International Business Machines Corp., bilan : dette

en millions de dollars américains

	31 déc. 2024	31 déc. 2023	31 déc. 2022	31 déc. 2021	31 déc. 2020
Dette à court terme	5,089)	6,426)	4,760)	6,787)	7,183)
Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes	49,884)	50,121)	46,189)	44,917)	54,355)
Dette totale (valeur comptable)	54,973)	56,547)	50,949)	51,704)	61,538)

	31 déc. 2024
Sélection de données financières (en millions de dollars américains)
Dette à court terme	5,089)
Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes	47,389)
Total de la dette (juste valeur)	52,478)
Ratio financier
Ratio d’endettement, juste valeur/valeur comptable	0.95

Taux d’intérêt moyen pondéré post-swap sur la dette: 3.60%

Taux d’intérêt	Montant de la dette¹	Taux d’intérêt × Montant de la dette
3.30%	47,712)	1,574)
5.60%	7,231)	405)
Valeur totale	54,943)	1,979)
3.60%

¹ en millions de dollars américains

² Taux d’intérêt moyen pondéré = 100 × 1,979 ÷ 54,943 = 3.60%

International Business Machines Corp., les frais d’intérêt encourus

en millions de dollars américains

12 mois terminés le	31 déc. 2024	31 déc. 2023	31 déc. 2022	31 déc. 2021	31 déc. 2020
Coût du financement	336)	334)	345)	392)	451)
Charges d’intérêts	1,712)	1,606)	1,216)	1,155)	1,288)
Intérêts capitalisés	12)	9)	5)	3)	6)
Intérêts payés et courus	2,060)	1,949)	1,566)	1,550)	1,745)

	31 déc. 2024	31 déc. 2023	31 déc. 2022	31 déc. 2021	31 déc. 2020
Sélection de données financières (en millions de dollars américains)
Bénéfice net attribuable à IBM	6,023)	7,502)	1,639)	5,743)	5,590)
Plus: Bénéfice net attribuable à la participation ne donnant pas le contrôle	17)	16)	20)	19)	22)
Moins: Bénéfice (perte) lié aux activités abandonnées, net d’impôt	8)	(12)	(143)	1,031)	89)
Plus: Charge d’impôt sur le résultat	(218)	1,176)	(626)	125)	(864)
Plus: Charges d’intérêts	1,712)	1,607)	1,216)	1,155)	1,288)
Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT)	7,526)	10,313)	2,392)	6,011)	5,947)

Intérêts payés et courus	2,060)	1,949)	1,566)	1,550)	1,745)
Ratio financier avec et sans intérêts capitalisés
Ratio de couverture des intérêts (sans intérêts capitalisés)¹	4.40	6.42	1.97	5.20	4.62
Ratio de couverture des intérêts (ajusté) (avec intérêts capitalisés)²	3.65	5.29	1.53	3.88	3.41

2024 Calculs

¹ Ratio de couverture des intérêts (sans intérêts capitalisés) = EBIT ÷ Charges d’intérêts
= 7,526 ÷ 1,712 = 4.40

² Ratio de couverture des intérêts (ajusté) (avec intérêts capitalisés) = EBIT ÷ Intérêts payés et courus
= 7,526 ÷ 2,060 = 3.65

International Business Machines Corp. (NYSE:IBM)

Analyse de l’endettement