Rapport valeur/ EBITDA d’entreprise (EV/EBITDA)
Bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement (EBITDA)
Old Dominion Freight Line Inc., EBITDAcalcul
US$ en milliers
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).
- Évolution du revenu net
- La société a connu une croissance constante de son revenu net sur la période analysée. En 2018, celui-ci était de 605,7 millions de dollars, augmentant progressivement pour atteindre 1 377,2 millions de dollars en 2022. La progression est régulière, avec une hausse notable entre 2021 et 2022, marquant une croissance de près de 33 %. Cette tendance indique une augmentation durable de la rentabilité de l'entreprise sans signe de déclin notable.
- Tendances du bénéfice avant impôt (EBT)
- Le bénéfice avant impôt a également connu une croissance continue, passant de 815,5 millions de dollars en 2018 à 1 841,3 millions en 2022. La progression est régulière tout au long de la période, avec une accélération significative à partir de 2021, correspondant à la hausse du revenu net. La croissance du bénéfice avant impôt reflète une amélioration globale des résultats financiers de l'entreprise, sous-tendue par une hausse de ses marges ou une gestion efficace de ses coûts.
- Évolution du bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT)
- Le bénéfice avant intérêts et impôts suit une tendance similaire à celle du bénéfice avant impôt, avec une croissance constante atteignant 1 842,9 millions de dollars en 2022. La proximité entre l'EBIT et le bénéfice avant impôt indique une structure de charges financières relativement stable et limitée au fil du temps. La croissance reflète une amélioration significative de la performance opérationnelle de l'entreprise.
- Progression de l'EBITDA
- L'EBITDA, indicateur clé de la performance opérationnelle, a connu une croissance significative de 1 046 millions de dollars en 2018 à 2 118,9 millions de dollars en 2022. Cette augmentation robuste suggère une expansion notable de la capacité opérationnelle de l'entreprise, ainsi qu'une gestion efficace de ses coûts, notamment en excluant les coûts liés à la dépréciation et à l'amortissement. La croissance accélérée à partir de 2021 souligne une période de forte performance opérationnelle, renforcée par l'augmentation des revenus et des marges opérationnelles.
Ratio valeur d’entreprise/EBITDAcourant
Old Dominion Freight Line Inc., EV/EBITDAcalcul, comparaison avec des indices de référence
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |
| Valeur d’entreprise (EV) | 44,348,423) |
| Bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement (EBITDA) | 2,118,978) |
| Ratio d’évaluation | |
| EV/EBITDA | 20.93 |
| Repères | |
| EV/EBITDAConcurrents1 | |
| FedEx Corp. | 6.49 |
| Uber Technologies Inc. | 37.01 |
| Union Pacific Corp. | 13.15 |
| United Airlines Holdings Inc. | 5.35 |
| United Parcel Service Inc. | 7.15 |
| EV/EBITDAsecteur | |
| Transport | 14.73 |
| EV/EBITDAindustrie | |
| Industriels | 22.75 |
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31).
1 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
Si l’EV/EBITDA de l’entreprise est inférieur à l’EV/EBITDA de l’indice de référence, l’entreprise est relativement sous-évaluée.
Sinon, si l’EV/EBITDA de l’entreprise est supérieur à l’EV/EBITDA de l’indice de référence, l’entreprise est relativement surévaluée.
Ratio valeur d’entreprise/EBITDAhistorique
Old Dominion Freight Line Inc., EV/EBITDAcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Valeur d’entreprise (EV)1 | 37,494,435) | 31,829,677) | 24,779,831) | 16,081,385) | 12,064,500) | |
| Bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement (EBITDA)2 | 2,118,978) | 1,650,049) | 1,165,413) | 1,078,007) | 1,046,059) | |
| Ratio d’évaluation | ||||||
| EV/EBITDA3 | 17.69 | 19.29 | 21.26 | 14.92 | 11.53 | |
| Repères | ||||||
| EV/EBITDAConcurrents4 | ||||||
| FedEx Corp. | 7.33 | 8.22 | 10.09 | — | — | |
| Uber Technologies Inc. | — | 227.40 | — | — | — | |
| Union Pacific Corp. | 12.56 | 15.46 | 15.65 | — | — | |
| United Airlines Holdings Inc. | 6.23 | 21.49 | — | — | — | |
| United Parcel Service Inc. | 8.83 | 9.55 | 30.22 | — | — | |
| EV/EBITDAsecteur | ||||||
| Transport | 13.09 | 12.72 | 50.43 | — | — | |
| EV/EBITDAindustrie | ||||||
| Industriels | 16.44 | 16.30 | 30.80 | — | — | |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).
3 2022 calcul
EV/EBITDA = EV ÷ EBITDA
= 37,494,435 ÷ 2,118,978 = 17.69
4 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Valeur d’entreprise (EV)
- La valeur d’entreprise a connu une tendance à la hausse significative sur la période analysée. Elle est passée de 12 064 500 dollars en 2018 à 37 494 435 dollars en 2022, enregistrant ainsi une croissance globale. La progression est relativement régulière, marquant une augmentation constante année après année, ce qui suggère une valorisation croissante de l’entreprise et une expansion possibly soutenue par une croissance de ses activités ou une amélioration de ses perspectives de marché.
- Bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement (EBITDA)
- Le EBITDA a également augmenté de manière régulière tout au long de la période, passant de 1 046 059 dollars en 2018 à 2 118 978 dollars en 2022. La progression indiquée reflète une amélioration de la rentabilité opérationnelle de l'entreprise. La croissance constante du EBITDA témoigne d’une gestion efficace des coûts et d’une augmentation globale de l’activité économique de l’entreprise au fil des ans.
- EV/EBITDA
- Ce ratio a connu une fluctuation notable durant la période. En 2018, il s’élevait à 11,53, puis augmentait significativement pour atteindre un pic de 21,26 en 2020. Par la suite, le ratio a diminué, atteignant 17,69 en 2022. La progression du ratio jusqu’en 2020 peut indiquer que la valorisation de l’entreprise a plus rapidement augmenté par rapport à ses bénéfices opérationnels, ou que le marché percevait une croissance anticipée robuste. La baisse subséquente du ratio après 2020 pourrait suggérer une amélioration de la rentabilité, une stabilisation de la valorisation ou une correction des anticipations de croissance, rendant la valorisation plus équilibrée par rapport à ses bénéfices.