Tableau des flux de trésorerie

Le tableau des flux de trésorerie fournit des informations sur les entrées de trésorerie et les paiements en espèces d’une entreprise au cours d’une période comptable, montrant comment ces flux de trésorerie relient le solde de trésorerie de fin de caisse au solde de début figurant au bilan de l’entreprise.

Le tableau des flux de trésorerie se compose de trois parties : les flux de trésorerie provenant des activités d’exploitation, les flux de trésorerie provenant des activités d’investissement et les flux de trésorerie provenant des activités de financement.

Phillips 66, tableau des flux de trésorerie consolidé

en millions de dollars américains

12 mois terminés le	31 déc. 2019	31 déc. 2018	31 déc. 2017	31 déc. 2016	31 déc. 2015
Revenu net	3,377)	5,873)	5,248)	1,644)	4,280)
Dotations aux amortissements	1,341)	1,356)	1,318)	1,168)	1,078)
Déficiences	861)	8)	24)	5)	7)
Accroissement des passifs actualisés	23)	23)	22)	21)	21)
Impôts différés	183)	252)	(1,886)	612)	529)
Bénéfices non distribués	(143)	221)	(516)	(815)	185)
Gain net sur cessions	(20)	(19)	(15)	(10)	(283)
Gain sur consolidation de l’activité	—)	—)	(423)	—)	—)
Autre	16)	132)	(186)	(163)	117)
Comptes et notes à recevoir	(2,308)	1,320)	(1,182)	(1,258)	2,129)
Inventaires	(204)	(202)	(176)	216)	(144)
Charges payées d’avance et autres actifs circulants	(14)	(113)	104)	(147)	324)
Comptes créditeurs	1,941)	(1,546)	1,153)	1,579)	(2,300)
Impôts et autres charges à payer	(245)	268)	163)	111)	(230)
Ajustements du fonds de roulement	(830)	(273)	62)	501)	(221)
Ajustements visant à rapprocher le bénéfice net et les flux de trésorerie nets provenant des activités d’exploitation	1,431)	1,700)	(1,600)	1,319)	1,433)
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	4,808)	7,573)	3,648)	2,963)	5,713)
Dépenses en immobilisations et investissements	(3,873)	(2,639)	(1,832)	(2,844)	(5,764)
Le produit de la cession d’actifs comprend le remboursement des placements dans des sociétés affiliées	157)	57)	86)	156)	70)
Avances/prêts, parties liées	(98)	(1)	(10)	(432)	(50)
Recouvrement d’avances/prêts, parties liées	95)	—)	326)	108)	50)
Flux de trésorerie affectés provenant de la consolidation des activités	—)	—)	318)	—)	—)
Autre	31)	112)	(34)	(146)	(44)
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’investissement	(3,688)	(2,471)	(1,146)	(3,158)	(5,738)
Émission de titres de créance	1,783)	2,184)	3,508)	2,090)	1,169)
Remboursement de la dette	(1,307)	(1,144)	(3,678)	(833)	(926)
Émission d’actions ordinaires	32)	39)	35)	34)	31)
Rachat d’actions ordinaires	(1,650)	(4,645)	(1,590)	(1,042)	(1,512)
Dividendes versés sur les actions ordinaires	(1,570)	(1,436)	(1,395)	(1,282)	(1,172)
Distributions aux participations ne donnant pas le contrôle	(241)	(207)	(120)	(75)	(46)
Produit net de l’émission de parts ordinaires et privilégiées de Phillips 66 Partners LP	173)	128)	1,205)	972)	384)
Autre	269)	(86)	(76)	(42)	(45)
Flux de trésorerie nets liés aux activités de financement	(2,511)	(5,167)	(2,111)	(178)	(2,117)
Effet des variations des taux de change sur la trésorerie, les équivalents de trésorerie et la trésorerie soumise à restrictions	(14)	(35)	17)	10)	9)
Variation nette de la trésorerie, des équivalents de trésorerie et de la trésorerie soumise à restrictions	(1,405)	(100)	408)	(363)	(2,133)
Trésorerie, équivalents de trésorerie et trésorerie soumise à restrictions au début de l’exercice	3,019)	3,119)	2,711)	3,074)	5,207)
Trésorerie, équivalents de trésorerie et trésorerie soumise à restrictions à la fin de l’exercice	1,614)	3,019)	3,119)	2,711)	3,074)

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).

Composante de l’état des flux de trésorerie	Description	L’entreprise
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	Montant des entrées (sorties) de trésorerie provenant des activités opérationnelles, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie des activités d’exploitation comprennent les transactions, les ajustements et les variations de valeur qui ne sont pas définis comme des activités d’investissement ou de financement.	Les flux de trésorerie nets provenant des activités d’exploitation de Phillips 66 ont augmenté de 2017 à 2018, puis ont légèrement diminué de 2018 à 2019 pour ne pas atteindre le niveau de 2017.
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’investissement	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités d’investissement, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie liés aux activités d’investissement comprennent l’octroi et le recouvrement de prêts, ainsi que l’acquisition et la cession de titres de créance ou de capitaux propres, d’immobilisations corporelles et d’autres actifs productifs.	Les flux de trésorerie nets liés aux activités d’investissement de Phillips 66 ont diminué de 2017 à 2018 et de 2018 à 2019.
Flux de trésorerie nets liés aux activités de financement	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités de financement, hors activités abandonnées. Les flux de trésorerie de l’activité de financement comprennent l’obtention de ressources auprès des propriétaires et leur fournir un rendement sur leur investissement ; emprunter de l’argent et rembourser les sommes empruntées, ou régler l’obligation ; et l’obtention et le paiement d’autres ressources obtenues auprès de créanciers sur le crédit à long terme.	Les flux de trésorerie nets liés aux activités de financement des Phillips 66 ont diminué de 2017 à 2018, puis ont augmenté de 2018 à 2019 pour ne pas atteindre le niveau de 2017.

Phillips 66 (NYSE:PSX)

Tableau des flux de trésorerie