Analyse des ratios d’activité à long terme
Données trimestrielles
Les ratios d’activité mesurent l’efficacité avec laquelle une entreprise effectue les tâches quotidiennes, telles que le recouvrement des créances et la gestion des stocks.
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Ratios d’activité à long terme (résumé)
Builders FirstSource Inc., ratios d’activité à long terme (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
- Évolution du ratio de rotation nette des immobilisations
- Ce ratio commence à être enregistré à partir du troisième trimestre 2018. Ensuite, il montre une tendance volatile avec une légère hausse globale, passant d’environ 11.53 en juin 2018 à un pic de 16.01 au trimestre de juin 2022, avant de diminuer à 9.81 en septembre 2023. La tendance suggère une amélioration de l’efficience dans l’utilisation des immobilisations jusqu’à mi-2022, suivie d’une baisse qui pourrait indiquer une augmentation de l’investissement ou une réduction de la productivité relative des immobilisations dans la période récente.
- Évolution du ratio de rotation nette des immobilisations, y compris les actifs en contrat de location-exploitation
- Ce ratio fluctue considérablement, avec une valeur initiale à 11.53 en juin 2018, puis une forte baisse à 6.29 en mars 2021. Par la suite, il montre une tendance à la hausse atteignant 11.95 en juin 2021, avant de redescendre à 7.68 en septembre 2023. La volatilité indique des variations dans l’utilisation efficace des immobilisations sous contrat de location ou des changements dans la composition de l’actif liés à ces actifs, avec une période de dégradation suivie d’une amélioration notable, puis une nouvelle baisse récente.
- Évolution du ratio de rotation de l’actif total
- Ce ratio présente une tendance à la baisse globale, passant de 2.63 en juin 2018 à un point faible de 1.61 en septembre 2023. Après une période initiale relativement stable, le ratio diminue régulièrement avec une période inférieure à 2 à partir de 2019, ce qui pourrait indiquer une réduction de la productivité globale de l’actif ou un accroissement du niveau de l’actif sans augmentation correspondante du chiffre d’affaires.
- Évolution du ratio de rotation des capitaux propres
- Ce ratio affiche une évolution marquée par une baisse importante de 12.95 en juin 2018 à 2.2 en mars 2021. Ensuite, il connaît une reprise à partir de cette période, atteignant un sommet de 4.43 en septembre 2021, avant de se stabiliser autour de 3.78 en septembre 2023. La chute initiale peut refléter une augmentation des capitaux propres ou une baisse de la rentabilité relative par rapport aux fonds propres, tandis que la reprise indique une amélioration de l’efficacité dans l’utilisation des capitaux propres, mais dans un contexte global de ratios faibles comparés aux niveaux antérieurs.
Ratio de rotation net des immobilisations
Builders FirstSource Inc., le taux de rotation net des immobilisations, calcul (données trimestrielles)
| 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Immobilisations corporelles, montant net | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisations1 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisationsConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Caterpillar Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Eaton Corp. plc | ||||||||||||||||||||||||||||||
| GE Aerospace | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Honeywell International Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Lockheed Martin Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| RTX Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio de rotation net des immobilisations = (RevenuQ3 2023
+ RevenuQ2 2023
+ RevenuQ1 2023
+ RevenuQ4 2022)
÷ Immobilisations corporelles, montant net
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du chiffre d'affaires
- Le chiffre d'affaires de l'entreprise montre une tendance à la hausse significative entre 2018 et 2022, avec une croissance particulièrement marquée à partir de 2020. Après une période de fluctuations, le revenu atteint un pic vers la fin de 2021, puis commence à diminuer en 2022 pour se stabiliser quelque peu en 2023. Cela indique une expansion importante de l'activité sur la période, suivie d'une phase de stabilisation ou de léger recul.
- Évolution des immobilisations corporelles
- Les immobilisations corporelles nettes de l'entreprise ont connu une croissance régulière tout au long de la période. La valeur passe d'environ 643 millions de dollars en 2018 à plus de 1,76 milliard de dollars en 2023, témoignant d'investissements continus dans les actifs corporels et d'une capacité à soutenir la développement de ses opérations.
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Ce ratio, qui mesure l'efficacité d'utilisation des immobilisations corporelles pour générer du revenu, montre une montée progressive de 2018 à 2021, passant de valeurs non renseignées au départ à un pic de 16.01 en septembre 2021. Par la suite, le ratio diminue légèrement, atteignant 9.81 en septembre 2023. Cette tendance peut refléter une amélioration initiale de l'efficacité opérationnelle ou une optimisation de l'utilisation des actifs, puis une stabilisation ou une baisse de cette efficacité à la fin de la période concernée.
- Résumé global
- Les données financières indiquent une croissance robuste du chiffre d'affaires et des immobilisations corporelles, suggérant une expansion des activités et des investissements dans les actifs. La tendance à l'évolution du ratio de rotation indique une amélioration initiale de l'efficacité opérationnelle, suivie d'une stabilisation ou d'une légère baisse, ce qui pourrait signaler un changement dans la utilisation des actifs ou une modification dans la stratégie opérationnelle. L'ensemble de ces éléments traduit une dynamique de croissance avec une phase récente de stabilisation des performances en termes d'efficacité.
Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)
Builders FirstSource Inc., le taux de rotation net des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif au titre du droit d’utilisation), calcul (données trimestrielles)
| 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Immobilisations corporelles, montant net | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Actifs au titre des droits d’utilisation au titre des contrats de location-exploitation, montant net | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Immobilisations corporelles, montant net (y compris les contrats de location-exploitation, les actifs au titre de droits d’utilisation) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)1 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)Concurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Eaton Corp. plc | ||||||||||||||||||||||||||||||
| RTX Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation) = (RevenuQ3 2023
+ RevenuQ2 2023
+ RevenuQ1 2023
+ RevenuQ4 2022)
÷ Immobilisations corporelles, montant net (y compris les contrats de location-exploitation, les actifs au titre de droits d’utilisation)
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Revenu
- Les revenus de l’entreprise ont connu une tendance globale à la hausse sur la période analysée. Après une baisse notable en 2018 par rapport à 2017, on observe une reprise à partir de 2019, avec une croissance significative en 2021, atteignant un pic avant de se stabiliser. La dernière période en 2023 montre des revenus supérieurs à ceux de 2018, indiquant une croissance continue sur plusieurs années, malgré une certaine volatilité.
- Immobilisations corporelles, montant net
- Les immobilisations corporelles ont connu une augmentation progressive au fil du temps. Après une croissance modérée entre 2018 et 2019, un saut important intervient en 2020, avec une augmentation notable en 2021, se stabilisant ensuite en 2022 et 2023. Cela reflète probablement des investissements importants dans les actifs immobilisés au fil des ans, correspondant à une stratégie d’expansion ou de renouvellement des actifs.
- Ratio de rotation nette des immobilisations
- Ce ratio a fluctué au cours de la période, avec une tendance à la baisse en 2018 et une variabilité significative jusqu’en 2020. À partir de 2020, le ratio a tendance à augmenter, atteignant un pic en 2021, puis montrant quelques fluctuations mineures. La hausse du ratio en 2021 suggère une meilleure utilisation des immobilisations pour générer des revenus, tandis que les baisses ultérieures indiquent peut-être une période d’investissement intensif ou de moindre efficacité dans la rotation des actifs.
Ratio de rotation de l’actif total
Builders FirstSource Inc., le taux de rotation total de l’actif, calcul (données trimestrielles)
| 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif total1 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif totalConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Caterpillar Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Eaton Corp. plc | ||||||||||||||||||||||||||||||
| GE Aerospace | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Honeywell International Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Lockheed Martin Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| RTX Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio de rotation de l’actif total = (RevenuQ3 2023
+ RevenuQ2 2023
+ RevenuQ1 2023
+ RevenuQ4 2022)
÷ Total de l’actif
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Revenu
- Une tendance générale à la hausse est observable dans le chiffre d'affaires sur la période, avec une croissance significative à partir de 2020. Après une période de fluctuation entre 2018 et 2019, le revenu connaît une augmentation notable en début d'année 2020, vraisemblablement influencée par des facteurs macroéconomiques ou sectoriels positifs. La progression se poursuit en 2021 avec un pic important au premier trimestre, ce qui indique une forte activité commerciale en cette période. Cependant, à partir du deuxième trimestre 2022, une baisse progressive est perceptible, avant une reprise à la fin de 2022 et un léger recul au troisième trimestre 2023, montrant une certaine instabilité ou réaction à des facteurs saisonniers ou économiques.
- Total de l’actif
- Le total de l’actif a connu une croissance soutenue sur la période, augmentant de façon significative à partir de 2020 pour atteindre un sommet vers la fin de 2022. Cette progression reflète une expansion importante du bilan, possiblement par des investissements, des acquisitions ou une augmentation des immobilisations. Après ce pic, une stabilisation semble apparaître en 2023, avec peu de variation entre le premier et le troisième trimestre, indiquant une phase de consolidation ou de ralentissement dans la croissance de l'actif total.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Ce ratio a montré une tendance à la baisse entre 2018 et 2020, indiquant une diminution de l'efficacité dans l'utilisation de l’actif pour générer du revenu. La baisse la plus marquée se produit d’ailleurs peu après 2020, correspondante à l’augmentation du total de l’actif. Une légère reprise du ratio est observée à partir de 2021, mais il reste inférieur aux valeurs initiales de 2018, ce qui pourrait signaler un ralentissement dans la rotation ou une stratégie de croissance axée sur l'expansion des actifs plutôt que sur leur efficacité d’utilisation immédiate. La relance partielle entre 2021 et 2022, suivie d'une stabilisation ou d'une légère baisse en 2023, confirme cette tendance d’amélioration relative, mais sans revenir aux niveaux de 2018.
Ratio de rotation des capitaux propres
Builders FirstSource Inc., le taux de rotation des capitaux propres, calcul (données trimestrielles)
| 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Capitaux propres | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propres1 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propresConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Caterpillar Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Eaton Corp. plc | ||||||||||||||||||||||||||||||
| GE Aerospace | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Honeywell International Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Lockheed Martin Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| RTX Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio de rotation des capitaux propres = (RevenuQ3 2023
+ RevenuQ2 2023
+ RevenuQ1 2023
+ RevenuQ4 2022)
÷ Capitaux propres
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Revenu
- Une tendance à la hausse du revenu a été observée sur la période analysée, avec une croissance notable à partir de 2020. Après une baisse en 2018, les revenus ont connu une augmentation progressive, culminant au troisième trimestre de 2021, où ils atteignent un pic à plus de 6,9 millions de dollars. Par la suite, une baisse est perceptible en 2022, suivie d'une stabilisation à un niveau élevé en 2023. Ces fluctuations indiquent une croissance globale malgré des périodes de ralentissement ou de correction.
- Capitaux propres
- Les capitaux propres ont montré une croissance significative sur la période, passant d'environ 400 millions de dollars en mars 2018 à plus de 4,5 milliards en mars 2021. Cette augmentation s'accompagne d'un accroissement constant, jusqu'à une stabilisation relative en 2022 et 2023, où les valeurs restent proches de 4,5 milliards. La progression soutenue indique une accumulation de valeur dans la société, principalement durant la période d’expansion jusqu’en 2021.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Ce ratio a connu une baisse continue au fil du temps, passant d’un niveau inconnu en 2018 à environ 3,78 en septembre 2023. La diminution suggère une baisse de l'efficacité dans l’utilisation des capitaux propres pour générer du revenu, ou une augmentation des capitaux propres sans croissance équivalente des résultats financiers. Une valeur plus basse indique généralement une moindre rotation, ce qui peut être associé à une stratégie d’investissement à long terme ou à une saturation du cycle opérationnel.