Analyse des ratios d’activité à court terme
Données trimestrielles
Les ratios d’activité mesurent l’efficacité avec laquelle une entreprise effectue les tâches quotidiennes, telles que le recouvrement des créances et la gestion des stocks.
- Ratios d’activité à court terme (résumé)
- Taux de rotation des stocks
- Ratio de rotation des créances
- Taux de rotation des comptes fournisseurs
- Taux de rotation du fonds de roulement
- Jours de rotation de l’inventaire
- Jours de rotation des comptes clients
- Cycle de fonctionnement
- Jours de rotation des comptes fournisseurs
- Cycle de conversion de trésorerie
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
SolarEdge Technologies Inc. pages disponibles gratuitement cette semaine :
- Bilan : actif
- Analyse des ratios de solvabilité
- Analyse des segments à présenter
- Valeur d’entreprise (EV)
- Rapport cours/ FCFE (P/FCFE)
- Valeur actualisée des flux de trésorerie disponibles par rapport aux capitaux propres (FCFE)
- Sélection de données financières depuis 2015
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres depuis 2015
- Ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP) depuis 2015
- Cumul des régularisations
Nous acceptons :
Ratios d’activité à court terme (résumé)
SolarEdge Technologies Inc., ratios d’activité à court terme (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
- Tendances générales du cycle opérationnel et de rotation
- La société a connu une évolution significative dans ses ratios de rotation et ses cycles financiers sur la période analysée. Entre 2018 et 2022, le cycle de fonctionnement a augmenté, passant d'environ 152 jours à plus de 223 jours, illustrant une prolongation des délais liés aux opérations courantes. La durée de rotation des stocks a également augmenté, atteignant en 2022 une moyenne d'environ 117 jours, ce qui indique une gestion plus longue des inventaires. La rotation des créances s'est ralentie, avec un nombre de jours passant de 68 à 106, suggérant une tendance à l'allongement des délais de paiement des clients ou une gestion plus prudente de la collecte. Par contre, la rotation des comptes fournisseurs a été variable, avec une tendance à la baisse puis une reprise, allant de 63 à 74 jours, reflétant d'éventuels ajustements dans les modalités de paiement aux fournisseurs. La rotation du fonds de roulement a globalement diminué, indiquant une gestion plus conservatrice ou un allongement des délais d'exploitation. La période de conversion de trésorerie, qui inclut la gestion des stocks, des créances et des paiements aux fournisseurs, a connu une augmentation notable, passant de 89 à 149 jours en 2022, ce qui peut indiquer une augmentation de la durée du cycle financier global et une compression ou croissance des délais de gestion de trésorerie. Ces tendances reflètent une extension des délais opérationnels et une gestion plus longue des flux de trésorerie.
- Tendances en termes de rotation et de gestion des comptes
- Les taux de rotation des stocks et des créances ont montré une tendance à la baisse en termes de vitesse de rotation, indiquant un allongement des délais. La rotation des stocks a connu une hausse en jours, ce qui témoigne d’un stockage plus long, alors que la rotation des comptes clients a également augmenté de façon similaire, illustrant une gestion plus prudente ou des difficultés accrues dans la recouvrement. La rotation des comptes fournisseurs a varié sans tendance claire, mais a globalement diminué en nombre de jours, ce qui pourrait refléter une optimisation ou une réduction des délais de paiement aux fournisseurs. La croissance du cycle de fonctionnement indique une durée de cycle opérationnel qui s’est prolongée, tandis que l’augmentation du cycle de conversion de trésorerie témoigne d’un délai plus long pour convertir les opérations en flux de trésorerie, ce qui pourrait impacter la liquidité à court terme.
- Implications potentielles
- La prolongation des cycles opérationnels et financiers sur la période pourrait refléter des changements stratégiques ou des contraintes opérationnelles, tels qu’un allongement des délais de paiement ou une gestion de stocks plus prudente pour faire face à la demande ou à l’incertitude du marché. La tendance à la réduction de la vitesse de rotation des créances et l’augmentation du cycle de trésorerie peuvent également indiquer une pression sur la liquidité, nécessitant une gestion attentive de la trésorerie et des flux financiers. La variabilité dans la rotation des comptes fournisseurs pourrait indiquer une flexibilité dans la gestion des dettes à court terme ou des négociations avec les fournisseurs. En somme, ces tendances nécessitent une observation continue pour évaluer leur impact sur la stabilité financière à long terme de l’organisation.
Taux de rotation
Ratios moyens du nombre de jours
Taux de rotation des stocks
SolarEdge Technologies Inc., le taux de rotation des stocks, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||||
| Coût des revenus | ||||||||||||||||||||||||||
| Stocks, nets | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à court terme | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation des stocks1 | ||||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation des stocksConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Applied Materials Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Broadcom Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Intel Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| KLA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Lam Research Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Qualcomm Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q4 2022 calcul
Taux de rotation des stocks = (Coût des revenusQ4 2022
+ Coût des revenusQ3 2022
+ Coût des revenusQ2 2022
+ Coût des revenusQ1 2022)
÷ Stocks, nets
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Tendances générales du coût des revenus
- Le coût des revenus a connu une augmentation progressive au cours de la période analysée. Après une croissance significative de 130 274 US$ en milliers au premier trimestre de 2018 à 614 722 US$ au dernier trimestre de 2022, cette tendance indique une augmentation continue des charges liées à la production ou à l'achat des biens ou services vendus par l'entreprise. La hausse est particulièrement marquée entre la fin de 2021 et la fin de 2022, où le coût des revenus s'accroît d'environ 73 000 US$ en milliers, soulignant une intensification de l'activité ou de la stratégie de production.
- Évolution des stocks, nets
- Les stocks ont également connu une croissance constante tout au long de la période. En partant de 98 363 US$ en milliers au premier trimestre 2018, ils atteignent 729 201 US$ en milliers au dernier trimestre 2022. Cette augmentation reflète une expansion des inventaires, possiblement liée à une anticipation de la demande ou à une stratégie d'accumulation pour soutenir une croissance future. La croissance des stocks est particulièrement notable après le troisième trimestre 2020, avec une hausse régulière chaque trimestre, atteignant un pic à la fin de 2022. La progression importante entre 2021 et 2022 indique une diversification ou une augmentation des activités de stockage.
- Taux de rotation des stocks
- Le taux de rotation des stocks a montré une tendance à la baisse après un pic au quatrième trimestre 2018. Initialement, ce ratio oscille autour de 4,37 en juin 2018 pour atteindre jusqu'à 6,37 au quatrième trimestre 2019. Par la suite, il diminue régulièrement pour se stabiliser autour de 3,11 à la fin de 2022. Cette baisse indique une accélération de la rotation des stocks, signifiant que l'entreprise vend ou utilise ses stocks plus rapidement à partir de 2020. La réduction du ratio suggère une amélioration de la gestion des stocks ou une variation de la stratégie commerciale, avec une rotation plus fréquente mais moins de stocks en proportion par rapport au coût des ventes.
Ratio de rotation des créances
SolarEdge Technologies Inc., le ratio de rotation des créances, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||||
| Revenus | ||||||||||||||||||||||||||
| Créances clients, déduction faite des provisions | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à court terme | ||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des créances1 | ||||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des créancesConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Applied Materials Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Broadcom Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Intel Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| KLA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Lam Research Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q4 2022 calcul
Ratio de rotation des créances = (RevenusQ4 2022
+ RevenusQ3 2022
+ RevenusQ2 2022
+ RevenusQ1 2022)
÷ Créances clients, déduction faite des provisions
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution des revenus
- Les revenus ont connu une croissance soutenue sur la période. Après une progression modérée en 2018, ils ont rapidement augmenté à partir de 2019, atteignant 727 774 milliers de dollars au troisième trimestre de 2022, soit une augmentation significative par rapport aux niveaux initiaux. Cette tendance indique une expansion commerciale continue et une hausse de la demande ou des ventes sur la période analysée.
- Évolution des créances clients
- Les créances clients, nettes de provisions, ont également augmenté de manière constante, passant de 127 479 milliers de dollars fin mars 2018 à 905 146 milliers de dollars à la fin de 2022. La croissance notable particulièrement à partir de 2019 suggère une augmentation de l’activité commerciale et un volume plus important de crédits accordés aux clients. La croissance des créances peut aussi refléter une augmentation de la clientèle ou des crédits plus longs accordés, ce qui nécessite de surveiller la gestion du recouvrement.
- Ratio de rotation des créances
- Ce ratio, représentant la fréquence de renouvellement ou de recouvrement des créances clients, a connu des fluctuations. Il s’orientait à la baisse depuis un pic à 8.76 en septembre 2020, indiquant une augmentation des délais de recouvrement ou une gestion plus prudente des crédits. Après cette période, une légère amélioration a été observée, avec le ratio diminuant puis se stabilisant autour de 3.27 à 3.68. La baisse soutenue de ce ratio peut signaler un allongement des délais de paiement ou une gestion du crédit plus prudente face aux conditions de marché.
Taux de rotation des comptes fournisseurs
SolarEdge Technologies Inc., ratio de rotation des comptes créditeurs, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||||
| Coût des revenus | ||||||||||||||||||||||||||
| Dettes fournisseurs, montant net | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à court terme | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation des comptes fournisseurs1 | ||||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation des comptes fournisseursConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Broadcom Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Intel Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| KLA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Lam Research Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Qualcomm Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q4 2022 calcul
Taux de rotation des comptes fournisseurs = (Coût des revenusQ4 2022
+ Coût des revenusQ3 2022
+ Coût des revenusQ2 2022
+ Coût des revenusQ1 2022)
÷ Dettes fournisseurs, montant net
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du coût des revenus
- Au cours de la période analysée, le coût des revenus présente une tendance à la hausse. À partir d'environ 130 millions de dollars en mars 2018, il augmente de manière continue, atteignant environ 629 millions de dollars à la fin de 2022. Les augmentations sont relativement régulières, avec quelques accélérations notamment à partir de 2021, suggérant une croissance des volumes ou une augmentation des coûts liés à la production ou à l'approvisionnement.
- Évolution des dettes fournisseurs
- Les dettes fournisseurs monétaires connaissent elles aussi une augmentation significative sur la période. En mars 2018, le montant net était d'environ 83 millions de dollars, puis il évolue de façon volatile avec une tendance globale à la hausse. En fin de période, ces dettes atteignent près de 462 millions de dollars, ce qui indique une extension des conditions de crédit ou une augmentation des achats à crédit. La croissance semble accélérer après 2021, avec une augmentation substantielle à partir de 2022.
- Taux de rotation des comptes fournisseurs
- Le taux de rotation des comptes fournisseurs fluctue au fil des périodes, notamment après la mi-2018. Il dépasse régulièrement 6, notamment lors du troisième trimestre 2018, du deuxième trimestre 2019 et du troisième trimestre 2020, atteignant même 8.4 en décembre 2019. Une rotation plus élevée indique une rotation plus rapide des crédits fournisseurs, reflétant une gestion active des délais de paiement ou des cycles d’achats intensifiés. En fin de période, ce taux varie entre 4.93 et 8.65, mais en général, il reste supérieur à 6, montrant une certaine stabilité dans la gestion des dettes fournisseurs, malgré des fluctuations importantes.
Taux de rotation du fonds de roulement
SolarEdge Technologies Inc., taux de rotation du fonds de roulement, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||||
| Actif circulant | ||||||||||||||||||||||||||
| Moins: Passif à court terme | ||||||||||||||||||||||||||
| Fonds de roulement | ||||||||||||||||||||||||||
| Revenus | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à court terme | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation du fonds de roulement1 | ||||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation du fonds de roulementConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Applied Materials Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Broadcom Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Intel Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| KLA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Lam Research Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Qualcomm Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q4 2022 calcul
Taux de rotation du fonds de roulement = (RevenusQ4 2022
+ RevenusQ3 2022
+ RevenusQ2 2022
+ RevenusQ1 2022)
÷ Fonds de roulement
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Tendances du fonds de roulement
- Au cours de la période analysée, le fonds de roulement de l'entreprise montre une progression notable, passant d'environ 412 millions de dollars en mars 2018 à plus de 2 milliards de dollars en décembre 2022. Après une certaine stabilité avec des fluctuations mineures, une tendance générale à la croissance est observée à partir de 2020. La croissance significative en 2020 et 2021 pourrait indiquer des investissements ou une gestion active du cycle d'exploitation. La variation du fonds de roulement suggère une capacité accrue à couvrir les besoins à court terme, ce qui peut être signe d'une expansion ou d'une meilleure gestion financière.
- Tendances des revenus
- Les revenus présentent une croissance régulière sur toute la période. En mars 2018, ils s'établissaient à environ 210 millions de dollars, atteignant près de 891 millions de dollars en décembre 2022. La progression est constante, avec une accélération notable à partir de 2020, où un pic de croissance est observable. Cette tendance indique une expansion régulière de l'activité, avec une forte dynamique commerciale ou une augmentation de la demande pour ses produits ou services, résultant en un développement soutenu des revenus dans le temps.
- Taux de rotation du fonds de roulement
- Le ratio de rotation du fonds de roulement montre une évolution fluctuante. Après une absence de données initiales, il augmente de manière significative à partir de juin 2018, atteignant un pic en septembre 2019 à 2,87. Par la suite, une chute se produit en décembre 2019, avec une réduction notable en juin 2020 à 1,12. Ensuite, une tendance à la reprise est visible, avec des fluctuations autour de 1,5 à 1,6 jusqu'en décembre 2022. Ces variations indiquent une gestion plus ou moins efficace du fonds de roulement en relation avec les opérations, avec une efficacité relative accrue durant la pic en 2019, suivie de fluctuations plus importantes à partir de 2020, peut-être en réponse à des facteurs saisonniers, structurels ou stratégiques.
Jours de rotation de l’inventaire
SolarEdge Technologies Inc., jours de rotation de l’inventaire, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation des stocks | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à court terme (Nombre de jours) | ||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation de l’inventaire1 | ||||||||||||||||||||||||||
| Repères (Nombre de jours) | ||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation de l’inventaireConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Applied Materials Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Broadcom Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Intel Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| KLA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Lam Research Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Qualcomm Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q4 2022 calcul
Jours de rotation de l’inventaire = 365 ÷ Taux de rotation des stocks
= 365 ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Taux de rotation des stocks
- Le taux de rotation des stocks a connu une évolution fluctuante sur la période analysée. Avant le troisième trimestre de 2018, aucune donnée n’était disponible. Entre le troisième trimestre de 2018 et le quatrième trimestre de 2019, ce ratio s’est progressivement accru, passant d’environ 4,3 à un pic de 6,37. Cela indique une accélération de la rotation des stocks, suggérant une meilleure gestion des stocks ou une augmentation de la commercialisation. Par la suite, une légère baisse a été observée, puis le ratio s’est stabilisé autour de 3,5 à 4, pour la période allant jusqu’au troisième trimestre de 2022. La diminution progressive du ratio depuis le pic de 2019 pourrait refléter une augmentation des stocks, une baisse de la fréquence de rotation, ou un changement dans la stratégie commerciale ou la gestion des stocks.
- Jours de rotation de l’inventaire
- Les jours de rotation de l’inventaire ont présenté une tendance inverse de celle du ratio de rotation. Après une absence de données initiale, ce nombre est passé de 84 jours au troisième trimestre de 2018, puis a connu une augmentation notable pour atteindre un maximum de 128 jours au troisième trimestre de 2021. Ce pic traduit un allongement de la durée moyenne de détention des stocks, en contradiction avec l’augmentation du taux de rotation qui précède. Par la suite, une diminution progressive est observée, revenant à environ 97 jours au troisième trimestre de 2022. La relation inverse entre ces deux indicateurs peut refléter une gestion modifiée des stocks, ou une adaptation à des changements dans la demande ou la stratégie commerciale. La stabilité relative des jours de rotation après 2021 indique une gestion plus équilibrée ou consolidée du cycle d’inventaire.
Jours de rotation des comptes clients
SolarEdge Technologies Inc., jours de rotation des comptes clients, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | ||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des créances | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à court terme (Nombre de jours) | ||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation des comptes clients1 | ||||||||||||||||||||||||||
| Repères (Nombre de jours) | ||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation des comptes clientsConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Applied Materials Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Broadcom Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Intel Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| KLA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Lam Research Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q4 2022 calcul
Jours de rotation des comptes clients = 365 ÷ Ratio de rotation des créances
= 365 ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du ratio de rotation des créances
- Les données indiquent une tendance globale à la baisse du ratio de rotation des créances à partir du troisième trimestre de 2018, passant d'une valeur non spécifiée antérieure à environ 3.44 fin 2022. Cette baisse suggère une augmentation progressive des délais de recouvrement des créances, ce qui pourrait indiquer une détérioration de la rapidité avec laquelle l'entreprise encaisse ses créances clients. La période comprise entre mi-2020 et fin 2022 montre une stabilisation de ce ratio autour de valeurs plus faibles, notamment en dessous de 4. ce qui peut indiquer une gestion plus conservatrice des comptes clients ou des conditions de crédit plus strictes.
- Évolution des jours de rotation des comptes clients
- Les jours de rotation des comptes clients connaissent une croissance significative sur la période considérée, passant de valeurs autour de 42-44 jours à la fin de 2019 à environ 99-106 jours à la fin de 2022. Cette augmentation traduit une prolongation progressive du délai moyen de recouvrement des créances. Cette tendance vers des délais plus longs pourrait entraîner un impact négatif sur la liquidité de l'entreprise et nécessite une analyse approfondie pour en comprendre les causes, telles que des modifications dans les politiques de crédit, une dégradation de la solvabilité des clients ou des stratégies commerciales spécifiques.
Cycle de fonctionnement
SolarEdge Technologies Inc., cycle de fonctionnement, calcul (données trimestrielles)
Nombre de jours
| 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | ||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation de l’inventaire | ||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation des comptes clients | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à court terme | ||||||||||||||||||||||||||
| Cycle de fonctionnement1 | ||||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||
| Cycle de fonctionnementConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Applied Materials Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Broadcom Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Intel Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| KLA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Lam Research Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q4 2022 calcul
Cycle de fonctionnement = Jours de rotation de l’inventaire + Jours de rotation des comptes clients
= + =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Jours de rotation de l’inventaire
- Une tendance générale à la baisse des jours de rotation de l’inventaire est observable depuis 2018, atteignant un point bas à 57 jours en décembre 2019. Par la suite, la valeur augmente de nouveau, atteignant un pic à 117 jours à la fin de 2022. Cette évolution suggère une période d’amélioration de la gestion des stocks jusqu’en 2019, suivie d’un ralentissement ou d’une transformation dans la gestion des inventaires à partir de 2020, potentiellement en lien avec des changements dans la demande ou la stratégie commerciale.
- Jours de rotation des comptes clients
- Une tendance de diminution jusqu’à mi-2020 est visible, avec un minimum à 42 jours en septembre 2020. Cependant, à partir de cette date, la rotation des comptes clients semble augmenter, culminant à 112 jours en mars 2022. Cette hausse indique une extension du délai de recouvrement des créances clients, ce qui pourrait refléter une modification des politiques de crédit ou une dégradation de la solvabilité de la clientèle.
- Cycle de fonctionnement
- Le cycle de fonctionnement présente une tendance haussière continue sur l’ensemble de la période, passant d’environ 152 jours en 2018 à un pic de 223 jours en septembre 2022. Cette augmentation indique un accroissement global de la durée entre l’achat des stocks, leur transformation en produits finis et la recouverte des ventes, suggérant une intensification des délais opérationnels ou des changements dans la gestion de la production et des ventes. La prolongation du cycle peut également être liée à des périodes d’incertitude ou de contraintes dans la chaîne d’approvisionnement.
Jours de rotation des comptes fournisseurs
SolarEdge Technologies Inc., les jours de rotation des comptes créditeurs, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation des comptes fournisseurs | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à court terme (Nombre de jours) | ||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation des comptes fournisseurs1 | ||||||||||||||||||||||||||
| Repères (Nombre de jours) | ||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation des comptes fournisseursConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Broadcom Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Intel Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| KLA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Lam Research Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Qualcomm Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q4 2022 calcul
Jours de rotation des comptes fournisseurs = 365 ÷ Taux de rotation des comptes fournisseurs
= 365 ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du taux de rotation des comptes fournisseurs
- Au cours de la période analysée, le taux de rotation des comptes fournisseurs présente une tendance fluctuante. Depuis le début de la période, il n’y a pas de mouvement linéaire net, mais une alternance entre des périodes d’augmentation et de diminution. La valeur la plus faible est enregistrée à la fin de la période, avec un score de 4,93, tandis que le pic se situe à 8,65. Ces fluctuations indiquent des variations dans la gestion des délais de paiement fournisseurs, susceptibles d’être liées à des politiques de crédit, des contraintes de trésorerie ou des stratégies d’approvisionnement différentes selon les périodes.
- Évolution du nombre de jours de rotation des comptes fournisseurs
- En parallèle, le nombre de jours de rotation des comptes fournisseurs montre également une certaine volatilité. La période initiale ne dispose pas de données, mais à partir de la période du 30 juin 2018, l’indicateur fluctue entre 42 et 74 jours. La tendance montre une augmentation notable à la fin de la périodes, atteignant 74 jours au dernier trimestre observé. La période la plus courte est de 42 jours, indiquant un raccourcissement du délai de paiement dans certaines périodes, tandis que l’allongement vers 74 jours reflète peut-être une extension des délais de règlement. En général, cette évolution signale une gestion variable des délais de paiement, avec des phases de prolongation qui pourraient avoir des implications sur la liquidité.
Cycle de conversion de trésorerie
SolarEdge Technologies Inc., cycle de conversion de trésorerie, calcul (données trimestrielles)
Nombre de jours
| 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | ||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation de l’inventaire | ||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation des comptes clients | ||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation des comptes fournisseurs | ||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à court terme | ||||||||||||||||||||||||||
| Cycle de conversion de trésorerie1 | ||||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||
| Cycle de conversion de trésorerieConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Broadcom Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Intel Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| KLA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Lam Research Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1
Cycle de conversion de trésorerie = Jours de rotation de l’inventaire + Jours de rotation des comptes clients – Jours de rotation des comptes fournisseurs
= + – =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution des jours de rotation de l’inventaire
- Les jours de rotation de l’inventaire présentent une tendance fluctuante au cours de la période. Après une certaine stabilité autour de 57 à 73 jours en fin 2018 et début 2019, une augmentation notable se produit à partir du troisième trimestre 2020, atteignant un pic de 128 jours au premier trimestre 2021. Par la suite, on observe une légère diminution avec des valeurs oscillant entre 97 et 117 jours, indiquant une gestion plus variable de l’inventaire. La période montre ainsi une tendance à une rotation plus lente, surtout en 2021, pouvant suggérer un stockage accru ou une gestion des stocks plus longue durant cette période.
- Évolution des jours de rotation des comptes clients
- Les jours de rotation des comptes clients varient également dans la période analysée. Dès la fin 2018, la moyenne tourne autour de 84 à 79 jours, puis une tendance à la baisse se manifeste à partir du troisième trimestre 2019, atteignant un minimum de 42 jours au troisième trimestre 2020. Cependant, cette valeur remonte significativement à 112 jours au premier trimestre 2022, ce qui représente un décalage important dans le délai de recouvrement. La fluctuation indique une variation dans la politique de crédit ou la capacité de recouvrement de l’entreprise, avec une période de recouvrement plus rapide en 2020 et un rallongement notable en 2022.
- Évolution des jours de rotation des comptes fournisseurs
- Les jours de rotation des comptes fournisseurs oscillent sur l’ensemble de la période. Après une tendance à la baisse pour atteindre 43 jours au troisième trimestre 2020, une augmentation significative jusqu’à 74 jours apparaît à la fin 2022. La variation pourrait refléter une optimisation ou un rallongement des délais de paiement envers les fournisseurs, notamment vers la fin de la période considérée, suggérant peut-être une gestion stratégique du fonds de roulement ou des négociations accrues avec les fournisseurs.
- Évolution du cycle de conversion de trésorerie
- Le cycle de conversion de trésorerie suit une tendance haussière prononcée, passant d’environ 85-95 jours en 2018 à un pic de 157 jours au troisième trimestre 2022, puis restant élevé autour de 149 jours à la fin 2022. Cela indique une prolongation significative du délai global de conversion des investissements en liquidités, notamment en raison de l’allongement des délais de recouvrement clients et de la rotation lente de l’inventaire. La hausse progressive de ce cycle peut signaler une gestion plus prudente ou des pressions opérationnelles augmentant le cycle global de liquidité.