Ratios d’évaluation des actions ordinaires
Les ratios d’évaluation mesurent la quantité d’un actif ou d’un défaut (p. ex., les bénéfices) associée à la propriété d’une créance déterminée (p. ex., une part de la propriété de l’entreprise).
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
Danaher Corp. pages disponibles gratuitement cette semaine :
- Bilan : passif et capitaux propres
- Tableau des flux de trésorerie
- Analyse des ratios de liquidité
- Analyse des ratios d’activité à court terme
- Analyse des ratios d’activité à long terme
- Modèle d’évaluation des immobilisations (CAPM)
- Ratio de marge bénéficiaire nette depuis 2005
- Ratio de liquidité actuel depuis 2005
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres depuis 2005
- Ratio de rotation de l’actif total depuis 2005
Nous acceptons :
Ratios d’évaluation actuels
Danaher Corp., les ratios d’évaluation actuels
| Danaher Corp. | AbbVie Inc. | Amgen Inc. | Bristol-Myers Squibb Co. | Eli Lilly & Co. | Gilead Sciences Inc. | Johnson & Johnson | Merck & Co. Inc. | Pfizer Inc. | Regeneron Pharmaceuticals Inc. | Thermo Fisher Scientific Inc. | Vertex Pharmaceuticals Inc. | Pharmaceutique, biotechnologie et sciences de la vie | Soins de santé | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | |||||||||||||||||
| Cours actuel de l’action (P) | |||||||||||||||||
| Nombre d’actions ordinaires en circulation | |||||||||||||||||
| Taux de croissance (g) | |||||||||||||||||
| Bénéfice par action (EPS) | |||||||||||||||||
| BPA attendu pour l’année prochaine | |||||||||||||||||
| Résultat d’exploitation par action | |||||||||||||||||
| Chiffre d’affaires par action | |||||||||||||||||
| Valeur comptable par action (BVPS) | |||||||||||||||||
| Ratios d’évaluation | |||||||||||||||||
| Ratio cours/bénéfice net (P/E) | |||||||||||||||||
| Ratio cours/bénéfice prévu pour l’année prochaine | |||||||||||||||||
| Ratio cours-bénéfices-croissance (PEG) | |||||||||||||||||
| Ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP) | |||||||||||||||||
| Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S) | |||||||||||||||||
| Rapport cours/valeur comptable (P/BV) | |||||||||||||||||
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31).
Si le ratio de valorisation de l’entreprise est inférieur au ratio d’évaluation de l’indice de référence, les actions de l’entreprise sont relativement sous-évaluées.
Sinon, si le ratio de valorisation de l’entreprise est supérieur au ratio d’évaluation de l’indice de référence, l’action de l’entreprise est relativement surévaluée.
Ratios d’évaluation historiques (résumé)
Danaher Corp., les ratios d’évaluation historiques
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
- Évolution du ratio cours/bénéfice net (P/E)
- Le ratio P/E a connu une baisse significative entre 2020 et 2022, passant de 44,49 à 25,65, ce qui indique une réduction de la valorisation relative par rapport aux bénéfices. Cependant, en 2023, ce ratio a augmenté pour atteindre 39,09, puis il a légèrement diminué en 2024 pour se situer à 38,12. Cette tendance suggère une fluctuation de la perception du marché concernant la rentabilité de l'entreprise, avec une baisse initiale suivie d'une reprise partielle.
- Évolution du ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP)
- Ce ratio a suivi une tendance similaire au ratio P/E, en diminuant de 36,91 en 2020 à 20,97 en 2022, reflétant une baisse de la valorisation par rapport aux résultats d'exploitation. En 2023, il a rebondi à 35,64, avant de se réduire légèrement en 2024 à 30,56. La tendance indique une amélioration de la valorisation par rapport aux résultats opérationnels après une période de contraction, suivie d'une stabilité relative en fin de période.
- Évolution du ratio prix/chiffre d’affaires (P/S)
- Le ratio P/S a connu une baisse continue de 7,01 en 2020 à 5,79 en 2022, témoignant d’une moindre valorisation relative des ventes. Toutefois, en 2023, ce ratio a augmenté significativement à 7,76, puis il a diminué à 6,23 en 2024. La hausse en 2023 peut indiquer une anticipation de croissance ou une revalorisation du marché, suivie d’une correction en 2024.
- Évolution du rapport cours/valeur comptable (P/BV)
- Le ratio P/BV a diminué en général, passant de 3,93 en 2020 à 3,64 en 2022. En 2023, il a diminué davantage à 3,47, puis il est resté stable en 2024 à 3. Le déclin progressif de ce ratio peut refléter une réévaluation de la valeur comptable par rapport à la capitalisation boursière, éventuellement en lien avec des changements dans la perception du marché concernant la qualité comptable ou la valeur intrinsèque de l'entreprise.
Ratio cours/bénéfice net (P/E)
Danaher Corp., P/Ecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | ||||||
| Sélection de données financières (US$) | ||||||
| Bénéfice net attribuable aux détenteurs d’actions ordinaires (en millions) | ||||||
| Bénéfice par action (EPS)2 | ||||||
| Cours de l’action1, 3 | ||||||
| Ratio d’évaluation | ||||||
| P/E4 | ||||||
| Repères | ||||||
| P/EConcurrents5 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Johnson & Johnson | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| P/Esecteur | ||||||
| Pharmaceutique, biotechnologie et sciences de la vie | ||||||
| P/Eindustrie | ||||||
| Soins de santé | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2024 calcul
EPS = Bénéfice net attribuable aux détenteurs d’actions ordinaires ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de Danaher Corp.
4 2024 calcul
P/E = Cours de l’action ÷ EPS
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une augmentation significative entre 2020 et 2021, passant de 219.26 US$ à 262.39 US$, avant de diminuer légèrement en 2022 à 250.11 US$. En 2023, il a été quasiment stable à 250.65 US$, mais a subi une baisse en 2024 pour atteindre 207.95 US$, marquant ainsi une tendance globale à la baisse sur la période la plus récente.
- Évolution du bénéfice par action (EPS)
- Le bénéfice par action a connu une croissance soutenue entre 2020 et 2022, passant de 4.93 US$ à 9.75 US$, ce qui indique une augmentation de la rentabilité par action. En 2023, l’EPS a diminué à 6.41 US$, et a poursuivi sa baisse en 2024 pour atteindre 5.46 US$, reflétant une baisse de la rentabilité par action dans la période la plus récente.
- Évolution du ratio P/E
- Le ratio P/E a connu une diminution importante de 2020 à 2022, passant de 44.49 à 25.65, ce qui peut indiquer une appréciation plus modérée du marché par rapport aux bénéfices. En 2023, le ratio a augmenté de nouveau à 39.09, puis en 2024, il a reculé légèrement à 38.12. Cette fluctuation signale une variance dans la valorisation relative de l’action par rapport aux bénéfices, surtout dans la période la plus récente.
Ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP)
Danaher Corp., P/OPcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | ||||||
| Sélection de données financières (US$) | ||||||
| Résultat d’exploitation (en millions) | ||||||
| Résultat d’exploitation par action2 | ||||||
| Cours de l’action1, 3 | ||||||
| Ratio d’évaluation | ||||||
| P/OP4 | ||||||
| Repères | ||||||
| P/OPConcurrents5 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Johnson & Johnson | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| P/OPsecteur | ||||||
| Pharmaceutique, biotechnologie et sciences de la vie | ||||||
| P/OPindustrie | ||||||
| Soins de santé | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2024 calcul
Résultat d’exploitation par action = Résultat d’exploitation ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de Danaher Corp.
4 2024 calcul
P/OP = Cours de l’action ÷ Résultat d’exploitation par action
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l'action
- Le cours de l'action a connu une augmentation significative entre fin 2020 et fin 2021, passant de 219,26 US$ à 262,39 US$, avant de diminuer légèrement en 2022 pour atteindre 250,11 US$. En 2023, le cours de l'action est resté relativement stable à 250,65 US$, avant de reculer à 207,95 US$ en 2024. La tendance générale indique une forte croissance initiale suivie d'une baisse progressive sur la période la plus récente.
- Résultat d’exploitation par action (ROE)
- Le résultat d’exploitation par action a connu une progression notable de 5,94 US$ à la fin de 2020 à 11,92 US$ en 2022. Après cette montée, une baisse apparaît en 2023, où il chute à 7,03 US$, puis se maintient à un niveau légèrement inférieur, à 6,80 US$, en 2024. Cette évolution reflète une amélioration significative de la rentabilité opérationnelle jusqu’en 2022, suivie d’un déclin dans la période suivante.
- Ratio P/OP (Prix sur résultat d’exploitation)
- Le ratio P/OP a diminué de 36,91 en 2020 à 20,97 en 2022, ce qui indique une valorisation relative plus faible par rapport à la rentabilité opérationnelle à cette période. Ensuite, il a connu une hausse importante en 2023, atteignant 35,64, avant de redescendre à 30,56 en 2024. La fluctuation de ce ratio montre une période de valorisation variable, avec une augmentation en 2023 suivie d’un recul partiel en 2024, ce qui pourrait refléter des changements dans la perception du marché ou dans la rentabilité attendue.
Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S)
Danaher Corp., P/Scalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | ||||||
| Sélection de données financières (US$) | ||||||
| Ventes (en millions) | ||||||
| Chiffre d’affaires par action2 | ||||||
| Cours de l’action1, 3 | ||||||
| Ratio d’évaluation | ||||||
| P/S4 | ||||||
| Repères | ||||||
| P/SConcurrents5 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Johnson & Johnson | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| P/Ssecteur | ||||||
| Pharmaceutique, biotechnologie et sciences de la vie | ||||||
| P/Sindustrie | ||||||
| Soins de santé | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2024 calcul
Chiffre d’affaires par action = Ventes ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de Danaher Corp.
4 2024 calcul
P/S = Cours de l’action ÷ Chiffre d’affaires par action
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l'action
- Entre la fin de l'année 2020 et celle de 2029, le cours de l'action a connu des fluctuations. Après une augmentation significative en 2021, passant de 219,26 US$ à 262,39 US$, on observe une légère baisse en 2022 à 250,11 US$, suivie d'une stabilité relative en 2023 à 250,65 US$. Cependant, une baisse notable survient en 2024, où le cours chute à 207,95 US$.
- Chiffre d'affaires par action
- Le chiffre d'affaires par action affiche une croissance continue de 31,29 US$ en 2020 à 43,20 US$ en 2022, témoignant d'une augmentation régulière. En 2023, ce chiffre diminue à 32,3 US$, puis reprend légèrement en 2024 pour atteindre 33,41 US$, indiquant une certaine stabilité ou une légère progression après le recul de 2023.
- Ratio P/S (Prix/Ventes)
- Le ratio P/S a varié au fil des périodes, passant de 7,01 en 2020 à un minimum de 5,79 en 2022, ce qui pourrait indiquer une valorisation relative plus faible par rapport aux ventes ou une augmentation des ventes plus rapide que la valorisation du marché. En 2023, le ratio remonte à 7,76, suggérant une hausse de la valorisation proportionnelle aux ventes ou une perception accrue de la valeur de l'entreprise par le marché. En 2024, le ratio diminue à 6,23, reflétant peut-être une correction ou une modération de la valorisation par rapport aux ventes.
Rapport cours/valeur comptable (P/BV)
Danaher Corp., P/BVcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | ||||||
| Sélection de données financières (US$) | ||||||
| Total des capitaux propres de Danaher (en millions) | ||||||
| Valeur comptable par action (BVPS)2 | ||||||
| Cours de l’action1, 3 | ||||||
| Ratio d’évaluation | ||||||
| P/BV4 | ||||||
| Repères | ||||||
| P/BVConcurrents5 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Johnson & Johnson | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| P/BVsecteur | ||||||
| Pharmaceutique, biotechnologie et sciences de la vie | ||||||
| P/BVindustrie | ||||||
| Soins de santé | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2024 calcul
BVPS = Total des capitaux propres de Danaher ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de Danaher Corp.
4 2024 calcul
P/BV = Cours de l’action ÷ BVPS
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l'action
- Le cours de l'action a connu une hausse significative entre la fin 2020 et la fin 2021, passant de 219,26 US$ à 262,39 US$, soit une progression notable. Cependant, cette tendance s'inverse légèrement en 2022, avec une baisse à 250,11 US$, puis une stagnation en 2023 avec une valeur très proche de celle de 2022, à 250,65 US$. En 2024, le cours de l'action diminue davantage, tombant à 207,95 US$, reflétant une tendance à la baisse sur la période la plus récente.
- Évolution de la valeur comptable par action (BVPS)
- La valeur comptable par action a connu une croissance régulière sur la période considérée. Elle est passée de 55,84 US$ à la fin 2020 à 63,14 US$ à la fin 2021, puis à 68,74 US$ en 2022, témoignant d’un renforcement de la valeur comptable. En 2023, cette progression se poursuit avec une BVPS de 72,31 US$, mais en 2024, une légère diminution est observée, avec une BVPS de 69,32 US$.
- Évolution du ratio P/BV (Prix sur valeur comptable)
- Le ratio P/BV a fluctué autour de 4,0 lors des deux premières années, atteignant 4,16 en 2021, avant de diminuer à 3,64 en 2022, puis à 3,47 en 2023. En 2024, le ratio continue de se contracter pour atteindre 3.00, ce qui peut indiquer une baisse du prix de l’action relative à sa valeur comptable ou une appréciation de la valeur comptable tout en conservant une valorisation boursière plus faible.