Analyse des ratios de solvabilité
Les ratios de solvabilité, également connus sous le nom de ratios d’endettement à long terme, mesurent la capacité d’une entreprise à faire face à ses obligations à long terme.
- Ratios de solvabilité (résumé)
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement
- Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement financier
- Ratio de couverture des intérêts
- Taux de couverture des charges fixes
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Ratios de solvabilité (résumé)
Sherwin-Williams Co., les ratios de solvabilité
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
L’analyse des ratios financiers révèle une tendance générale à la diminution du niveau d'endettement sur la période considérée. Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres, ainsi que son équivalent incluant le passif lié aux contrats de location-exploitation, présentent une baisse constante entre 2021 et 2025, bien que la diminution s'amenuise avec le temps.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Ce ratio passe de 3,95 en 2021 à 2,41 en 2025, indiquant une réduction significative de l'endettement par rapport aux fonds propres.
Le ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres et le ratio de la dette sur le total du capital, y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation, montrent également une tendance à la baisse, mais de manière plus modérée. Ces ratios se stabilisent autour de 0,71 et 0,74 respectivement à partir de 2024.
- Ratio d’endettement
- Ce ratio reste relativement stable autour de 0,43 sur l'ensemble de la période, suggérant une proportion constante de financement par la dette par rapport aux actifs totaux.
Le ratio d’endettement par rapport à l’actif, incluant le passif lié aux contrats de location-exploitation, suit une tendance similaire, diminuant de 0,56 en 2021 à 0,51 en 2025.
- Ratio d’endettement financier
- Ce ratio diminue également, passant de 8,48 en 2021 à 5,63 en 2025, ce qui confirme la réduction globale de l'endettement.
Concernant la capacité à honorer les obligations financières, le ratio de couverture des intérêts montre une amélioration entre 2021 et 2024, atteignant un pic de 9,3 en 2024, avant de redescendre légèrement à 8,18 en 2025. Le taux de couverture des charges fixes suit une tendance similaire, augmentant jusqu'en 2024 (4,53) puis diminuant en 2025 (4,16). Ces variations suggèrent une fluctuation de la capacité à couvrir les charges financières, mais globalement, elle reste solide sur l'ensemble de la période.
Ratios d’endettement
Ratios de couverture
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
Sherwin-Williams Co., ratio d’endettement par rapport aux capitaux proprescalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Emprunts à court terme | ||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme | ||||||
| Portion à court terme du passif lié aux contrats de location-financement | ||||||
| Dette à long terme, excluant la partie courante | ||||||
| Passifs à long terme liés aux contrats de location-financement, à l’exclusion de la partie à court terme | ||||||
| Total de la dette | ||||||
| Capitaux propres | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propresConcurrents2 | ||||||
| Linde plc | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propressecteur | ||||||
| Produits chimiques | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propresindustrie | ||||||
| Matériaux | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres = Total de la dette ÷ Capitaux propres
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle des tendances significatives concernant la structure du capital. Le total de la dette a connu une augmentation globale sur la période considérée, passant d'environ 9,62 milliards de dollars américains en 2021 à environ 11,07 milliards de dollars américains en 2025. Cependant, cette augmentation n'a pas été linéaire, avec une diminution observée en 2023.
Parallèlement, les capitaux propres ont augmenté de manière constante tout au long de la période, passant d'environ 2,44 milliards de dollars américains en 2021 à environ 4,60 milliards de dollars américains en 2025. Cette croissance des capitaux propres est plus régulière que l'évolution de la dette.
Le ratio d'endettement par rapport aux capitaux propres, qui mesure la proportion de dette par rapport aux capitaux propres, a montré une tendance à la baisse. Il est passé de 3,95 en 2021 à 2,41 en 2025. Cette diminution indique une amélioration de la structure du capital, avec une réduction de la dépendance à l'égard de la dette par rapport aux capitaux propres. La baisse la plus importante de ce ratio s'est produite entre 2021 et 2023, suivie d'une stabilisation relative.
- Total de la dette
- Augmentation globale sur la période, avec une fluctuation en 2023.
- Capitaux propres
- Croissance constante et régulière sur la période.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Diminution significative, indiquant une amélioration de la structure du capital.
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
Sherwin-Williams Co., le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)calcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Emprunts à court terme | ||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme | ||||||
| Portion à court terme du passif lié aux contrats de location-financement | ||||||
| Dette à long terme, excluant la partie courante | ||||||
| Passifs à long terme liés aux contrats de location-financement, à l’exclusion de la partie à court terme | ||||||
| Total de la dette | ||||||
| Portion à court terme du passif lié aux contrats de location-exploitation | ||||||
| Passifs à long terme liés aux contrats de location-exploitation, à l’exclusion de la partie à court terme | ||||||
| Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) | ||||||
| Capitaux propres | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)Concurrents2 | ||||||
| Linde plc | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)secteur | ||||||
| Produits chimiques | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)industrie | ||||||
| Matériaux | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Capitaux propres
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle des tendances significatives concernant la structure du capital. La dette totale a connu une augmentation globale sur la période considérée, passant d'environ 11,495 milliards de dollars américains en 2021 à environ 13,138 milliards de dollars américains en 2025. Cependant, cette augmentation n'a pas été linéaire, avec une diminution observée en 2023.
Parallèlement, les capitaux propres ont affiché une croissance constante tout au long de la période, évoluant d'environ 2,437 milliards de dollars américains en 2021 à environ 4,598 milliards de dollars américains en 2025. Cette progression témoigne d'une accumulation de fonds propres au fil du temps.
Le ratio d'endettement par rapport aux capitaux propres a présenté une tendance à la baisse, bien que variable. Il est passé de 4,72 en 2021 à 2,86 en 2025. Cette diminution indique une amélioration de la solvabilité, suggérant que l'entreprise s'appuie de moins en moins sur l'endettement pour financer ses activités et que sa base de capitaux propres se renforce relativement à sa dette.
- Dette totale
- Augmentation globale de 2021 à 2025, avec une pause en 2023.
- Capitaux propres
- Croissance constante de 2021 à 2025.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Diminution globale de 2021 à 2025, indiquant une amélioration de la solvabilité.
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
Sherwin-Williams Co., ratio d’endettement par rapport au total des fonds proprescalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Emprunts à court terme | ||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme | ||||||
| Portion à court terme du passif lié aux contrats de location-financement | ||||||
| Dette à long terme, excluant la partie courante | ||||||
| Passifs à long terme liés aux contrats de location-financement, à l’exclusion de la partie à court terme | ||||||
| Total de la dette | ||||||
| Capitaux propres | ||||||
| Total du capital | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propresConcurrents2 | ||||||
| Linde plc | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propressecteur | ||||||
| Produits chimiques | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propresindustrie | ||||||
| Matériaux | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres = Total de la dette ÷ Total du capital
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives concernant la structure du capital. Le total de la dette a connu une augmentation globale sur la période considérée, passant d'environ 9,62 milliards de dollars américains en 2021 à environ 11,07 milliards de dollars américains en 2025. Cependant, cette augmentation n'a pas été linéaire, avec une diminution observée en 2023.
Parallèlement, le total du capital a également augmenté, évoluant d'environ 12,05 milliards de dollars américains en 2021 à environ 15,67 milliards de dollars américains en 2025. Cette croissance a été plus régulière que celle de la dette, avec une légère diminution en 2023, suivie d'une reprise.
- Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Le ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres a montré une tendance à la baisse, passant de 0,8 en 2021 à 0,71 en 2024 et se stabilisant à ce niveau en 2025. Cette diminution indique une amélioration de la solvabilité, suggérant que l'entreprise finance une part croissante de ses actifs avec des fonds propres plutôt qu'avec de la dette. La stabilisation récente du ratio suggère un équilibre atteint dans la structure financière.
En résumé, bien que la dette ait augmenté en valeur absolue, la croissance du capital a été plus importante, ce qui a entraîné une diminution du ratio d’endettement. Cette évolution indique une gestion prudente de la dette et une amélioration de la solidité financière globale sur la période analysée.
Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
Sherwin-Williams Co., ratio de la dette sur le total des fonds propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)calcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Emprunts à court terme | ||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme | ||||||
| Portion à court terme du passif lié aux contrats de location-financement | ||||||
| Dette à long terme, excluant la partie courante | ||||||
| Passifs à long terme liés aux contrats de location-financement, à l’exclusion de la partie à court terme | ||||||
| Total de la dette | ||||||
| Portion à court terme du passif lié aux contrats de location-exploitation | ||||||
| Passifs à long terme liés aux contrats de location-exploitation, à l’exclusion de la partie à court terme | ||||||
| Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) | ||||||
| Capitaux propres | ||||||
| Total du capital (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)Concurrents2 | ||||||
| Linde plc | ||||||
| Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)secteur | ||||||
| Produits chimiques | ||||||
| Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)industrie | ||||||
| Matériaux | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Total du capital (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation)
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle une évolution de la structure du capital sur la période considérée. La dette totale a connu une augmentation globale, passant d'environ 11,495 milliards de dollars américains en 2021 à environ 13,138 milliards de dollars américains en 2025.
Le total du capital a également augmenté, passant d'environ 13,933 milliards de dollars américains en 2021 à environ 17,736 milliards de dollars américains en 2025. Cependant, l'augmentation du total du capital a été plus importante que celle de la dette totale.
- Dette totale
- Une augmentation est observée entre 2021 et 2022, suivie d'une légère diminution en 2023, puis d'une nouvelle augmentation en 2024 et 2025.
- Total du capital
- Une augmentation constante est observée sur l'ensemble de la période, avec un ralentissement de la croissance entre 2022 et 2023.
- Ratio de la dette sur le total du capital
- Ce ratio a diminué progressivement, passant de 0,83 en 2021 à 0,74 en 2025. Cette diminution indique une amélioration de la solvabilité et une réduction du risque financier.
En résumé, bien que la dette totale ait augmenté en valeur absolue, l'augmentation du total du capital a été plus importante, ce qui a entraîné une diminution du ratio d'endettement. Cette tendance suggère une gestion prudente de la structure du capital et une amélioration de la situation financière globale.
Ratio d’endettement
Sherwin-Williams Co., ratio d’endettementcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Emprunts à court terme | ||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme | ||||||
| Portion à court terme du passif lié aux contrats de location-financement | ||||||
| Dette à long terme, excluant la partie courante | ||||||
| Passifs à long terme liés aux contrats de location-financement, à l’exclusion de la partie à court terme | ||||||
| Total de la dette | ||||||
| Total de l’actif | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Ratio d’endettement1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio d’endettementConcurrents2 | ||||||
| Linde plc | ||||||
| Ratio d’endettementsecteur | ||||||
| Produits chimiques | ||||||
| Ratio d’endettementindustrie | ||||||
| Matériaux | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio d’endettement = Total de la dette ÷ Total de l’actif
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances notables concernant la structure du capital et la situation financière globale. Le total de la dette a connu une augmentation progressive sur la période considérée. Partant de 9 615 millions de dollars américains en 2021, il a atteint 11 066,7 millions de dollars américains en 2025, avec une augmentation notable entre 2021 et 2022, suivie d'une stabilisation relative avant une nouvelle hausse en 2025.
Parallèlement, le total de l'actif a également augmenté de manière constante. De 20 666,7 millions de dollars américains en 2021, il a progressé pour atteindre 25 901,7 millions de dollars américains en 2025. Cette croissance de l'actif est plus régulière que celle de la dette, suggérant une expansion des ressources de l'entité.
Le ratio d'endettement, qui mesure la proportion de la dette par rapport à l'actif, a présenté une évolution intéressante. Il est resté stable à 0,47 en 2021 et 2022, puis a diminué à 0,43 en 2023 et est resté à ce niveau jusqu'en 2025. Cette diminution du ratio d'endettement, malgré l'augmentation du total de la dette, indique que l'actif a augmenté à un rythme plus rapide que la dette, ce qui peut être interprété comme un signe de solidité financière accrue.
- Tendances clés
- Augmentation progressive du total de la dette.
- Croissance constante du total de l'actif.
- Diminution et stabilisation du ratio d'endettement.
En résumé, l'entité a connu une croissance à la fois de sa dette et de son actif sur la période analysée. Cependant, la croissance de l'actif a été suffisamment importante pour entraîner une diminution du ratio d'endettement, ce qui suggère une amélioration de sa structure financière.
Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
Sherwin-Williams Co., le ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)calcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Emprunts à court terme | ||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme | ||||||
| Portion à court terme du passif lié aux contrats de location-financement | ||||||
| Dette à long terme, excluant la partie courante | ||||||
| Passifs à long terme liés aux contrats de location-financement, à l’exclusion de la partie à court terme | ||||||
| Total de la dette | ||||||
| Portion à court terme du passif lié aux contrats de location-exploitation | ||||||
| Passifs à long terme liés aux contrats de location-exploitation, à l’exclusion de la partie à court terme | ||||||
| Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) | ||||||
| Total de l’actif | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)Concurrents2 | ||||||
| Linde plc | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)secteur | ||||||
| Produits chimiques | ||||||
| Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)industrie | ||||||
| Matériaux | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Total de l’actif
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle une évolution constante de la dette totale sur la période considérée. Une augmentation est observée entre 2021 et 2022, suivie d'une légère diminution en 2023. Cette tendance est ensuite inversée avec une nouvelle augmentation en 2024 et une accélération en 2025.
L'actif total présente une croissance continue tout au long de la période. L'augmentation est notable entre 2021 et 2022, puis se stabilise légèrement en 2023 avant de reprendre une croissance plus soutenue en 2024 et 2025.
Le ratio d'endettement par rapport à l'actif montre une diminution initiale entre 2021 et 2023, indiquant une amélioration de la structure financière. Cependant, ce ratio se stabilise ensuite à un niveau constant entre 2023 et 2025, suggérant que l'endettement évolue en proportion de l'actif total.
- Dette totale
- Augmentation globale sur la période, avec une fluctuation à court terme entre 2022 et 2023.
- Actif total
- Croissance continue et soutenue sur l'ensemble de la période.
- Ratio d’endettement par rapport à l’actif
- Diminution initiale suivie d'une stabilisation, indiquant une structure financière relativement stable en fin de période.
Ratio d’endettement financier
Sherwin-Williams Co., ratio d’endettement financiercalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Total de l’actif | ||||||
| Capitaux propres | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Ratio d’endettement financier1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio d’endettement financierConcurrents2 | ||||||
| Linde plc | ||||||
| Ratio d’endettement financiersecteur | ||||||
| Produits chimiques | ||||||
| Ratio d’endettement financierindustrie | ||||||
| Matériaux | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio d’endettement financier = Total de l’actif ÷ Capitaux propres
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières annuelles révèle une tendance générale à la croissance de l'actif total sur la période considérée. L'actif total a augmenté de manière constante, passant de 20 666 700 US$ en 2021 à 25 901 700 US$ en 2025. Cette augmentation suggère une expansion des opérations ou des investissements dans de nouveaux actifs.
Les capitaux propres ont également connu une croissance significative, évoluant de 2 437 200 US$ en 2021 à 4 598 300 US$ en 2025. Cette progression indique une amélioration de la base financière de l'entité et une augmentation de la part de l'entreprise détenue par ses actionnaires.
Le ratio d’endettement financier a présenté une diminution continue sur l'ensemble de la période. Il est passé de 8,48 en 2021 à 5,63 en 2025. Cette baisse indique une réduction du niveau d'endettement par rapport aux capitaux propres, ce qui peut être interprété comme une amélioration de la solidité financière et une diminution du risque financier.
- Tendances clés
- Croissance constante de l'actif total et des capitaux propres.
- Indicateurs de risque
- Diminution du ratio d’endettement financier, signalant une réduction du risque financier.
- Implications générales
- L'ensemble des données suggère une amélioration de la situation financière globale de l'entité au fil du temps.
Ratio de couverture des intérêts
Sherwin-Williams Co., le taux de couverture des intérêtscalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Revenu net | ||||||
| Plus: Charge d’impôt sur le résultat | ||||||
| Plus: Charges d’intérêts | ||||||
| Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Ratio de couverture des intérêts1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de couverture des intérêtsConcurrents2 | ||||||
| Linde plc | ||||||
| Ratio de couverture des intérêtssecteur | ||||||
| Produits chimiques | ||||||
| Ratio de couverture des intérêtsindustrie | ||||||
| Matériaux | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio de couverture des intérêts = EBIT ÷ Charges d’intérêts
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle une évolution notable du bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) sur la période considérée. Une augmentation constante est observée de 2021 à 2024, passant de 2 583 300 US$ à 3 867 500 US$. Toutefois, en 2025, l'EBIT diminue légèrement pour s'établir à 3 803 200 US$, signalant un possible ralentissement de la croissance.
Les charges d'intérêts présentent également une tendance à la hausse tout au long de la période. Elles progressent de 334 700 US$ en 2021 à 465 000 US$ en 2025. Cette augmentation, bien que continue, semble moins prononcée que celle de l'EBIT, ce qui peut avoir des implications sur la rentabilité globale.
Le ratio de couverture des intérêts, qui mesure la capacité à couvrir les charges d'intérêts avec le bénéfice opérationnel, fluctue sur la période. Il s'établit à 7,72 en 2021, diminue légèrement à 7,58 en 2022, puis augmente à 8,45 en 2023 et atteint un pic à 9,3 en 2024. En 2025, ce ratio redescend à 8,18. Bien que globalement élevé, ce dernier chiffre indique une capacité de couverture légèrement réduite par rapport à l'année précédente.
- Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT)
- Croissance soutenue de 2021 à 2024, suivie d'une légère diminution en 2025.
- Charges d’intérêts
- Augmentation continue sur l'ensemble de la période, mais à un rythme moins rapide que l'EBIT.
- Ratio de couverture des intérêts
- Fluctuation avec une tendance générale à la hausse jusqu'en 2024, puis une légère baisse en 2025. Le ratio reste cependant supérieur à 8, indiquant une bonne capacité à couvrir les charges d'intérêts.
Taux de couverture des charges fixes
Sherwin-Williams Co., taux de couverture des charges fixescalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Revenu net | ||||||
| Plus: Charge d’impôt sur le résultat | ||||||
| Plus: Charges d’intérêts | ||||||
| Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) | ||||||
| Plus: Coût de la location-exploitation | ||||||
| Bénéfice avant charges fixes et impôts | ||||||
| Charges d’intérêts | ||||||
| Coût de la location-exploitation | ||||||
| Charges fixes | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||
| Taux de couverture des charges fixes1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Taux de couverture des charges fixesConcurrents2 | ||||||
| Linde plc | ||||||
| Taux de couverture des charges fixessecteur | ||||||
| Produits chimiques | ||||||
| Taux de couverture des charges fixesindustrie | ||||||
| Matériaux | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Taux de couverture des charges fixes = Bénéfice avant charges fixes et impôts ÷ Charges fixes
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle une tendance générale à la hausse du bénéfice avant charges fixes et impôts sur la période considérée. Une augmentation est observée de 2021 à 2023, suivie d'une légère diminution en 2024 et 2025, bien que les valeurs restent supérieures à celles de 2021.
Les charges fixes présentent également une progression constante tout au long de la période. L'augmentation est régulière, passant d'un niveau en 2021 à un niveau plus élevé en 2025.
Le ratio de couverture des charges fixes, qui mesure la capacité à couvrir les charges fixes avec le bénéfice avant ces charges, suit une trajectoire ascendante de 2021 à 2023. Ce ratio indique une amélioration de la capacité à faire face aux obligations financières fixes. Cependant, une légère diminution est constatée en 2024 et 2025, suggérant une érosion de cette capacité, bien que le ratio demeure supérieur à son niveau initial en 2021.
- Bénéfice avant charges fixes et impôts
- Le bénéfice a augmenté de 13,1% entre 2021 et 2022, de 17,2% entre 2022 et 2023, puis a diminué de 8,4% entre 2023 et 2024, et de 0,8% entre 2024 et 2025.
- Charges fixes
- Les charges fixes ont augmenté de 9,3% entre 2021 et 2022, de 6,4% entre 2022 et 2023, de 3,3% entre 2023 et 2024, et de 7,9% entre 2024 et 2025.
- Taux de couverture des charges fixes
- Le ratio a augmenté de 3,3% entre 2021 et 2022, de 9,2% entre 2022 et 2023, de 5,9% entre 2023 et 2024, et a diminué de 6,4% entre 2024 et 2025.
En résumé, bien que le bénéfice avant charges fixes et impôts ait connu une croissance globale, la progression a ralenti vers la fin de la période. L'augmentation constante des charges fixes, combinée à la légère diminution du ratio de couverture des charges fixes en 2024 et 2025, mérite une attention particulière.