres atteignent 7 824 400 US$.

Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres

Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres a suivi une trajectoire inverse à celle des capitaux propres. Il a diminué jusqu'au 31 janvier 2021, puis a augmenté de manière significative jusqu'au 31 octobre 2021, atteignant un pic de 7,08. Ce ratio a ensuite diminué de façon drastique, passant de 31,19 au 31 janvier 2022 à 0,05 au 31 juillet 2025, indiquant une amélioration substantielle de la solvabilité et une réduction du levier financier.

En résumé, la période analysée est marquée par une phase initiale d'augmentation de la dette, suivie d'une réduction significative de celle-ci, concomitante à une augmentation des capitaux propres. Cette évolution se traduit par une amélioration notable du ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres, suggérant une structure financière plus saine et moins risquée à la fin de la période.

L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée. Le niveau de la dette totale a initialement connu une légère augmentation, passant de 3 443 100 à 3 539 400 US$ entre octobre 2020 et juillet 2021. Cependant, à partir d'octobre 2021, la dette totale a augmenté de manière plus substantielle, atteignant un pic de 3 971 600 US$ avant de se stabiliser autour de 3 950 000 US$ jusqu'à janvier 2023. Une diminution notable de la dette est ensuite observée, avec une baisse continue jusqu'à atteindre 338 200 US$ en juillet 2025.

Dette totale

La dette totale a connu une phase de croissance initiale suivie d'une stabilisation, puis d'une réduction significative.

Les capitaux propres ont présenté une trajectoire plus volatile. Après une augmentation notable entre octobre 2020 et janvier 2021, ils ont diminué jusqu'en juillet 2021, puis ont connu une reprise progressive jusqu'en juillet 2023. Une forte augmentation des capitaux propres est ensuite observée, passant de 1 748 400 US$ en avril 2023 à 7 824 400 US$ en janvier 2025.

Capitaux propres

Les capitaux propres ont fluctué, avec une augmentation significative à partir d'avril 2023.

Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres a suivi une tendance inverse à celle des capitaux propres. Initialement stable, il a augmenté de manière significative à partir de juillet 2021, atteignant un pic de 33,58 en janvier 2022. Ce ratio a ensuite diminué de façon drastique et continue, passant de 1,3 en avril 2023 à 0,04 en juillet 2025, indiquant une amélioration substantielle de la solvabilité.

Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres

Ce ratio a connu une forte augmentation suivie d'une diminution spectaculaire, signalant une amélioration de la structure financière.

En résumé, la période analysée est marquée par une phase initiale de légère augmentation de la dette, suivie d'une forte augmentation du ratio d'endettement, puis d'une réduction significative de la dette et d'une augmentation des capitaux propres, conduisant à une amélioration notable de la solvabilité.

L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.

Total de la dette

Le total de la dette a connu une augmentation progressive entre le 31 octobre 2020 et le 31 octobre 2021, passant de 3 119 200 US$ à 3 672 100 US$. Cette tendance s’est stabilisée par la suite, avec des fluctuations minimes entre le 31 octobre 2021 et le 31 janvier 2023, se maintenant autour de 3 675 700 US$. Un déclin notable est ensuite observé, avec une diminution importante jusqu'au 31 juillet 2025, atteignant 383 200 US$.

Total du capital

Le total du capital a présenté une trajectoire plus variable. Une augmentation est visible entre le 31 octobre 2020 et le 31 janvier 2021, suivie d’une diminution au 30 avril 2021. Il a ensuite augmenté jusqu'au 31 janvier 2023, atteignant 4 914 500 US$. Une baisse significative est ensuite constatée, avec une augmentation notable au 31 juillet 2025, atteignant 7 824 400 US$.

Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres

Le ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres a initialement diminué, passant de 0,81 au 31 octobre 2020 à 0,75 au 31 janvier 2021. Il a ensuite fluctué, atteignant un pic de 0,97 au 31 janvier 2022. Une diminution drastique est ensuite observée, passant de 0,75 au 30 avril 2023 à 0,05 au 31 juillet 2025, indiquant une réduction significative du levier financier.

En résumé, la période analysée est marquée par une phase initiale d’augmentation de la dette, suivie d’une stabilisation, puis d’une réduction importante de la dette et d’une augmentation du capital, ce qui se traduit par une amélioration notable du ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres.

L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée. Le niveau de la dette totale a connu une augmentation initiale, passant de 3 443 100 unités monétaires au 31 octobre 2020 à 3 971 600 unités monétaires au 31 octobre 2021. Cependant, à partir du 31 janvier 2022, une tendance à la diminution de la dette totale s’est amorcée, atteignant 338 200 unités monétaires au 31 juillet 2025.

Dette totale

La dette totale a fluctué au cours des premiers trimestres, mais a globalement diminué sur la période analysée, avec une accélération de la baisse au cours des derniers trimestres.

Le total du capital a également présenté des variations. Après une augmentation initiale, il a connu une baisse notable au 31 juillet 2023, avant de remonter significativement pour atteindre 8 162 600 unités monétaires au 31 janvier 2025. Cette remontée est plus prononcée que celle observée pour la dette totale.

Total du capital

Le total du capital a montré une plus grande volatilité que la dette totale, avec une augmentation significative vers la fin de la période.

Le ratio de la dette sur le total du capital a suivi une trajectoire inverse à celle du total du capital. Il a augmenté jusqu'au 31 octobre 2021, atteignant 0.88, puis a diminué de manière constante et significative, passant à 0.04 au 31 juillet 2025. Cette diminution indique une amélioration de la solvabilité et une réduction du risque financier.

Ratio dette/capital

La diminution continue du ratio de la dette sur le total du capital suggère une réduction du levier financier et une amélioration de la structure financière globale.

En résumé, les données indiquent une phase initiale d’augmentation de l’endettement suivie d’une réduction significative de la dette totale, combinée à une augmentation du total du capital. Cette évolution se traduit par une amélioration notable du ratio de la dette sur le total du capital, signalant une situation financière plus saine et moins risquée.

L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.

Total de la dette

Le total de la dette a connu une augmentation progressive entre le 31 octobre 2020 et le 31 octobre 2022, passant de 3 119 200 US$ à 3 678 600 US$. À partir du 31 juillet 2023, une diminution notable de la dette est observée, atteignant 383 200 US$ au 31 juillet 2025. Cette réduction est particulièrement marquée après le 31 janvier 2023.

Total de l’actif

Le total de l’actif a affiché une croissance constante sur la majorité de la période. Il est passé de 8 726 500 US$ au 31 octobre 2020 à 23 576 200 US$ au 31 juillet 2025. Cette croissance s'est accélérée après le 30 avril 2022.

Ratio d’endettement

Le ratio d’endettement a initialement diminué, passant de 0,36 au 31 octobre 2020 à 0,26 au 30 avril 2023. Cette diminution reflète une amélioration de la solvabilité. Cependant, en raison de la forte réduction de la dette, le ratio d’endettement a continué à baisser de manière significative, atteignant 0,02 au 31 juillet 2025, indiquant une dépendance très faible à l'égard de la dette pour financer l'actif.

En résumé, la période analysée est caractérisée par une augmentation initiale de la dette suivie d'une réduction substantielle, concomitante à une croissance continue de l'actif. Cette combinaison a entraîné une amélioration significative du ratio d'endettement, suggérant une position financière plus solide et une plus grande flexibilité financière.

L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée. Le total de l’actif a connu une augmentation globale, passant d’environ 8 726 500 unités monétaires au 31 octobre 2020 à plus de 23 576 200 unités monétaires au 31 juillet 2025. Cette croissance n’a pas été linéaire, avec des périodes d’accélération et de décélération.

La dette totale a également augmenté initialement, mais a ensuite montré une tendance à la diminution marquée à partir du 31 janvier 2023. Elle est passée d’environ 3 443 100 unités monétaires au 31 octobre 2020 à environ 338 200 unités monétaires au 31 juillet 2025.

Ratio d’endettement par rapport à l’actif

Le ratio d’endettement par rapport à l’actif a suivi une trajectoire descendante. Il a débuté à 0,39 au 31 octobre 2020 et a atteint 0,01 au 31 juillet 2025. Cette diminution indique une amélioration de la solvabilité et une réduction du levier financier. La baisse est particulièrement prononcée après le 31 janvier 2023, en corrélation avec la diminution de la dette totale.

En résumé, l’entreprise a augmenté ses actifs tout en réduisant significativement son niveau d’endettement, ce qui a entraîné une amélioration notable de son ratio d’endettement par rapport à l’actif. Cette évolution suggère une gestion financière prudente et une capacité accrue à faire face à ses obligations financières.

L’analyse des données révèle une tendance générale à la hausse du total de l’actif sur la période considérée. Une augmentation notable est observée entre le 31 octobre 2020 et le 31 juillet 2022, suivie d’une accélération significative à partir du 31 octobre 2022. Cette croissance s’intensifie au cours des trimestres suivants, atteignant des niveaux plus élevés entre le 31 octobre 2023 et le 30 avril 2025.

Les capitaux propres présentent une trajectoire plus fluctuante. Après une augmentation initiale, une diminution est constatée au cours de certains trimestres, notamment entre le 31 janvier 2021 et le 31 juillet 2021. Une reprise s’ensuit, avec une croissance plus marquée à partir du 30 avril 2022. La progression des capitaux propres s’accélère également à partir du 31 octobre 2022, mais à un rythme moins rapide que celui du total de l’actif.

Le ratio d’endettement financier démontre une volatilité importante. Il oscille entre 8.29 et 20.09 sur la période. Une augmentation significative est observée entre le 31 janvier 2021 et le 31 juillet 2021, atteignant un pic à 20.09. Le ratio diminue ensuite, mais reste relativement élevé jusqu’au 31 janvier 2023. À partir de cette date, une tendance à la baisse se confirme, avec une stabilisation autour de 3.01 à 3.45 entre le 31 juillet 2023 et le 30 avril 2025.

Total de l’actif

Croissance soutenue, avec une accélération notable à partir du 31 octobre 2022.

Capitaux propres

Fluctuations, avec une reprise et une accélération de la croissance à partir du 30 avril 2022, mais à un rythme inférieur à celui de l’actif.

Ratio d’endettement financier

Volatilité importante, suivie d’une tendance à la baisse et d’une stabilisation à partir du 31 janvier 2023.

L’analyse des données révèle une évolution significative du bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT). Initialement négatif sur plusieurs trimestres, l’EBIT a commencé à s’améliorer à partir du troisième trimestre 2021, devenant positif au premier trimestre 2022. Cette tendance positive s’est poursuivie, avec une croissance notable tout au long de l’année 2022 et 2023, atteignant un pic au deuxième trimestre 2023. Le dernier trimestre analysé montre une légère diminution par rapport à ce pic, mais l’EBIT reste à un niveau élevé.

Les charges d’intérêts ont connu une relative stabilité sur la période analysée, avec des fluctuations minimes. Une augmentation notable est observée au troisième trimestre 2021, suivie d’un retour à des niveaux similaires à ceux des trimestres précédents. Les charges d’intérêts diminuent progressivement à partir du quatrième trimestre 2022.

Le ratio de couverture des intérêts, initialement négatif en raison de l’EBIT négatif, a suivi une trajectoire inverse. Il est passé d’une valeur négative à une valeur positive au premier trimestre 2022, parallèlement à l’amélioration de l’EBIT. Ce ratio a connu une augmentation spectaculaire, passant de -6.56 au premier trimestre 2022 à 532.9 au premier trimestre 2025. Cette évolution indique une capacité accrue à couvrir les charges d’intérêts avec le bénéfice disponible.

Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT)

Progression d’une valeur négative à une valeur positive et croissante, avec une légère diminution au dernier trimestre analysé.

Charges d’intérêts

Stabilité relative avec une augmentation ponctuelle au troisième trimestre 2021, suivie d’une diminution progressive à partir du quatrième trimestre 2022.

Ratio de couverture des intérêts

Passage d’une valeur négative à une valeur positive et en forte croissance, indiquant une amélioration significative de la capacité à couvrir les charges d’intérêts.