Analyse des ratios de liquidité
Les ratios de liquidité mesurent la capacité de l’entreprise à faire face à ses obligations à court terme.
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
Eli Lilly & Co. pages disponibles gratuitement cette semaine :
- Bilan : passif et capitaux propres
- Tableau des flux de trésorerie
- Structure du compte de résultat
- Structure du bilan : actif
- Analyse des ratios de rentabilité
- Analyse des ratios de solvabilité
- Modèle d’actualisation des dividendes (DDM)
- Ratio de marge bénéficiaire nette depuis 2005
- Rendement des capitaux propres (ROE) depuis 2005
- Ratio cours/bénéfice net (P/E) depuis 2005
Nous acceptons :
Ratios de liquidité (résumé)
Eli Lilly & Co., les ratios de liquidité
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ratio de liquidité actuel | ||||||
| Ratio de liquidité rapide | ||||||
| Ratio de liquidité de trésorerie |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
L'analyse des ratios de liquidité révèle des tendances distinctes sur la période considérée. Le ratio de liquidité actuel présente une fluctuation. Après une diminution de 1.23 à 0.94 entre 2021 et 2023, on observe une remontée à 1.15 en 2024, suivie d'une progression plus marquée à 1.58 en 2025.
- Ratio de liquidité actuel
- Ce ratio indique la capacité à couvrir les obligations à court terme avec les actifs courants. L'amélioration en 2025 suggère une plus grande capacité à faire face aux échéances immédiates.
Le ratio de liquidité rapide, qui exclut les stocks des actifs courants, suit une trajectoire similaire mais plus prononcée. Il diminue de 0.79 en 2021 à 0.52 en 2023, puis remonte à 0.58 en 2024 et atteint 0.78 en 2025. Cette évolution reflète les variations de la capacité à couvrir les dettes à court terme avec les actifs les plus liquides.
- Ratio de liquidité rapide
- La remontée en 2025 est notable, mais le ratio reste inférieur à son niveau de 2021, indiquant une dépendance potentiellement plus forte aux stocks pour honorer les obligations à court terme.
Le ratio de liquidité de trésorerie, le plus restrictif, affiche une diminution significative de 0.25 en 2021 à 0.1 en 2023. Une légère amélioration est constatée en 2024 (0.12), suivie d'une progression plus importante à 0.21 en 2025. Cependant, ce ratio demeure relativement bas sur l'ensemble de la période.
- Ratio de liquidité de trésorerie
- Ce ratio, qui mesure la capacité à couvrir les dettes à court terme avec la trésorerie et les équivalents de trésorerie, suggère une marge de manœuvre limitée en matière de liquidités immédiates, bien qu'une amélioration soit visible en 2025.
Dans l'ensemble, les données indiquent une amélioration de la liquidité générale entre 2023 et 2025, mais les niveaux de liquidité restent variables et nécessitent un suivi continu.
Ratio de liquidité actuel
Eli Lilly & Co., le ratio de liquidité actuellecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Actif circulant | ||||||
| Passif à court terme | ||||||
| Ratio de liquidité | ||||||
| Ratio de liquidité actuel1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de liquidité actuelConcurrents2 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Johnson & Johnson | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Ratio de liquidité actuelsecteur | ||||||
| Pharmaceutique, biotechnologie et sciences de la vie | ||||||
| Ratio de liquidité actuelindustrie | ||||||
| Soins de santé | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio de liquidité actuel = Actif circulant ÷ Passif à court terme
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives au niveau de l'actif circulant, du passif à court terme et du ratio de liquidité actuel.
- Actif circulant
- L'actif circulant a connu une augmentation constante sur la période analysée. Après une légère diminution entre 2021 et 2022, il a progressé de manière substantielle, passant de 18 452 millions de dollars américains en 2021 à 55 629 millions de dollars américains en 2025. Cette croissance indique une amélioration de la capacité à financer les opérations à court terme.
- Passif à court terme
- Le passif à court terme a également augmenté sur l'ensemble de la période, mais à un rythme moins rapide que l'actif circulant. Il est passé de 15 053 millions de dollars américains en 2021 à 35 228 millions de dollars américains en 2025. L'augmentation du passif à court terme pourrait être liée à une expansion des activités ou à des besoins de financement accrus.
- Ratio de liquidité actuel
- Le ratio de liquidité actuel a fluctué au cours de la période. Il a diminué de 1,23 en 2021 à 0,94 en 2023, suggérant une détérioration de la capacité à couvrir les obligations à court terme. Cependant, il s'est redressé par la suite, atteignant 1,58 en 2025. Cette amélioration est cohérente avec la croissance plus rapide de l'actif circulant par rapport au passif à court terme. Un ratio supérieur à 1 indique que l'entité dispose de suffisamment d'actifs courants pour couvrir ses passifs courants.
En résumé, l'entreprise a démontré une capacité croissante à générer et à maintenir des actifs courants, ce qui a contribué à une amélioration de sa position de liquidité à la fin de la période analysée. L'augmentation du passif à court terme est à surveiller, mais elle semble être gérée efficacement compte tenu de l'évolution positive du ratio de liquidité actuel.
Ratio de liquidité rapide
Eli Lilly & Co., le ratio de liquidité rapidecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Trésorerie et équivalents de trésorerie | ||||||
| Débiteurs, déduction faite des provisions | ||||||
| Autres créances | ||||||
| Total des actifs rapides | ||||||
| Passif à court terme | ||||||
| Ratio de liquidité | ||||||
| Ratio de liquidité rapide1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de liquidité rapideConcurrents2 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Johnson & Johnson | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Ratio de liquidité rapidesecteur | ||||||
| Pharmaceutique, biotechnologie et sciences de la vie | ||||||
| Ratio de liquidité rapideindustrie | ||||||
| Soins de santé | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio de liquidité rapide = Total des actifs rapides ÷ Passif à court terme
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle des tendances significatives concernant la liquidité et les obligations à court terme. Le total des actifs rapides a connu une évolution fluctuante sur la période considérée. Après une diminution notable entre 2021 et 2022, une augmentation progressive s'est observée en 2023 et 2024, culminant avec une forte croissance en 2025.
Parallèlement, le passif à court terme a affiché une tendance à la hausse constante tout au long de la période. L'augmentation est particulièrement marquée entre 2021 et 2023, puis se poursuit à un rythme plus modéré en 2024 et 2025.
Le ratio de liquidité rapide, qui mesure la capacité à honorer les obligations à court terme avec les actifs les plus liquides, a présenté une trajectoire variable. Il a diminué entre 2021 et 2023, indiquant une détérioration de la liquidité immédiate. Une légère amélioration a été constatée en 2024, suivie d'une augmentation plus substantielle en 2025, suggérant un renforcement de la capacité à faire face aux dettes à court terme.
- Tendances clés
- Augmentation du total des actifs rapides après une période initiale de baisse.
- Croissance continue du passif à court terme.
- Amélioration du ratio de liquidité rapide en 2024 et 2025 après une période de déclin.
L'évolution du ratio de liquidité rapide, bien qu'en amélioration récente, doit être interprétée en tenant compte de l'augmentation constante du passif à court terme. La forte croissance des actifs rapides en 2025 pourrait indiquer une stratégie proactive pour renforcer la position financière à court terme.
Ratio de liquidité de trésorerie
Eli Lilly & Co., ratio de liquiditécalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Trésorerie et équivalents de trésorerie | ||||||
| Total de la trésorerie | ||||||
| Passif à court terme | ||||||
| Ratio de liquidité | ||||||
| Ratio de liquidité de trésorerie1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de liquidité de trésorerieConcurrents2 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Johnson & Johnson | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Ratio de liquidité de trésoreriesecteur | ||||||
| Pharmaceutique, biotechnologie et sciences de la vie | ||||||
| Ratio de liquidité de trésorerieindustrie | ||||||
| Soins de santé | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio de liquidité de trésorerie = Total de la trésorerie ÷ Passif à court terme
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle des tendances significatives sur la période considérée. Le niveau de trésorerie a connu une fluctuation notable. Après une diminution substantielle en 2022, il a augmenté en 2023 et 2024, pour ensuite connaître une progression marquée en 2025, atteignant un niveau significativement supérieur à celui de 2021.
Parallèlement, le passif à court terme a affiché une augmentation constante tout au long de la période. Cette augmentation est particulièrement prononcée entre 2021 et 2023, puis se poursuit, bien que de manière moins rapide, en 2024 et 2025.
Le ratio de liquidité de trésorerie, qui mesure la capacité à couvrir les passifs à court terme avec la trésorerie disponible, a présenté une évolution variable. Il a diminué de manière significative en 2022, puis s'est stabilisé à un niveau bas en 2023 et 2024. Une amélioration est observée en 2025, bien que le ratio reste inférieur à son niveau de 2021.
- Trésorerie
- Une diminution initiale suivie d'une augmentation progressive, culminant avec une forte hausse en 2025.
- Passif à court terme
- Une augmentation continue sur l'ensemble de la période, indiquant une dépendance croissante au financement à court terme.
- Ratio de liquidité de trésorerie
- Une volatilité significative, avec une amélioration en 2025, mais restant globalement inférieur aux niveaux initiaux.