Starbucks Corp. (NASDAQ:SBUX)

L'analyse des ratios financiers révèle des tendances significatives sur la période considérée. Le ratio cours/bénéfice net (P/E) a connu une forte diminution entre 2020 et 2021, passant de 118.26 à 30.95. Cette baisse s'est stabilisée par la suite, avec des fluctuations modérées entre 30.95 et 34.26 jusqu'en 2022, puis une légère diminution à 29.09 en 2023 et 29.62 en 2024. Une augmentation notable est observée en 2025, atteignant 51.93.

Le ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP) suit une tendance similaire à celle du P/E, avec une baisse importante entre 2020 et 2021, passant de 70.29 à 26.68. Ce ratio a continué à diminuer progressivement jusqu'en 2023, atteignant 20.44, avant de remonter légèrement à 20.6 en 2024 et de manière plus prononcée à 32.83 en 2025.

Le ratio prix/chiffre d’affaires (P/S) a également montré une tendance à la baisse sur l'ensemble de la période. Il est passé de 4.67 en 2020 à 4.47 en 2021, puis à 3.49 en 2022, 3.34 en 2023, 3.08 en 2024 et enfin à 2.59 en 2025. Cette diminution suggère une valorisation relative plus faible par rapport au chiffre d'affaires.

Le rapport cours/valeur comptable (P/BV) ne présente aucune donnée disponible pour l'ensemble de la période analysée, ce qui empêche toute évaluation de cette mesure de valorisation.

Tendances générales

Une diminution globale des ratios de valorisation (P/E, P/OP, P/S) est observée entre 2020 et 2024, suivie d'une augmentation notable du P/E et du P/OP en 2025.

Observations spécifiques

La forte baisse initiale des ratios en 2021 pourrait indiquer une correction du marché ou une amélioration des performances sous-jacentes. L'augmentation en 2025 pourrait signaler une anticipation de croissance future ou un changement dans le sentiment des investisseurs.

Données manquantes

L'absence de données pour le ratio P/BV limite l'analyse complète de la valorisation de l'entreprise.

L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives sur la période considérée. Le cours de l’action a connu une fluctuation notable. Après une augmentation substantielle entre 2020 et 2021, il a diminué en 2022, avant de se redresser partiellement en 2023. Une nouvelle baisse est observée en 2024 et se confirme en 2025.

Le bénéfice par action (EPS) a présenté une trajectoire contrastée. Une forte croissance est constatée entre 2020 et 2021, suivie d'une diminution en 2022. Le bénéfice par action a ensuite augmenté en 2023, mais a montré une tendance à la baisse en 2024 et 2025, revenant à un niveau inférieur à celui de 2020.

Le ratio P/E a également fluctué. Après une diminution significative entre 2020 et 2021, il s'est stabilisé autour de 30-34 pendant les années 2022 et 2023. Une augmentation notable est observée en 2024 et se confirme en 2025, suggérant une valorisation plus élevée par rapport aux bénéfices.

Tendances générales

Une volatilité significative est observée pour l'ensemble des indicateurs. Le cours de l'action et l'EPS ont connu des cycles de croissance et de déclin, tandis que le ratio P/E a montré une tendance à l'augmentation récente.

Évolution du P/E

L'augmentation du ratio P/E en 2024 et 2025, combinée à la diminution de l'EPS, pourrait indiquer une anticipation de croissance future des bénéfices ou une modification de la perception du risque par les investisseurs.

Relation entre les indicateurs

La relation entre le cours de l'action, l'EPS et le P/E n'est pas toujours linéaire. Par exemple, l'augmentation du cours de l'action en 2021 n'a pas été accompagnée d'une augmentation proportionnelle du P/E, ce qui pourrait suggérer une réévaluation des perspectives de l'entreprise par le marché.

L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives sur la période considérée. Le cours de l’action a connu une fluctuation notable. Après une augmentation substantielle entre 2020 et 2021, il a diminué en 2022, avant de se redresser partiellement en 2023. Une nouvelle baisse est observée en 2024 et se poursuit en 2025.

Le résultat d’exploitation par action a affiché une progression marquée entre 2020 et 2021, puis une stabilisation relative entre 2021 et 2023. Une diminution est ensuite constatée en 2024 et se confirme en 2025.

P/OP

Le ratio P/OP a présenté une diminution continue entre 2020 et 2023, indiquant une valorisation relative du résultat d’exploitation par action en baisse. Une inversion de cette tendance est observée en 2025, avec une augmentation du ratio.

L'évolution du ratio P/OP suggère un changement dans la perception du marché concernant la valorisation future des bénéfices. La diminution initiale pourrait indiquer une anticipation de croissance plus faible, tandis que l'augmentation en 2025 pourrait refléter un regain de confiance ou une réévaluation des perspectives.

En résumé, la période analysée est caractérisée par une volatilité du cours de l’action, une croissance initiale du résultat d’exploitation par action suivie d’une stabilisation puis d’une baisse, et une évolution du ratio P/OP qui suggère des changements dans la perception de la valeur de l’entreprise.

L’analyse des données financières annuelles révèle des tendances distinctes sur la période considérée. Le cours de l’action a connu une augmentation initiale, passant de 93.53 à 110.78, avant de diminuer à 97.95. Une légère reprise a été observée à 105.57, suivie d’une nouvelle baisse à 98.26 et d’une diminution plus prononcée à 84.78. Cette évolution suggère une volatilité du marché et potentiellement des facteurs spécifiques à l’entreprise influençant la perception des investisseurs.

Le chiffre d’affaires par action a affiché une croissance constante sur la période allant de 2020 à 2023, passant de 20.04 à 31.65. Cette progression indique une amélioration de la performance opérationnelle et de la rentabilité par action. La croissance semble se stabiliser entre 2023 et 2024, avec une valeur de 31.91, avant de continuer à augmenter légèrement à 32.7 en 2025. Cette tendance positive du chiffre d’affaires par action pourrait indiquer une capacité à maintenir et à développer ses revenus.

Le ratio P/S (Price-to-Sales) a montré une diminution continue tout au long de la période. Il est passé de 4.67 en 2020 à 2.59 en 2025. Cette baisse du ratio P/S peut indiquer que le marché valorise moins l’entreprise par rapport à ses ventes, ce qui pourrait être dû à des préoccupations concernant la croissance future, la rentabilité ou des facteurs macroéconomiques. Une diminution du P/S peut également signaler une opportunité d’investissement si l’entreprise est sous-évaluée.

Tendances générales

Une volatilité du cours de l’action, une croissance soutenue du chiffre d’affaires par action et une diminution continue du ratio P/S sont observées.

Cours de l’action

Augmentation initiale suivie de fluctuations et d’une baisse notable à la fin de la période.

Chiffre d’affaires par action

Croissance constante de 2020 à 2025, avec une stabilisation temporaire en 2024.

P/S

Diminution continue, suggérant une valorisation relative plus faible par rapport aux ventes.

L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances notables concernant le cours de l'action et la valeur comptable par action. Le cours de l'action a connu une augmentation significative entre 2020 et 2021, passant de 93,53 US$ à 110,78 US$. Cependant, il a ensuite diminué pour atteindre 97,95 US$ en 2022, avant de remonter à 105,57 US$ en 2023. En 2024, une nouvelle baisse est observée, avec un cours de 98,26 US$, qui se poursuit en 2025 avec une valeur de 84,78 US$.

La valeur comptable par action (BVPS) présente une valeur négative sur toute la période analysée. Elle s'améliore légèrement entre 2020 (-6,65 US$) et 2021 (-4,54 US$), mais se détériore ensuite en 2022 (-7,59 US$). Une légère amélioration est constatée en 2023 (-7,03 US$), suivie d'une nouvelle détérioration en 2024 (-6,57 US$) et en 2025 (-7,12 US$).

Tendances générales du cours de l'action

Le cours de l'action a démontré une volatilité significative sur la période, avec une augmentation initiale suivie de fluctuations et d'une tendance baissière récente.

Tendances générales de la valeur comptable par action

La valeur comptable par action est restée négative tout au long de la période, indiquant une situation où les passifs dépassent les actifs. Les variations observées sont relativement modestes, mais suggèrent une instabilité dans la valeur nette de l'entreprise.

Observations supplémentaires

L'absence de données pour le ratio P/BV rend impossible l'évaluation de la valorisation du marché par rapport à la valeur comptable. La persistance d'une valeur comptable par action négative pourrait nécessiter une analyse plus approfondie des facteurs contribuant à cette situation.