Analyse des ratios de rentabilité
Données trimestrielles
Les ratios de rentabilité mesurent la capacité de l’entreprise à générer des ventes rentables à partir de ses ressources (actifs).
Ratios de rentabilité (résumé)
RH, ratios de rentabilité (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-04-29), 10-K (Date du rapport : 2023-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-04-30), 10-K (Date du rapport : 2022-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-01), 10-K (Date du rapport : 2021-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-02), 10-K (Date du rapport : 2020-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2019-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-04), 10-K (Date du rapport : 2019-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2018-11-03), 10-Q (Date du rapport : 2018-08-04), 10-Q (Date du rapport : 2018-05-05), 10-K (Date du rapport : 2018-02-03), 10-Q (Date du rapport : 2017-10-28), 10-Q (Date du rapport : 2017-07-29), 10-Q (Date du rapport : 2017-04-29).
- Évolution des marges bénéficiaires
-
Le ratio de marge bénéficiaire brute affiche une tendance globale à la hausse, passant d’environ 34.8 % à la fin de la période à plus de 50 % en avril 2023. Cette progression indique une amélioration continue de la rentabilité brute, suggérant une meilleure maîtrise des coûts de production ou d’achat par rapport aux revenus générés.
Pour la marge bénéficiaire d’exploitation, une croissance claire est observée à partir de 5.38 % au quatrième trimestre de 2017, atteignant un pic de plus de 24.6 % en janvier 2022. Après cette période de forte rentabilité opérationnelle, un léger déclin est perceptible vers la fin de la période, passant à environ 18.27 % en avril 2023. Ces fluctuations pourraient refléter des variations dans la gestion des coûts opérationnels ou dans la structure des revenus.
Concernant la marge bénéficiaire nette, la tendance générale est également à la hausse, avec une progression significative passant de 0.09 % à la fin de 2017 à une valeur maximale d’environ 19.68 % en novembre 2022. Après cette apogée, une diminution est constatée, clôturant à environ 10.97 % en avril 2023. La croissance de cette marge indique une amélioration de la rentabilité globale, bien que la baisse récente puisse signaler des pressions sur la rentabilité après une période de forte performance.
- Variation du rendement des capitaux propres (ROE)
-
Le ROE montre une volatilité importante, avec des valeurs exceptionnellement élevées en 2018, notamment 388.9 % puis 358.44 %, reflet possiblement de gains exceptionnels ou d’effets comptables spécifiques durant cette période. Par la suite, une chute drastique vers 70-80 % est observée, avec plusieurs phases oscillant autour de 50-60 %, avant de diminuer davantage à environ 44.06 % en avril 2023.
Ces fluctuations extrêmes soulignent une variabilité importante de la rentabilité des capitaux propres, avec des périodes de forte rentabilité suivies de phases de baisse, potentiellement liées à des facteurs exceptionnels ou à des ajustements comptables.
- Évolution du rendement de l’actif (ROA)
-
Le ROA affiche une tendance à la croissance continue, passant d’une valeur très faible de 0.13 % dans la dernière période de 2017 à un maximum de 15.4 % en octobre 2021. Après ce pic, une légère baisse est notée, puis un rebond au-delà de 12 % à la fin de la période observée.
Cette évolution reflète une amélioration de l’efficacité dans l’utilisation des actifs pour générer des bénéfices, avec des périodes de hausse significative notamment à partir de 2019, avant une stabilisation autour de 9-12 % ces deux dernières années.
- Synthèse
-
Globalement, la société montre une tendance à l’amélioration de ses marges bénéficiaires sur la période analysée, en particulier la marge brute et nette, témoignant d’une meilleure gestion des coûts ou d’un positionnement plus rentable sur ses produits ou services. La rentabilité opérationnelle a également connu une progression notable, bien que la croissance ait tendance à se stabiliser ou à diminuer en fin de période.
En ce qui concerne la rentabilité des capitaux propres, une extrême volatilité est observable, avec des valeurs exceptionnelles en 2018, suivie d’une période de baisse. La réduction de ces ratios en 2023 pourrait indiquer une baisse de la rentabilité ou des effets de marché variables. Le ROA s’améliore de manière plus régulière, signalant une utilisation plus efficace des actifs dans la création de valeur.
Ratios de rendement des ventes
Ratios de rendement des investissements
Ratio de marge bénéficiaire brute
RH, le ratio de la marge bénéficiaire brute, calcul (données trimestrielles)
| 29 avr. 2023 | 28 janv. 2023 | 29 oct. 2022 | 30 juil. 2022 | 30 avr. 2022 | 29 janv. 2022 | 30 oct. 2021 | 31 juil. 2021 | 1 mai 2021 | 30 janv. 2021 | 31 oct. 2020 | 1 août 2020 | 2 mai 2020 | 1 févr. 2020 | 2 nov. 2019 | 3 août 2019 | 4 mai 2019 | 2 févr. 2019 | 3 nov. 2018 | 4 août 2018 | 5 mai 2018 | 3 févr. 2018 | 28 oct. 2017 | 29 juil. 2017 | 29 avr. 2017 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Marge brute | 347,545) | 369,406) | 420,778) | 523,218) | 498,583) | 455,504) | 505,254) | 487,676) | 406,977) | 385,128) | 408,330) | 332,419) | 199,654) | 283,073) | 284,166) | 294,958) | 232,814) | 262,701) | 254,511) | 271,600) | 212,035) | 258,673) | 214,325) | 205,813) | 170,256) | ||||||||
| Chiffre d’affaires net | 739,162) | 772,499) | 869,066) | 991,620) | 957,292) | 902,741) | 1,006,428) | 988,859) | 860,792) | 812,436) | 844,013) | 709,282) | 482,895) | 664,976) | 677,526) | 706,514) | 598,421) | 670,891) | 636,558) | 640,798) | 557,406) | 670,295) | 592,473) | 615,326) | 562,080) | ||||||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire brute1 | 49.25% | 50.47% | 51.01% | 51.39% | 50.50% | 49.36% | 48.66% | 48.15% | 47.51% | 46.53% | 45.29% | 43.37% | 41.94% | 41.36% | 40.50% | 40.00% | 40.12% | 39.94% | 39.79% | 38.87% | 36.58% | 34.80% | — | — | — | ||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire bruteConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Amazon.com Inc. | 47.59% | 46.98% | 46.24% | 45.53% | 44.73% | 43.81% | 43.04% | 42.65% | 42.14% | 42.03% | 41.31% | 40.68% | 40.01% | 39.57% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Home Depot Inc. | 33.51% | 33.53% | 33.51% | 33.53% | 33.58% | 33.63% | 33.72% | 33.72% | 33.94% | 33.95% | 34.03% | 34.10% | 34.06% | 34.09% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | 33.14% | 33.23% | 33.38% | 33.33% | 33.49% | 33.30% | 33.06% | 32.97% | 33.06% | 33.01% | 32.94% | 32.89% | 32.23% | 31.80% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| TJX Cos. Inc. | 27.85% | 27.61% | 27.92% | 28.03% | 28.45% | 28.50% | 28.78% | 28.91% | 27.61% | 23.66% | 23.97% | 23.61% | 25.04% | 28.46% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-04-29), 10-K (Date du rapport : 2023-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-04-30), 10-K (Date du rapport : 2022-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-01), 10-K (Date du rapport : 2021-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-02), 10-K (Date du rapport : 2020-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2019-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-04), 10-K (Date du rapport : 2019-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2018-11-03), 10-Q (Date du rapport : 2018-08-04), 10-Q (Date du rapport : 2018-05-05), 10-K (Date du rapport : 2018-02-03), 10-Q (Date du rapport : 2017-10-28), 10-Q (Date du rapport : 2017-07-29), 10-Q (Date du rapport : 2017-04-29).
1 Q1 2024 calcul
Ratio de marge bénéficiaire brute = 100
× (Marge bruteQ1 2024
+ Marge bruteQ4 2023
+ Marge bruteQ3 2023
+ Marge bruteQ2 2023)
÷ (Chiffre d’affaires netQ1 2024
+ Chiffre d’affaires netQ4 2023
+ Chiffre d’affaires netQ3 2023
+ Chiffre d’affaires netQ2 2023)
= 100 × (347,545 + 369,406 + 420,778 + 523,218)
÷ (739,162 + 772,499 + 869,066 + 991,620)
= 49.25%
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Tendance de la marge brute en valeur absolue
- La marge brute en termes absolus fluctue au cours de la période analysée. Après une première augmentation significative entre avril 2017 et juillet 2017, atteignant 205 813 milliers de dollars, une hausse continue est observée jusqu'en novembre 2019, avec un pic de 294 958 milliers de dollars. Ensuite, une baisse notable commence à partir de février 2020, culminant à 199 654 milliers de dollars en octobre 2020. Par la suite, une reprise marquée se manifeste avec une croissance soutenue jusqu'en mai 2021, mais une nouvelle tendance à la baisse émerge à partir de juillet 2021, aboutissant à 347 545 milliers de dollars en janvier 2023.
- Tendance du chiffre d’affaires
- Le chiffre d'affaires net présente une croissance généralement ascendante sur la période, allant de 562 080 milliers de dollars en avril 2017 à un sommet de 1 006 429 milliers de dollars en janvier 2022. Après cette période de croissance, une baisse est constatée en avril 2023, avec un chiffre d'affaires de 772 499 milliers de dollars. La tendance indique une amélioration progressive sur la période, malgré quelques fluctuations à la hausse et à la baisse.
- Évolution du ratio de marge bénéficiaire brute
- Le ratio de marge bénéficiaire brute, exprimé en pourcentage, montre une tendance à la consolidation et à l'amélioration continue à partir de mai 2018. Il passe d'environ 34.8 % à une valeur maximale de 51.39 % en juillet 2022. Cette augmentation indique une amélioration de la rentabilité brute relative, témoignant d'une meilleure gestion des coûts directs ou d'une optimisation des marges sur les ventes. Après ce pic, une légère diminution à 50.47 % en janvier 2023 est observée, mais le ratio demeure à un niveau élevé par rapport aux premières années de la période analysée.
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
RH, le ratio de marge bénéficiaire d’exploitation, calcul (données trimestrielles)
| 29 avr. 2023 | 28 janv. 2023 | 29 oct. 2022 | 30 juil. 2022 | 30 avr. 2022 | 29 janv. 2022 | 30 oct. 2021 | 31 juil. 2021 | 1 mai 2021 | 30 janv. 2021 | 31 oct. 2020 | 1 août 2020 | 2 mai 2020 | 1 févr. 2020 | 2 nov. 2019 | 3 août 2019 | 4 mai 2019 | 2 févr. 2019 | 3 nov. 2018 | 4 août 2018 | 5 mai 2018 | 3 févr. 2018 | 28 oct. 2017 | 29 juil. 2017 | 29 avr. 2017 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Résultat d’exploitation | 99,240) | 112,205) | 170,250) | 234,414) | 205,288) | 217,766) | 272,539) | 248,988) | 187,888) | 183,616) | 111,221) | 136,568) | 35,453) | 100,980) | 89,237) | 103,981) | 68,633) | 103,238) | 47,016) | 85,375) | 53,601) | 69,120) | 43,162) | 12,123) | 6,896) | ||||||||
| Chiffre d’affaires net | 739,162) | 772,499) | 869,066) | 991,620) | 957,292) | 902,741) | 1,006,428) | 988,859) | 860,792) | 812,436) | 844,013) | 709,282) | 482,895) | 664,976) | 677,526) | 706,514) | 598,421) | 670,891) | 636,558) | 640,798) | 557,406) | 670,295) | 592,473) | 615,326) | 562,080) | ||||||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation1 | 18.27% | 20.11% | 22.25% | 24.11% | 24.50% | 24.67% | 24.34% | 20.87% | 19.19% | 16.39% | 14.22% | 14.29% | 13.02% | 13.70% | 13.76% | 12.36% | 11.95% | 11.54% | 10.18% | 10.21% | 7.31% | 5.38% | — | — | — | ||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Amazon.com Inc. | 8.02% | 6.41% | 4.76% | 3.29% | 2.54% | 2.38% | 2.58% | 3.15% | 4.12% | 5.30% | 6.18% | 6.68% | 6.63% | 5.93% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Home Depot Inc. | 15.19% | 15.27% | 15.33% | 15.30% | 15.20% | 15.24% | 15.10% | 14.79% | 14.70% | 13.84% | 14.01% | 13.99% | 13.85% | 14.37% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | 10.60% | 10.47% | 10.74% | 12.76% | 12.72% | 12.56% | 12.36% | 11.79% | 11.55% | 10.77% | 10.64% | 10.53% | 9.30% | 8.75% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| TJX Cos. Inc. | 9.82% | 9.73% | 9.76% | 9.77% | 10.18% | 9.79% | 9.55% | 9.32% | 7.05% | 1.81% | 3.13% | 3.26% | 5.86% | 10.59% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-04-29), 10-K (Date du rapport : 2023-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-04-30), 10-K (Date du rapport : 2022-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-01), 10-K (Date du rapport : 2021-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-02), 10-K (Date du rapport : 2020-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2019-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-04), 10-K (Date du rapport : 2019-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2018-11-03), 10-Q (Date du rapport : 2018-08-04), 10-Q (Date du rapport : 2018-05-05), 10-K (Date du rapport : 2018-02-03), 10-Q (Date du rapport : 2017-10-28), 10-Q (Date du rapport : 2017-07-29), 10-Q (Date du rapport : 2017-04-29).
1 Q1 2024 calcul
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation = 100
× (Résultat d’exploitationQ1 2024
+ Résultat d’exploitationQ4 2023
+ Résultat d’exploitationQ3 2023
+ Résultat d’exploitationQ2 2023)
÷ (Chiffre d’affaires netQ1 2024
+ Chiffre d’affaires netQ4 2023
+ Chiffre d’affaires netQ3 2023
+ Chiffre d’affaires netQ2 2023)
= 100 × (99,240 + 112,205 + 170,250 + 234,414)
÷ (739,162 + 772,499 + 869,066 + 991,620)
= 18.27%
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du résultat d’exploitation
- Le résultat d’exploitation a connu une progression significative entre avril 2017 et février 2018, passant d’environ 6 896 US$ à plus de 69 120 US$, reflétant une amélioration de la performance opérationnelle. Cependant, une baisse importante est observée en mai 2018, avec un résultat qui chute à environ 53 601 US$, avant de retrouver une tendance haussière jusqu’en octobre 2018. Après cette période, le résultat d’exploitation continue d’augmenter jusqu’en novembre 2018, atteignant plus de 103 981 US$, puis fluctue en restant généralement à un niveau élevé, avec des pics autour de 272 539 US$ en janvier 2022. La tendance à long terme montre une croissance globale, malgré quelques périodes de baisse ou de stabilisation, notamment en avril 2023 où il redescend à 99 240 US$.
- Évolution du chiffre d’affaires net
- Le chiffre d’affaires net montre une tendance à la croissance sur l’ensemble de la période, passant d’environ 562 080 US$ en avril 2017 à plus de 1 000 000 US$ à la fin de la période en avril 2023. Des augmentations régulières sont visibles, notamment entre octobre 2020 et janvier 2022, où le chiffre d’affaires atteint un maximum d'environ 1 006 428 US$. Malgré cette croissance constante, quelques périodes de légère stagnation ou de réduction sont observées, par exemple en février 2023 où il chute à 869 066 US$ par rapport au pic précédent.
- Évolution du ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
- Ce ratio, qui mesure la rentabilité opérationnelle relative, a commencé à apparaître à partir de mai 2018 à un niveau de 5,38 %. Il montre une tendance à l’amélioration continue, atteignant environ 24,67 % en janvier 2022, indiquant une augmentation notable de la rentabilité opérationnelle. Après ce pic, le ratio diminue à nouveau, tombant à 20,11 % en janvier 2023, avant de poursuivre une baisse légère en avril 2023 à 18,27 %. Ces fluctuations reflètent une gestion efficace de la marge opérationnelle durant la cycle, tout en étant sujettes à des variations liées, possiblement, à l’environnement économique ou à la stratégie commerciale adoptée à différentes périodes.
Ratio de marge bénéficiaire nette
RH, le ratio de la marge bénéficiaire nette, calcul (données trimestrielles)
| 29 avr. 2023 | 28 janv. 2023 | 29 oct. 2022 | 30 juil. 2022 | 30 avr. 2022 | 29 janv. 2022 | 30 oct. 2021 | 31 juil. 2021 | 1 mai 2021 | 30 janv. 2021 | 31 oct. 2020 | 1 août 2020 | 2 mai 2020 | 1 févr. 2020 | 2 nov. 2019 | 3 août 2019 | 4 mai 2019 | 2 févr. 2019 | 3 nov. 2018 | 4 août 2018 | 5 mai 2018 | 3 févr. 2018 | 28 oct. 2017 | 29 juil. 2017 | 29 avr. 2017 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice net (perte nette) | 41,890) | 106,896) | 98,760) | 122,275) | 200,711) | 147,045) | 184,099) | 226,746) | 130,656) | 130,193) | 46,411) | 98,423) | (3,212) | 68,433) | 52,463) | 63,757) | 35,722) | 36,127) | 22,411) | 64,042) | 28,059) | 261) | 13,151) | (7,862) | (3,370) | ||||||||
| Chiffre d’affaires net | 739,162) | 772,499) | 869,066) | 991,620) | 957,292) | 902,741) | 1,006,428) | 988,859) | 860,792) | 812,436) | 844,013) | 709,282) | 482,895) | 664,976) | 677,526) | 706,514) | 598,421) | 670,891) | 636,558) | 640,798) | 557,406) | 670,295) | 592,473) | 615,326) | 562,080) | ||||||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire nette1 | 10.97% | 14.72% | 15.29% | 16.95% | 19.68% | 18.32% | 18.31% | 15.23% | 12.57% | 9.54% | 7.78% | 8.53% | 7.17% | 8.32% | 7.09% | 6.05% | 6.22% | 6.01% | 4.58% | 4.29% | 1.38% | 0.09% | — | — | — | ||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire netteConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Amazon.com Inc. | 6.38% | 5.29% | 3.62% | 2.43% | 0.82% | -0.53% | 2.25% | 2.39% | 4.48% | 7.10% | 5.73% | 6.64% | 6.42% | 5.53% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Home Depot Inc. | 10.75% | 10.87% | 10.87% | 10.88% | 10.83% | 10.87% | 10.79% | 10.55% | 10.45% | 9.74% | 9.94% | 9.91% | 9.79% | 10.20% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | 6.65% | 6.63% | 6.97% | 8.84% | 8.85% | 8.77% | 8.63% | 7.41% | 7.23% | 6.51% | 6.29% | 7.12% | 6.17% | 5.93% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| TJX Cos. Inc. | 7.56% | 7.00% | 6.90% | 6.77% | 6.69% | 6.76% | 5.85% | 5.81% | 4.00% | 0.28% | 2.24% | 2.11% | 4.57% | 7.84% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-04-29), 10-K (Date du rapport : 2023-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-04-30), 10-K (Date du rapport : 2022-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-01), 10-K (Date du rapport : 2021-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-02), 10-K (Date du rapport : 2020-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2019-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-04), 10-K (Date du rapport : 2019-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2018-11-03), 10-Q (Date du rapport : 2018-08-04), 10-Q (Date du rapport : 2018-05-05), 10-K (Date du rapport : 2018-02-03), 10-Q (Date du rapport : 2017-10-28), 10-Q (Date du rapport : 2017-07-29), 10-Q (Date du rapport : 2017-04-29).
1 Q1 2024 calcul
Ratio de marge bénéficiaire nette = 100
× (Bénéfice net (perte nette)Q1 2024
+ Bénéfice net (perte nette)Q4 2023
+ Bénéfice net (perte nette)Q3 2023
+ Bénéfice net (perte nette)Q2 2023)
÷ (Chiffre d’affaires netQ1 2024
+ Chiffre d’affaires netQ4 2023
+ Chiffre d’affaires netQ3 2023
+ Chiffre d’affaires netQ2 2023)
= 100 × (41,890 + 106,896 + 98,760 + 122,275)
÷ (739,162 + 772,499 + 869,066 + 991,620)
= 10.97%
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Tendances du bénéfice net (perte nette)
- Les données révèlent une volatilité notable dans le bénéfice net au cours de la période analysée. Après une perte importante en avril 2017 et en juillet 2017, la société enregistre une progression significative jusqu’à atteindre un sommet en février 2018. Cependant, cette amélioration est suivie d’une nouvelle période de fluctuations, avec des pertes survenues jusqu’en février 2020, avant une tendance à la hausse continue à partir de cette date. À partir de mai 2020, le bénéfice net affiche une croissance constante, culminant en janvier 2023, où il atteint un pic. Cette évolution indique une amélioration progressive de la rentabilité de l’entreprise sur cette période, malgré des pertes périodiques intermédiaires.
- Tendances du chiffre d'affaires net
- Le chiffre d’affaires net présente une tendance généralement à la hausse sur la période considérée. Après un creux en avril 2017, il retrouve une croissance soutenue dès la fin de 2017, avec un pic en mai 2018. Par la suite, une période de stabilité relative est observée, avec des fluctuations modérées jusqu’en fin 2020. À partir de cette date, une croissance notable s’affirme, atteignant un maximum en juillet 2022, avant un léger recul en fin d’année 2022 et au début de 2023. Globalement, le chiffre d'affaires net montre une tendance à la hausse sur le long terme, témoignant d’une expansion progressive de l’activité.
- Ratios de marge bénéficiaire nette
- Le ratio de marge bénéficiaire nette affiche une progression continue à partir de 2018, passant d’un taux faible à une croissance significative, atteignant plus de 18 % en 2021. La tendance indique une amélioration progressive de la rentabilité relative, avec une croissance constante de la rentabilité opérationnelle sur cette période. En 2022, le ratio connaît un léger recul, mais conserve une valeur élevée par rapport aux années antérieures, témoignant d’une gestion financière efficace et d’une meilleure conversion du chiffre d’affaires en bénéfices. La hausse de ce ratio indique une amélioration des marges bénéficiaires à la fois en termes opérationnels et financiers.
Rendement des capitaux propres (ROE)
RH, ROE, calcul (données trimestrielles)
| 29 avr. 2023 | 28 janv. 2023 | 29 oct. 2022 | 30 juil. 2022 | 30 avr. 2022 | 29 janv. 2022 | 30 oct. 2021 | 31 juil. 2021 | 1 mai 2021 | 30 janv. 2021 | 31 oct. 2020 | 1 août 2020 | 2 mai 2020 | 1 févr. 2020 | 2 nov. 2019 | 3 août 2019 | 4 mai 2019 | 2 févr. 2019 | 3 nov. 2018 | 4 août 2018 | 5 mai 2018 | 3 févr. 2018 | 28 oct. 2017 | 29 juil. 2017 | 29 avr. 2017 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice net (perte nette) | 41,890) | 106,896) | 98,760) | 122,275) | 200,711) | 147,045) | 184,099) | 226,746) | 130,656) | 130,193) | 46,411) | 98,423) | (3,212) | 68,433) | 52,463) | 63,757) | 35,722) | 36,127) | 22,411) | 64,042) | 28,059) | 261) | 13,151) | (7,862) | (3,370) | ||||||||
| Capitaux propres (déficit) | 839,386) | 784,661) | 1,293,947) | 1,220,244) | 1,341,790) | 1,170,277) | 1,021,375) | 836,858) | 594,462) | 447,026) | 296,869) | 128,491) | 19,132) | 18,651) | (63,220) | (177,918) | (247,373) | (22,962) | 32,020) | 146,061) | 8,642) | (7,336) | (25,276) | (46,784) | 622,778) | ||||||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| ROE1 | 44.06% | 67.37% | 43.96% | 53.61% | 56.54% | 58.84% | 65.76% | 63.81% | 68.24% | 60.81% | 70.76% | 168.19% | 948.36% | 1,181.57% | — | — | — | — | 358.44% | 72.24% | 388.90% | — | — | — | — | ||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| ROEConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Amazon.com Inc. | 17.39% | 15.07% | 10.97% | 7.75% | 2.78% | -1.86% | 8.24% | 8.83% | 15.98% | 24.13% | 21.78% | 25.64% | 26.04% | 22.84% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Home Depot Inc. | 4,626.24% | 1,095.07% | 1,317.03% | 7,124.47% | — | — | 1,539.90% | 736.64% | 844.74% | 390.00% | 813.68% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | — | — | — | — | — | — | — | — | 1,532.36% | 406.05% | 131.77% | 131.40% | 266.43% | 217.09% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| TJX Cos. Inc. | 59.20% | 54.97% | 60.02% | 62.26% | 59.63% | 54.69% | 41.40% | 39.21% | 24.63% | 1.55% | 13.47% | 15.26% | 35.54% | 55.01% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-04-29), 10-K (Date du rapport : 2023-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-04-30), 10-K (Date du rapport : 2022-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-01), 10-K (Date du rapport : 2021-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-02), 10-K (Date du rapport : 2020-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2019-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-04), 10-K (Date du rapport : 2019-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2018-11-03), 10-Q (Date du rapport : 2018-08-04), 10-Q (Date du rapport : 2018-05-05), 10-K (Date du rapport : 2018-02-03), 10-Q (Date du rapport : 2017-10-28), 10-Q (Date du rapport : 2017-07-29), 10-Q (Date du rapport : 2017-04-29).
1 Q1 2024 calcul
ROE = 100
× (Bénéfice net (perte nette)Q1 2024
+ Bénéfice net (perte nette)Q4 2023
+ Bénéfice net (perte nette)Q3 2023
+ Bénéfice net (perte nette)Q2 2023)
÷ Capitaux propres (déficit)
= 100 × (41,890 + 106,896 + 98,760 + 122,275)
÷ 839,386 = 44.06%
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du bénéfice net
- Les données montrent une volatilité significative du bénéfice net au cours de la période analysée. Après une perte importante en avril 2017 (-3 370 milliers de dollars), la société a connu une crise financière jusqu'en octobre 2017, atteignant une perte de -7 862 milliers de dollars. Cependant, à partir de cette date, une tendance notable de croissance du bénéfice net est observée, culminant à 130 656 milliers de dollars en juillet 2021. Ce pic indique une période de forte rentabilité, suivie par une légère diminution jusqu'en avril 2023, avec un bénéfice de 106 896 milliers de dollars. La période entre 2018 et 2021 est marquée par des gains substantiels, notamment en mai 2018 et août 2019, où le bénéfice dépasse 35 000 milliers de dollars. La crise en début de période, puis la hausse rapide, témoignent de modifications importantes dans la performance financière, susceptibles d'être liées à des événements spécifiques ou à des efforts stratégiques notables.
- Évolution des capitaux propres
- Les capitaux propres ont connu une évolution très contrastée. Après une situation déficitaire à plusieurs reprises entre 2017 et 2018 (valeurs négatives), la tendance s'inverse à partir de 2018, avec une remontée constante. En octobre 2017, ils atteignent un minimum de -63 220 milliers de dollars, mais en mai 2018, ils repassent en territoire positif, atteignant 19132 milliers de dollars. La croissance se poursuit de manière régulière jusqu'en 2021, atteignant plus de 1 170 000 milliers de dollars. Cette évolution traduit une consolidation de la stabilité financière, malgré des débuts difficiles. Entre 2020 et 2023, les capitaux propres ont maintenu leur croissance, arrivant à un sommet de 1 293 944 milliers de dollars en janvier 2023, témoignant d'une amélioration durable de la situation financière de l'entreprise.
- ROE (Return on Equity)
- Le ratio de rentabilité des capitaux propres révèle une forte volatilité, avec des valeurs extrêmes et des fluctuations importantes. En 2018, un pic à 1181.57% en novembre illustre une rentabilité exceptionnellement élevée, probablement en lien avec un bénéfice net très élevé ou une restructuration spécifique. La tendance se maintient à des niveaux élevés, comme en août 2019 (948.36%) et octobre 2021 (67.37%), mais avec une variabilité marquée. La forte croissance du ROE lors des périodes de bénéfices exceptionnels indique une utilisation efficace des capitaux, mais la présence de fluctuations importantes suggère une certaine instabilité ou une dépendance à des événements ponctuels. La baisse du ROE en 2023, à 44.06%, pourrait indiquer une diminution de la rentabilité relative par rapport aux capitaux propres, en dépit de leur augmentation continue.
Ratio de rendement de l’actif (ROA)
RH, ROA, calcul (données trimestrielles)
| 29 avr. 2023 | 28 janv. 2023 | 29 oct. 2022 | 30 juil. 2022 | 30 avr. 2022 | 29 janv. 2022 | 30 oct. 2021 | 31 juil. 2021 | 1 mai 2021 | 30 janv. 2021 | 31 oct. 2020 | 1 août 2020 | 2 mai 2020 | 1 févr. 2020 | 2 nov. 2019 | 3 août 2019 | 4 mai 2019 | 2 févr. 2019 | 3 nov. 2018 | 4 août 2018 | 5 mai 2018 | 3 févr. 2018 | 28 oct. 2017 | 29 juil. 2017 | 29 avr. 2017 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice net (perte nette) | 41,890) | 106,896) | 98,760) | 122,275) | 200,711) | 147,045) | 184,099) | 226,746) | 130,656) | 130,193) | 46,411) | 98,423) | (3,212) | 68,433) | 52,463) | 63,757) | 35,722) | 36,127) | 22,411) | 64,042) | 28,059) | 261) | 13,151) | (7,862) | (3,370) | ||||||||
| Total de l’actif | 5,319,830) | 5,309,289) | 5,883,715) | 5,831,447) | 5,887,937) | 5,540,470) | 5,420,025) | 3,467,152) | 3,237,317) | 2,898,313) | 2,679,250) | 2,506,409) | 2,429,893) | 2,445,694) | 2,362,013) | 2,387,808) | 2,545,832) | 1,806,034) | 1,843,325) | 1,814,107) | 1,748,961) | 1,732,866) | 1,801,566) | 1,819,409) | 1,948,386) | ||||||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| ROA1 | 6.95% | 9.96% | 9.67% | 11.22% | 12.88% | 12.43% | 12.39% | 15.40% | 12.53% | 9.38% | 7.84% | 8.62% | 7.47% | 9.01% | 7.96% | 6.62% | 6.22% | 8.34% | 6.23% | 5.82% | 1.92% | 0.13% | — | — | — | ||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| ROAConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Amazon.com Inc. | 7.10% | 5.76% | 4.12% | 2.74% | 0.92% | -0.59% | 2.64% | 2.77% | 5.21% | 7.93% | 6.87% | 8.17% | 8.33% | 6.64% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Home Depot Inc. | 21.92% | 22.38% | 22.24% | 22.27% | 21.57% | 22.86% | 21.82% | 21.54% | 20.35% | 18.23% | 18.66% | 18.67% | 18.68% | 21.94% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | 13.86% | 14.73% | 14.23% | 18.04% | 17.00% | 18.91% | 16.63% | 14.19% | 13.32% | 12.49% | 10.55% | 11.06% | 9.98% | 10.85% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| TJX Cos. Inc. | 13.25% | 12.34% | 11.96% | 12.40% | 12.04% | 11.53% | 8.87% | 8.73% | 4.99% | 0.29% | 2.38% | 2.68% | 6.63% | 13.55% | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-04-29), 10-K (Date du rapport : 2023-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-04-30), 10-K (Date du rapport : 2022-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-01), 10-K (Date du rapport : 2021-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-02), 10-K (Date du rapport : 2020-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2019-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-04), 10-K (Date du rapport : 2019-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2018-11-03), 10-Q (Date du rapport : 2018-08-04), 10-Q (Date du rapport : 2018-05-05), 10-K (Date du rapport : 2018-02-03), 10-Q (Date du rapport : 2017-10-28), 10-Q (Date du rapport : 2017-07-29), 10-Q (Date du rapport : 2017-04-29).
1 Q1 2024 calcul
ROA = 100
× (Bénéfice net (perte nette)Q1 2024
+ Bénéfice net (perte nette)Q4 2023
+ Bénéfice net (perte nette)Q3 2023
+ Bénéfice net (perte nette)Q2 2023)
÷ Total de l’actif
= 100 × (41,890 + 106,896 + 98,760 + 122,275)
÷ 5,319,830 = 6.95%
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Tendances du bénéfice net
- La société a connu une évolution significative de son bénéfice net sur la période analysée. À partir d’un déficit important en avril 2017 (-3 370 milliers de dollars), la société a affronté une perte accrue en juillet 2017 (-7 862 milliers de dollars). Cependant, à partir d’octobre 2017, une inversion de tendance apparaît avec un bénéfice notable de 13 151 milliers de dollars, suivi de valeurs très positives dans les trimestres suivants, culminant à 226 746 milliers de dollars en octobre 2021. Après cette période faste, le bénéfice net diminue sensiblement, revenant à 98 760 milliers de dollars en avril 2023, indiquant une certaine volatilité ou une contraction de la rentabilité récente.
- Évolution de l’actif total
- Le total de l’actif a connu une croissance constante sur la période. En avril 2017, il s’élevait à environ 1 948 386 milliers de dollars, et malgré quelques fluctuations, la tendance générale est à l’augmentation. La valeur a doublé presque au bout de la période, atteignant environ 5 309 289 milliers de dollars en avril 2023. Cette croissance s’observe notamment à partir de 2019, où elle devient plus prononcée, signalant une expansion significative du portefeuille d’actifs de l’entreprise.
- ROA (Rentabilité des actifs)
- Le ROA est absent pour la majorité des premières périodes, mais à partir d’octobre 2017, il commence à augmenter progressivement. Le taux atteint 1,92 % en juillet 2017, puis connaît une accélération jusqu’à 15,4 % en juillet 2021, témoignant d’une amélioration de l’efficacité de l’utilisation des actifs pour générer du bénéfice. Par la suite, il se stabilise à des niveaux proches de 12-13 %, avec un pic à 15,4 % en juillet 2021, avant de diminuer légèrement à 6,95 % en avril 2023. Cette évolution reflète une période de rentabilité accrue notamment durant la deuxième moitié de 2021, après une croissance importante des bénéfices.