Analyse des ratios de liquidité
Les ratios de liquidité mesurent la capacité de l’entreprise à faire face à ses obligations à court terme.
Ratios de liquidité (résumé)
Datadog Inc., les ratios de liquidité
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
- Évolution des ratios de liquidité (Ratio de liquidité actuel, Ratio de liquidité rapide, Ratio de liquidité de trésorerie)
- Les ratios de liquidité ont connu une baisse progressive entre 2020 et 2024. Le ratio de liquidité actuel est passé de 5,77 en 2020 à 2,64 en 2024, marquant une réduction significative de sa capacité à couvrir les passifs courants avec les actifs courants. La même tendance est observable pour le ratio de liquidité rapide, qui a diminué de 5,64 à 2,57 sur la même période, indiquant une réduction de la capacité à couvrir les dettes à court terme sans recourir aux stocks. Le ratio de liquidité de trésorerie a également suivi une tendance décroissante, passant de 5,09 à 2,25, ce qui reflète une réduction de la proportion de liquidités et d'actifs facilement liquidables par rapport aux engagements à court terme.
Ratio de liquidité actuel
Datadog Inc., le ratio de liquidité actuellecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Actif circulant | 4,911,115) | 3,178,137) | 2,344,234) | 1,870,948) | 1,718,080) | |
| Passif à court terme | 1,862,713) | 1,003,052) | 759,748) | 528,696) | 297,844) | |
| Ratio de liquidité | ||||||
| Ratio de liquidité actuel1 | 2.64 | 3.17 | 3.09 | 3.54 | 5.77 | |
| Repères | ||||||
| Ratio de liquidité actuelConcurrents2 | ||||||
| Accenture PLC | 1.10 | 1.30 | 1.23 | 1.25 | 1.40 | |
| Adobe Inc. | 1.07 | 1.34 | 1.11 | 1.25 | 1.48 | |
| Cadence Design Systems Inc. | 2.93 | 1.24 | 1.27 | 1.77 | 1.86 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 1.76 | 1.73 | 1.83 | 2.65 | 2.38 | |
| Fair Isaac Corp. | 1.62 | 1.51 | 1.46 | 0.99 | 1.29 | |
| International Business Machines Corp. | 1.04 | 0.96 | 0.92 | 0.88 | 0.98 | |
| Intuit Inc. | 1.29 | 1.47 | 1.39 | 1.94 | 2.26 | |
| Microsoft Corp. | 1.27 | 1.77 | 1.78 | 2.08 | 2.52 | |
| Oracle Corp. | 0.72 | 0.91 | 1.62 | 2.30 | 3.03 | |
| Palantir Technologies Inc. | 5.96 | 5.55 | 5.17 | 4.34 | 3.74 | |
| Palo Alto Networks Inc. | 0.89 | 0.78 | 0.77 | 0.91 | 1.91 | |
| Salesforce Inc. | 1.09 | 1.02 | 1.05 | 1.23 | 1.08 | |
| ServiceNow Inc. | 1.10 | 1.06 | 1.11 | 1.05 | 1.21 | |
| Synopsys Inc. | 2.44 | 1.15 | 1.09 | 1.16 | 1.19 | |
| Workday Inc. | 1.97 | 1.75 | 1.03 | 1.12 | 1.04 | |
| Ratio de liquidité actuelsecteur | ||||||
| Logiciels et services | 1.20 | 1.40 | 1.43 | 1.68 | 1.92 | |
| Ratio de liquidité actuelindustrie | ||||||
| Technologie de l’information | 1.24 | 1.41 | 1.37 | 1.55 | 1.71 | |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 2024 calcul
Ratio de liquidité actuel = Actif circulant ÷ Passif à court terme
= 4,911,115 ÷ 1,862,713 = 2.64
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution de l’actif circulant
- Les actifs circulants ont connu une croissance soutenue sur la période analysée. Ils sont passés de 1 718 080 milliers de dollars en 2020 à 4 911 115 milliers de dollars en 2024, soit une augmentation significative. Cette tendance indique une augmentation de la liquidité et de la capacité de l'entreprise à couvrir ses obligations à court terme grâce à ses actifs rapidement mobilisables.
- Évolution du passif à court terme
- Le passif à court terme a également augmenté, passant de 297 844 milliers de dollars en 2020 à 1 862 713 milliers de dollars en 2024. La croissance de cette dette à court terme semble suivre celle des actifs circulants, ce qui pourrait indiquer un recours accru à des ressources à court terme, potentiellement pour financer la croissance de l’entreprise ou couvrir ses besoins opérationnels.
- Évolution du ratio de liquidité actuel
- Le ratio de liquidité actuel a connu une baisse au fil des années, passant de 5.77 en 2020 à 2.64 en 2024. Bien que ce ratio reste supérieur à 1, ce qui suggère une capacité de l’entreprise à couvrir ses dettes à court terme, la tendance à la baisse pourrait signaler une réduction progressive de la marge de sécurité financière à court terme, en lien avec la croissance rapide des actifs et des passifs à court terme.
- Résumé général
- Globalement, l’entreprise a connu une expansion importante de ses actifs et de ses passifs à court terme. La croissance des actifs circulants témoigne d'une amélioration de la liquidité, mais la baisse du ratio de liquidité actuel indique un resserrement de la marge de sécurité. La gestion de la liquidité devra être surveillée afin d’assurer que la capacité à couvrir les engagements à court terme reste adéquate face à la croissance continue du bilan.
Ratio de liquidité rapide
Datadog Inc., le ratio de liquidité rapidecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Trésorerie et équivalents de trésorerie | 1,246,983) | 330,339) | 338,985) | 270,973) | 224,927) | |
| Négociables | 2,942,076) | 2,252,559) | 1,545,341) | 1,283,473) | 1,292,532) | |
| Débiteurs, déduction faite de la provision pour pertes sur créances | 598,919) | 509,279) | 399,551) | 268,824) | 163,359) | |
| Total des actifs rapides | 4,787,978) | 3,092,177) | 2,283,877) | 1,823,270) | 1,680,818) | |
| Passif à court terme | 1,862,713) | 1,003,052) | 759,748) | 528,696) | 297,844) | |
| Ratio de liquidité | ||||||
| Ratio de liquidité rapide1 | 2.57 | 3.08 | 3.01 | 3.45 | 5.64 | |
| Repères | ||||||
| Ratio de liquidité rapideConcurrents2 | ||||||
| Accenture PLC | 0.98 | 1.18 | 1.12 | 1.14 | 1.29 | |
| Adobe Inc. | 0.95 | 1.22 | 1.00 | 1.11 | 1.34 | |
| Cadence Design Systems Inc. | 2.53 | 1.02 | 1.02 | 1.47 | 1.60 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 1.60 | 1.58 | 1.68 | 2.50 | 2.18 | |
| Fair Isaac Corp. | 1.52 | 1.43 | 1.37 | 0.91 | 1.19 | |
| International Business Machines Corp. | 0.90 | 0.82 | 0.76 | 0.69 | 0.83 | |
| Intuit Inc. | 0.71 | 1.25 | 1.17 | 1.65 | 2.04 | |
| Microsoft Corp. | 1.06 | 1.54 | 1.57 | 1.90 | 2.33 | |
| Oracle Corp. | 0.59 | 0.74 | 1.43 | 2.15 | 2.83 | |
| Palantir Technologies Inc. | 5.83 | 5.41 | 4.92 | 4.11 | 3.59 | |
| Palo Alto Networks Inc. | 0.82 | 0.72 | 0.75 | 0.88 | 1.85 | |
| Salesforce Inc. | 0.96 | 0.90 | 0.93 | 1.11 | 0.95 | |
| ServiceNow Inc. | 1.02 | 1.00 | 1.06 | 1.01 | 1.16 | |
| Synopsys Inc. | 1.88 | 0.85 | 0.85 | 0.89 | 0.94 | |
| Workday Inc. | 1.87 | 1.66 | 0.96 | 1.07 | 0.95 | |
| Ratio de liquidité rapidesecteur | ||||||
| Logiciels et services | 1.01 | 1.22 | 1.26 | 1.52 | 1.76 | |
| Ratio de liquidité rapideindustrie | ||||||
| Technologie de l’information | 0.96 | 1.12 | 1.09 | 1.30 | 1.47 | |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 2024 calcul
Ratio de liquidité rapide = Total des actifs rapides ÷ Passif à court terme
= 4,787,978 ÷ 1,862,713 = 2.57
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du total des actifs rapides
- De 2020 à 2024, le total des actifs rapides a connu une croissance constante. Il est passé d'environ 1 680 818 milliers de dollars en 2020 à près de 4 787 978 milliers en 2024. Cette hausse indique une augmentation significative des actifs rapidement mobilisables, reflétant une amélioration de la liquidité et une capacité accrue à couvrir les passifs à court terme.
- Évolution du passif à court terme
- Le passif à court terme a également augmenté au cours de cette période, passant de 297 844 milliers de dollars en 2020 à 1 862 713 milliers de dollars en 2024. La croissance de cette composante indique une augmentation des obligations financières à court terme, en alignement avec celle des actifs rapides, mais nécessite une attention quant à la gestion de la liquidité.
- Évolution du ratio de liquidité rapide
- Le ratio de liquidité rapide a connu une baisse progressive, passant de 5.64 en 2020 à 2.57 en 2024. Malgré cette diminution, il reste supérieur à 1, ce qui suggère que l'entreprise dispose toujours de liquidités rapidement disponibles pour couvrir ses obligations à court terme. La tendance à la baisse pourrait indiquer une approche plus modérée en matière de liquidité, ou un renforcement des actifs non liquides, tout en conservant une position de liquidité satisfaisante.
Ratio de liquidité de trésorerie
Datadog Inc., ratio de liquiditécalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Trésorerie et équivalents de trésorerie | 1,246,983) | 330,339) | 338,985) | 270,973) | 224,927) | |
| Négociables | 2,942,076) | 2,252,559) | 1,545,341) | 1,283,473) | 1,292,532) | |
| Total de la trésorerie | 4,189,059) | 2,582,898) | 1,884,326) | 1,554,446) | 1,517,459) | |
| Passif à court terme | 1,862,713) | 1,003,052) | 759,748) | 528,696) | 297,844) | |
| Ratio de liquidité | ||||||
| Ratio de liquidité de trésorerie1 | 2.25 | 2.58 | 2.48 | 2.94 | 5.09 | |
| Repères | ||||||
| Ratio de liquidité de trésorerieConcurrents2 | ||||||
| Accenture PLC | 0.26 | 0.50 | 0.45 | 0.52 | 0.67 | |
| Adobe Inc. | 0.75 | 0.95 | 0.75 | 0.84 | 1.09 | |
| Cadence Design Systems Inc. | 2.03 | 0.72 | 0.66 | 1.13 | 1.17 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 1.29 | 1.28 | 1.42 | 2.22 | 1.85 | |
| Fair Isaac Corp. | 0.40 | 0.37 | 0.40 | 0.35 | 0.38 | |
| International Business Machines Corp. | 0.45 | 0.39 | 0.28 | 0.22 | 0.36 | |
| Intuit Inc. | 0.54 | 0.97 | 0.90 | 1.46 | 2.00 | |
| Microsoft Corp. | 0.60 | 1.07 | 1.10 | 1.47 | 1.89 | |
| Oracle Corp. | 0.34 | 0.44 | 1.12 | 1.93 | 2.50 | |
| Palantir Technologies Inc. | 5.25 | 4.93 | 4.48 | 3.83 | 3.33 | |
| Palo Alto Networks Inc. | 0.34 | 0.31 | 0.44 | 0.57 | 1.39 | |
| Salesforce Inc. | 0.53 | 0.48 | 0.48 | 0.67 | 0.54 | |
| ServiceNow Inc. | 0.69 | 0.66 | 0.71 | 0.67 | 0.83 | |
| Synopsys Inc. | 1.53 | 0.53 | 0.56 | 0.65 | 0.58 | |
| Workday Inc. | 1.55 | 1.32 | 0.72 | 0.83 | 0.65 | |
| Ratio de liquidité de trésoreriesecteur | ||||||
| Logiciels et services | 0.59 | 0.79 | 0.82 | 1.11 | 1.33 | |
| Ratio de liquidité de trésorerieindustrie | ||||||
| Technologie de l’information | 0.57 | 0.71 | 0.67 | 0.89 | 1.06 | |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 2024 calcul
Ratio de liquidité de trésorerie = Total de la trésorerie ÷ Passif à court terme
= 4,189,059 ÷ 1,862,713 = 2.25
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Total de la trésorerie
- La trésorerie totale de l'entreprise affiche une croissance significative sur la période analysée. Elle est passée d'environ 1,52 milliard de dollars en décembre 2020 à plus de 4,19 milliards de dollars en décembre 2024, soit une augmentation de près de 174 %. Cette progression indique une politique de gestion de liquidités favorable ou une augmentation des liquidités disponibles, renforçant la capacité de l'entreprise à financer ses opérations et ses investissements futurs.
- Passif à court terme
- Le passif à court terme a également connu une croissance importante, passant d'environ 298 millions de dollars en décembre 2020 à 1,86 milliard de dollars en décembre 2024. Cette augmentation témoigne d'une hausse probable des obligations et des dettes à court terme, nécessitant un suivi attentif pour évaluer l'impact sur la liquidité à court terme de l'entreprise.
- Ratio de liquidité de trésorerie
- Le ratio de liquidité de trésorerie, qui mesure la capacité de l'entreprise à couvrir ses passifs à court terme avec sa trésorerie disponible, a diminué de 5,09 en décembre 2020 à 2,25 en décembre 2024. Bien qu'il reste supérieur à 1, cette baisse progressive suggère une réduction relative de la liquidité de l'entreprise par rapport à ses obligations à court terme, en raison notamment de la croissance disproportionnée du passif à court terme par rapport à la trésorerie. Cependant, le ratio demeure à un niveau rassurant quant à la capacité de l'entreprise à faire face à ses engagements à court terme dans cette période.