Analyse des ratios de rentabilité
Données trimestrielles
Les ratios de rentabilité mesurent la capacité de l’entreprise à générer des ventes rentables à partir de ses ressources (actifs).
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
Adobe Inc. pages disponibles gratuitement cette semaine :
- Bilan : passif et capitaux propres
- Structure du compte de résultat
- Structure du bilan : actif
- Structure du bilan : passif et capitaux propres
- Analyse des ratios de liquidité
- Analyse des segments à présenter
- Rapport valeur/ EBITDA d’entreprise (EV/EBITDA)
- Rendement des capitaux propres (ROE) depuis 2005
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres depuis 2005
- Ratio cours/bénéfice net (P/E) depuis 2005
Nous acceptons :
Ratios de rentabilité (résumé)
Adobe Inc., ratios de rentabilité (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-08-29), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-02-28), 10-K (Date du rapport : 2024-11-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-08-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-05-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-01), 10-K (Date du rapport : 2023-12-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-02), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-03), 10-K (Date du rapport : 2022-12-02), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-02), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-03), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-04), 10-K (Date du rapport : 2021-12-03), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-03), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-04), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-05), 10-K (Date du rapport : 2020-11-27), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-28), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-29), 10-Q (Date du rapport : 2020-02-28), 10-K (Date du rapport : 2019-11-29), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-01).
- Évolution des marges bénéficiaires
- Les ratios de marge bénéficiaire brute montrent une tendance à la hausse sur la période, passant d'environ 85% en 2019 à plus de 89% en 2024, indiquant une amélioration de la rentabilité à ce niveau. La marge bénéficiaire d’exploitation évolue également positivement, avec une croissance régulière jusqu’à environ 36,4% avant une stabilisation autour de cette valeur. Cependant, au cours de la dernière année anticipée, celle-ci semble atteindre un plateau, oscillant légèrement autour de 36%. La marge bénéficiaire nette affiche une tendance similaire, en augmentation jusqu’à environ 31%, suivie d’une légère stabilization dans les valeurs plus récentes, oscillant entre 27% et 30%, avec une pointe à plus de 40% en 2020.
- Analyse des ratios de performance
- Le rendement des capitaux propres (ROE) affiche une croissance significative au fil du temps, passant d’environ 28% en 2019 à dépasser 60% dans les prévisions pour 2025. Cette amélioration reflète une meilleure rentabilité pour les actionnaires. Par ailleurs, le ratio de rendement de l’actif (ROA) a également connu une progression, passant d’environ 14% en 2019 à plus de 24% en 2025, traduisant une utilisation plus efficace des actifs dans la génération de bénéfices.
- Analyse générale des tendances
- Globalement, les indicateurs financiers analysés soulignent une trajectoire de croissance et de consolidation dans la rentabilité de l’entreprise. La marge brute demeure élevée et en légère progression, tandis que les marges opérationnelles et nettes connaissent une croissance stable jusqu’à un plateau récent. La montée du ROE et du ROA confirme l’amélioration de la rentabilité globale et de l’efficacité dans l’utilisation des ressources. Aucune tendance négative significative n’est observable dans ces ratios, suggérant une gestion efficace et un environnement favorable à la création de valeur.
Ratios de rendement des ventes
Ratios de rendement des investissements
Ratio de marge bénéficiaire brute
Adobe Inc., le ratio de la marge bénéficiaire brute, calcul (données trimestrielles)
| 29 août 2025 | 30 mai 2025 | 28 févr. 2025 | 29 nov. 2024 | 30 août 2024 | 31 mai 2024 | 1 mars 2024 | 1 déc. 2023 | 1 sept. 2023 | 2 juin 2023 | 3 mars 2023 | 2 déc. 2022 | 2 sept. 2022 | 3 juin 2022 | 4 mars 2022 | 3 déc. 2021 | 3 sept. 2021 | 4 juin 2021 | 5 mars 2021 | 27 nov. 2020 | 28 août 2020 | 29 mai 2020 | 28 févr. 2020 | 29 nov. 2019 | 30 août 2019 | 31 mai 2019 | 1 mars 2019 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Marge brute | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire brute1 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire bruteConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accenture PLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cadence Design Systems Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Datadog Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| International Business Machines Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Intuit Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Microsoft Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Oracle Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Palantir Technologies Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Palo Alto Networks Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Salesforce Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| ServiceNow Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Synopsys Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Workday Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-08-29), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-02-28), 10-K (Date du rapport : 2024-11-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-08-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-05-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-01), 10-K (Date du rapport : 2023-12-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-02), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-03), 10-K (Date du rapport : 2022-12-02), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-02), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-03), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-04), 10-K (Date du rapport : 2021-12-03), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-03), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-04), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-05), 10-K (Date du rapport : 2020-11-27), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-28), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-29), 10-Q (Date du rapport : 2020-02-28), 10-K (Date du rapport : 2019-11-29), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-01).
1 Q3 2025 calcul
Ratio de marge bénéficiaire brute = 100
× (Marge bruteQ3 2025
+ Marge bruteQ2 2025
+ Marge bruteQ1 2025
+ Marge bruteQ4 2024)
÷ (RevenuQ3 2025
+ RevenuQ2 2025
+ RevenuQ1 2025
+ RevenuQ4 2024)
= 100 × ( + + + )
÷ ( + + + )
=
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Analyse des tendances de la marge brute
- La marge brute, en pourcentage, présente une tendance généralement à la hausse sur la période analysée. Après une absence de données pour les premiers trimestres, la marge brute commence à être rapportée à partir de fin 2019 avec une valeur d'environ 85,03 %. Elle progresse ensuite régulièrement, atteignant environ 88,17 % au quatrième trimestre de 2020, puis continue de croître pour dépasser 89 % à partir du quatrième trimestre de 2022 jusqu’au troisième trimestre de 2024. Cette augmentation soutenue indique une amélioration de la rentabilité brute, traduisant probablement une gestion efficace des coûts directs liés à la production ou à la prestation de services, ainsi qu’une meilleure maîtrise des prix de vente ou d’un changement dans la mixité des produits.
- Analyse de l’évolution du chiffre d’affaires
- Les revenus de l'entreprise montrent une tendance à la croissance tout au long de la période. Après une augmentation régulière de 2019 à 2020, où le chiffre d'affaires passe d'environ 2601 millions de dollars à 3091 millions, cette croissance se poursuit de manière constante. En 2021, les revenus s'élèvent à environ 4 890 millions de dollars, et ils continuent d'augmenter, atteignant près de 5 988 millions en début 2024. La progression régulière des revenus reflète une expansion soutenue des activités ou une augmentation des volumes de vente, traduisant une dynamique commerciale favorable.
- Relations entre la croissance des revenus et la marge brute
- La hausse des revenus s'accompagne d'une amélioration progressive de la marge brute, suggérant que la croissance des ventes n'a pas été obtenue au détriment de la rentabilité brute. La croissance de la marge brute est concomitante avec l'augmentation du chiffre d’affaires, ce qui indique une gestion efficace des coûts directs dans un contexte de volume accru ou de meilleure tarification.
- Conclusions générales
- La tendance observée indique une performance financière favorable, caractérisée par une croissance régulière des revenus et une amélioration continue de la marge brute. Ces éléments témoignent d'une gestion efficiente des coûts et d'une capacité à augmenter la rentabilité en parallèle de la croissance du chiffre d'affaires sur la période analysée.
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
Adobe Inc., le ratio de marge bénéficiaire d’exploitation, calcul (données trimestrielles)
| 29 août 2025 | 30 mai 2025 | 28 févr. 2025 | 29 nov. 2024 | 30 août 2024 | 31 mai 2024 | 1 mars 2024 | 1 déc. 2023 | 1 sept. 2023 | 2 juin 2023 | 3 mars 2023 | 2 déc. 2022 | 2 sept. 2022 | 3 juin 2022 | 4 mars 2022 | 3 déc. 2021 | 3 sept. 2021 | 4 juin 2021 | 5 mars 2021 | 27 nov. 2020 | 28 août 2020 | 29 mai 2020 | 28 févr. 2020 | 29 nov. 2019 | 30 août 2019 | 31 mai 2019 | 1 mars 2019 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Résultat d’exploitation | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation1 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accenture PLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cadence Design Systems Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Datadog Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| International Business Machines Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Intuit Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Microsoft Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Oracle Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Palantir Technologies Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Palo Alto Networks Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Salesforce Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| ServiceNow Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Synopsys Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Workday Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-08-29), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-02-28), 10-K (Date du rapport : 2024-11-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-08-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-05-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-01), 10-K (Date du rapport : 2023-12-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-02), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-03), 10-K (Date du rapport : 2022-12-02), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-02), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-03), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-04), 10-K (Date du rapport : 2021-12-03), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-03), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-04), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-05), 10-K (Date du rapport : 2020-11-27), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-28), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-29), 10-Q (Date du rapport : 2020-02-28), 10-K (Date du rapport : 2019-11-29), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-01).
1 Q3 2025 calcul
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation = 100
× (Résultat d’exploitationQ3 2025
+ Résultat d’exploitationQ2 2025
+ Résultat d’exploitationQ1 2025
+ Résultat d’exploitationQ4 2024)
÷ (RevenuQ3 2025
+ RevenuQ2 2025
+ RevenuQ1 2025
+ RevenuQ4 2024)
= 100 × ( + + + )
÷ ( + + + )
=
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Tendances de la croissance du chiffre d'affaires
- Depuis le début de la période analysée, le chiffre d'affaires de l'entreprise affiche une tendance globale à la croissance. Il passe d'une valeur de 2 601 millions de dollars en mars 2019 à environ 5 973 millions de dollars en juin 2025, témoignant d'une augmentation continue. La progression est régulière, avec une accélération notable à partir de 2020, indiquant une expansion soutenue des activités ou une augmentation des revenus issus des segments de marché ou produits de l'entreprise.
- Evolution du résultat d’exploitation
- Le résultat d'exploitation connaît également une tendance haussière significative. Il est passé de 695 millions de dollars en mars 2019 à un sommet de 2 173 millions en août 2025. La croissance semble amorcée dès 2019, avec une progression régulière tout au long de la période. Il n'y a pas d'années à forte baisse, sauf une légère fluctuation en décembre 2021. La tendance suggère une amélioration constante de la rentabilité opérationnelle, la société parvient à augmenter ses résultats tout en maintenant ou en augmentant ses revenus.
- Évolution de la marge bénéficiaire d’exploitation
- La marge bénéficiaire d’exploitation montre une tendance à l'augmentation progressive à partir de 2019, passant d'une valeur non précisée au début à un pic de plus de 36 % vers la mi-2022. Elle atteint un maximum de 36,37 % en juin 2025. Cette expansion indique une amélioration de l'efficience opérationnelle ou une gestion plus efficace des coûts, permettant à l'entreprise d'optimiser ses profits sur ses revenus croissants. La stabilité de cette marge au-dessus de 33 % sur la majorité de la période renforce cette observation de performance constante et d'efficacité opérationnelle renforcée.
- Variations temporelles et stabilités
- Les données montrent une croissance régulière du chiffre d'affaires et du résultat d'exploitation, avec des marges relativement stables, bien que de légères fluctuations existent, notamment en septembre 2021 et décembre 2021 où la marge baisse légèrement. La stabilité de la marge en fin de période suggère une gestion efficace, même lors de périodes de croissance rapide. La forte augmentation du résultat d'exploitation à partir de 2020 témoigne aussi d'une augmentation de la rentabilité en dépit de la croissance du chiffre d'affaires, ce qui peut indiquer une meilleure gestion des coûts ou une monétisation accrue des activités de l'entreprise.
Ratio de marge bénéficiaire nette
Adobe Inc., le ratio de la marge bénéficiaire nette, calcul (données trimestrielles)
| 29 août 2025 | 30 mai 2025 | 28 févr. 2025 | 29 nov. 2024 | 30 août 2024 | 31 mai 2024 | 1 mars 2024 | 1 déc. 2023 | 1 sept. 2023 | 2 juin 2023 | 3 mars 2023 | 2 déc. 2022 | 2 sept. 2022 | 3 juin 2022 | 4 mars 2022 | 3 déc. 2021 | 3 sept. 2021 | 4 juin 2021 | 5 mars 2021 | 27 nov. 2020 | 28 août 2020 | 29 mai 2020 | 28 févr. 2020 | 29 nov. 2019 | 30 août 2019 | 31 mai 2019 | 1 mars 2019 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu net | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire nette1 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire netteConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accenture PLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cadence Design Systems Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Datadog Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| International Business Machines Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Intuit Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Microsoft Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Oracle Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Palantir Technologies Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Palo Alto Networks Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Salesforce Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| ServiceNow Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Synopsys Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Workday Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-08-29), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-02-28), 10-K (Date du rapport : 2024-11-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-08-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-05-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-01), 10-K (Date du rapport : 2023-12-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-02), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-03), 10-K (Date du rapport : 2022-12-02), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-02), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-03), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-04), 10-K (Date du rapport : 2021-12-03), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-03), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-04), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-05), 10-K (Date du rapport : 2020-11-27), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-28), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-29), 10-Q (Date du rapport : 2020-02-28), 10-K (Date du rapport : 2019-11-29), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-01).
1 Q3 2025 calcul
Ratio de marge bénéficiaire nette = 100
× (Revenu netQ3 2025
+ Revenu netQ2 2025
+ Revenu netQ1 2025
+ Revenu netQ4 2024)
÷ (RevenuQ3 2025
+ RevenuQ2 2025
+ RevenuQ1 2025
+ RevenuQ4 2024)
= 100 × ( + + + )
÷ ( + + + )
=
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Tendance du revenu total
- Le revenu total de l'entreprise affiche une croissance continue sur la période analysée. Après une augmentation régulière entre mars 2019 et décembre 2021, passant de 2,601 millions de dollars à 4,110 millions, la tendance se maintient avec une progression soutenue pour atteindre 5,987 millions de dollars en mai 2024. La croissance est particulièrement notable entre décembre 2021 et mai 2024, témoignant d'une expansion soutenue des activités de l'entreprise.
- Tendance du revenu net
- Le revenu net présente également une tendance haussière globale. Après une période de fluctuation autour de 674 à 955 millions de dollars entre mars 2019 et novembre 2019, celui-ci augmente significativement à partir de 2020, culminant à 1,403 millions en mars 2023, avec une légère baisse en décembre 2023 à 1,683 millions, puis une nouvelle hausse jusqu'à atteindre 1,772 millions en juin 2025. La progression du revenu net semble suivre celle du chiffre d'affaires, indiquant une amélioration de la rentabilité.
- Évolution du ratio de marge bénéficiaire nette
- Le ratio de marge bénéficiaire nette suit une tendance globale à la hausse à partir de 2020, passant de valeurs non renseignées ou faibles auparavant. Après un léger creux vers 27% à partir de juin 2021, le ratio connaît une augmentation notable jusqu'à atteindre environ 30% en décembre 2021. Ensuite, il reste relativement stable, oscillant autour de 26% à 29% jusqu'à juin 2025, témoignant d'une stabilité dans la rentabilité nette de l'entreprise. La forte hausse en 2020, notamment à plus de 40%, indique une amélioration significative de la capacité à convertir le chiffre d'affaires en bénéfices nets, à partir d'une base plus faible lors des périodes initiales.
- Observations générales
- La croissance du chiffre d'affaires et du revenu net, accompagnée d'une amélioration du ratio de marge bénéficiaire nette, suggère une période de consolidation et de rentabilité accrue pour l'entreprise. La stabilité relative des marges après leur pic en 2020 indique une maîtrise efficace des coûts et une gestion profitable malgré la croissance soutenue. La tendance à la hausse dans tous ces indicateurs soulève une perspective favorable sur la performance financière continue de l'entreprise sur la période analysée.
Rendement des capitaux propres (ROE)
Adobe Inc., ROE, calcul (données trimestrielles)
| 29 août 2025 | 30 mai 2025 | 28 févr. 2025 | 29 nov. 2024 | 30 août 2024 | 31 mai 2024 | 1 mars 2024 | 1 déc. 2023 | 1 sept. 2023 | 2 juin 2023 | 3 mars 2023 | 2 déc. 2022 | 2 sept. 2022 | 3 juin 2022 | 4 mars 2022 | 3 déc. 2021 | 3 sept. 2021 | 4 juin 2021 | 5 mars 2021 | 27 nov. 2020 | 28 août 2020 | 29 mai 2020 | 28 févr. 2020 | 29 nov. 2019 | 30 août 2019 | 31 mai 2019 | 1 mars 2019 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu net | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Capitaux propres | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| ROE1 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| ROEConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accenture PLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cadence Design Systems Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Datadog Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| International Business Machines Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Intuit Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Microsoft Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Oracle Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Palantir Technologies Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Palo Alto Networks Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Salesforce Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| ServiceNow Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Synopsys Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Workday Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-08-29), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-02-28), 10-K (Date du rapport : 2024-11-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-08-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-05-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-01), 10-K (Date du rapport : 2023-12-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-02), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-03), 10-K (Date du rapport : 2022-12-02), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-02), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-03), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-04), 10-K (Date du rapport : 2021-12-03), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-03), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-04), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-05), 10-K (Date du rapport : 2020-11-27), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-28), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-29), 10-Q (Date du rapport : 2020-02-28), 10-K (Date du rapport : 2019-11-29), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-01).
1 Q3 2025 calcul
ROE = 100
× (Revenu netQ3 2025
+ Revenu netQ2 2025
+ Revenu netQ1 2025
+ Revenu netQ4 2024)
÷ Capitaux propres
= 100 × ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Analyse des tendances en revenus nets
- Les revenus nets de l'entreprise montrent une croissance globale significative sur la période analysée. Après une valeur de 674 millions de dollars en mars 2019, les revenus atteignent un sommet de 1 813 millions de dollars en décembre 2023. Les fluctuations intermédiaires indiquent des périodes de stabilisation, notamment entre mars 2021 et décembre 2021, puis un rebond constant depuis début 2022. La tendance générale suggère une augmentation durable du chiffre d'affaires, avec une croissance régulière et sans décroissance notable à long terme.
- Analyse de l'évolution des capitaux propres
- Les capitaux propres présentent une tendance globale à la hausse, passant de 9 871 millions de dollars en mars 2019 à un maximum de 15 518 millions en juin 2021. Après ce pic, une diminution progressive est observée, atteignant 11 705 millions de dollars en juin 2025. La progression initiale indique une consolidation des bénéfices et une augmentation des réserves, mais la baisse ultérieure pourrait relever des distributions importantes ou de pertes accumulées, en dépit d'une croissance ambitionnée des revenus.
- Analyse du Retour sur Capitaux Propres (ROE)
- Le ROE évolue dans un intervalle allant de 28,03 % en mai 2019 à un maximum de 60 % en mai 2025. Après une phase de croissance rapide au début de 2020, il atteint plus de 50 %, puis oscille autour de 30-40 % tout au long de la période, avec une tendance à la hausse notable vers la fin. Cette évolution indique une amélioration de la rentabilité des capitaux propres, avec une performance qui devient nettement plus profitable pour les actionnaires en fin de période analysée.
- Observations générales
- Les données révèlent une solide croissance des revenus nets, accompagnée d'une augmentation des capitaux propres et d'une amélioration substantielle du ROE. La cyclicité ou la stabilité à court terme sont moins marquées, la tendance à long terme étant fortement optimiste, notamment en termes de rentabilité. La réduction des capitaux propres après certains pics pourrait indiquer une gestion stratégique des fonds, telles que des rachats d'actions ou des distributions exceptionnelles, tout en maintenant une croissance des revenus et de la rentabilité.
Ratio de rendement de l’actif (ROA)
Adobe Inc., ROA, calcul (données trimestrielles)
| 29 août 2025 | 30 mai 2025 | 28 févr. 2025 | 29 nov. 2024 | 30 août 2024 | 31 mai 2024 | 1 mars 2024 | 1 déc. 2023 | 1 sept. 2023 | 2 juin 2023 | 3 mars 2023 | 2 déc. 2022 | 2 sept. 2022 | 3 juin 2022 | 4 mars 2022 | 3 déc. 2021 | 3 sept. 2021 | 4 juin 2021 | 5 mars 2021 | 27 nov. 2020 | 28 août 2020 | 29 mai 2020 | 28 févr. 2020 | 29 nov. 2019 | 30 août 2019 | 31 mai 2019 | 1 mars 2019 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu net | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| ROA1 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| ROAConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accenture PLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cadence Design Systems Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Datadog Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| International Business Machines Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Intuit Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Microsoft Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Oracle Corp. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Palantir Technologies Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Palo Alto Networks Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Salesforce Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| ServiceNow Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Synopsys Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Workday Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-08-29), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-02-28), 10-K (Date du rapport : 2024-11-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-08-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-05-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-01), 10-K (Date du rapport : 2023-12-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-02), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-03), 10-K (Date du rapport : 2022-12-02), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-02), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-03), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-04), 10-K (Date du rapport : 2021-12-03), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-03), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-04), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-05), 10-K (Date du rapport : 2020-11-27), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-28), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-29), 10-Q (Date du rapport : 2020-02-28), 10-K (Date du rapport : 2019-11-29), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-01).
1 Q3 2025 calcul
ROA = 100
× (Revenu netQ3 2025
+ Revenu netQ2 2025
+ Revenu netQ1 2025
+ Revenu netQ4 2024)
÷ Total de l’actif
= 100 × ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Tendance générale du revenu net
- Le revenu net de l'entreprise montre une tendance globale à la hausse sur la période analysée. Après une baisse initiale de 674 millions de dollars en mars 2019 à une valeur de 633 millions en mai 2019, le revenu progresse régulièrement, atteignant un sommet de 1 403 millions en septembre 2023. Cette croissance s'accélère à partir de 2020, avec une forte hausse notamment entre novembre 2020 et septembre 2023, où le revenu dépasse largement les chiffres initiaux. Après un pic à 1 683 millions en août 2024, une légère baisse est observée à 1 683 millions en novembre 2024, suivie d'une stabilisation autour de 1 691 millions en février 2025. La tendance indique une croissance soutenue à long terme malgré quelques fluctuations à court terme.
- Tendance de l’actif total
- L’actif total progresse de façon continue de 19 506 millions de dollars en mars 2019 à un sommet de 30 007 millions en août 2024, avec une tendance à la hausse surtout à partir de 2020. Après avoir atteint ce pic, une légère diminution est constatée en début 2025, avec une valeur de 28 107 millions en mars 2025. La croissance régulière illustre une expansion de la taille de l'entreprise, probablement en lien avec l'augmentation de ses activités et investissements. La baisse récente pourrait refléter des ajustements ou des dépréciations, mais la tendance générale reste à la croissance.
- Analyse du ROA (Return On Assets)
- Le ROA évolue positivement à partir de 14.22% en septembre 2019, atteignant notamment 24.44% en mai 2025. Cette forte progression indique une amélioration de la rentabilité relative par rapport à l’actif total. La valeur du ROA fluctue légèrement mais maintient une tendance à la hausse, ce qui suggère une gestion efficace des actifs et une augmentation de la rentabilité opérationnelle. La progression de cet indicateur reflète une capacité accrue à générer des bénéfices à partir des ressources totales investies.