Stock Analysis on Net

Synopsys Inc. (NASDAQ:SNPS)

Qualité de l’information financière : Cumul des régularisations 

Microsoft Excel

Les bénéfices peuvent être décomposés en éléments de trésorerie et de comptabilité d’exercice. On a constaté que la composante de la comptabilité d’exercice (cumul des régularisations) est moins persistante que la composante de trésorerie et, par conséquent, (1) les bénéfices dont la composante de comptabilité d’exercice est plus élevée sont moins persistants que les bénéfices dont la composante de comptabilité d’exercice est plus faible, toutes choses égales par ailleurs ; et (2) la composante en espèces des bénéfices devrait faire l’objet d’une pondération plus élevée afin d’évaluer le rendement de l’entreprise.


Ratio des régularisations au bilan

Synopsys Inc., calcul au bilan des charges à payer globales

US$ en milliers

Microsoft Excel
31 oct. 2024 31 oct. 2023 31 oct. 2022 31 oct. 2021 31 oct. 2020 31 oct. 2019
Actifs d’exploitation
Total de l’actif 13,073,561 10,333,131 9,418,087 8,752,260 8,030,062 6,405,160
Moins: Trésorerie et équivalents de trésorerie 3,896,532 1,438,913 1,417,608 1,432,840 1,235,653 728,597
Moins: Placements à court terme 153,869 151,639 147,913 147,949
Actifs d’exploitation 9,023,160 8,742,579 7,852,566 7,171,471 6,794,409 5,676,563
Passifs d’exploitation
Total du passif 4,050,355 4,148,830 3,858,897 3,453,317 3,117,695 2,316,284
Moins: Dette à court terme 74,992 27,084 17,614
Moins: Dette à long terme 15,601 18,078 20,824 25,094 100,823 120,093
Passifs d’exploitation 4,034,754 4,130,752 3,838,073 3,353,231 2,989,788 2,178,577
 
Actif net d’exploitation1 4,988,406 4,611,827 4,014,493 3,818,240 3,804,621 3,497,986
Cumuls de régularisations fondés sur le bilan2 376,579 597,334 196,253 13,619 306,635
Ratio financier
Ratio des régularisations au bilan3 7.85% 13.85% 5.01% 0.36% 8.40%
Repères
Ratio des régularisations au bilanConcurrents4
Accenture PLC 35.69% 16.32% 21.70% 27.93% 3.73%
Adobe Inc. -3.83% 1.85% -8.24% 14.14% 8.20%
Cadence Design Systems Inc. 39.84% 11.17% 26.65% 4.43%
CrowdStrike Holdings Inc.
International Business Machines Corp. 2.79% 2.42% 1.55% -7.39%
Intuit Inc. 3.35% -1.74% 85.68% 139.73% -1.39%
Microsoft Corp. 52.18% 22.96% 42.27% 40.52% 14.41%
Oracle Corp. 4.30% 51.77% 9.90% 5.62% 1.35%
Palantir Technologies Inc.
Palo Alto Networks Inc. 89.91% 137.01% -124.73% 85.21% 69.06%
Salesforce Inc. -2.46% -2.30% 57.74% 10.87%
ServiceNow Inc. 22.91% 61.79% 12.89% 34.89%
Workday Inc. 28.44% -11.24% 55.93% -15.99%
Ratio des régularisations au bilansecteur
Logiciels et services 26.40% 18.49% 29.52% 16.75% 200.00%
Ratio des régularisations au bilanindustrie
Technologie de l’information 21.52% 8.96% 18.15% 19.20% 200.00%

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-10-31), 10-K (Date du rapport : 2023-10-31), 10-K (Date du rapport : 2022-10-31), 10-K (Date du rapport : 2021-10-31), 10-K (Date du rapport : 2020-10-31), 10-K (Date du rapport : 2019-10-31).

1 2024 calcul
Actif net d’exploitation = Actifs d’exploitation – Passifs d’exploitation
= 9,023,1604,034,754 = 4,988,406

2 2024 calcul
Cumuls de régularisations fondés sur le bilan = Actif net d’exploitation2024 – Actif net d’exploitation2023
= 4,988,4064,611,827 = 376,579

3 2024 calcul
Ratio des régularisations au bilan = 100 × Cumuls de régularisations fondés sur le bilan ÷ Actif d’exploitation net moyen
= 100 × 376,579 ÷ [(4,988,406 + 4,611,827) ÷ 2] = 7.85%

4 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.

Ratio financier Description L’entreprise
Ratio des régularisations au bilan Le ratio est obtenu en divisant les charges à payer agrégées fondées sur le bilan par l’actif d’exploitation net moyen. En utilisant le ratio de régularisation basé sur le bilan, Synopsys Inc. a amélioré la qualité des bénéfices de 2023 à 2024.

Ratio de régularisations basé sur l’état des flux de trésorerie

Synopsys Inc., calcul de l’état des flux de trésorerie des charges à payer globales

US$ en milliers

Microsoft Excel
31 oct. 2024 31 oct. 2023 31 oct. 2022 31 oct. 2021 31 oct. 2020 31 oct. 2019
Bénéfice net attribué à Synopsys 2,263,380 1,229,888 984,594 757,516 664,347 532,367
Moins: Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation 1,407,029 1,703,274 1,738,900 1,492,622 991,313 800,513
Moins: Flux de trésorerie nets (utilisés dans) provenant des activités d’investissement 1,223,013 (482,101) (572,623) (549,030) (360,418) (235,877)
Tableau des flux de trésorerie basé sur les régularisations globales (366,662) 8,715 (181,683) (186,076) 33,452 (32,269)
Ratio financier
Ratio de régularisations basé sur l’état des flux de trésorerie1 -7.64% 0.20% -4.64% -4.88% 0.92%
Repères
Ratio de régularisations basé sur l’état des flux de trésorerieConcurrents2
Accenture PLC 24.31% -0.19% 11.87% 11.80% -13.65%
Adobe Inc. -21.90% -21.73% -19.93% 9.21% -0.48%
Cadence Design Systems Inc. 17.36% 3.78% 15.03% -5.75%
CrowdStrike Holdings Inc.
International Business Machines Corp. -3.73% 0.99% -7.22% -1.64%
Intuit Inc. -8.44% -8.74% 25.60% 58.72% -34.22%
Microsoft Corp. 30.89% 5.22% 13.42% 17.68% -8.19%
Oracle Corp. -1.01% 42.79% -30.58% 25.81% -31.35%
Palantir Technologies Inc.
Palo Alto Networks Inc. 33.84% -37.95% -196.64% -68.30% -488.47%
Salesforce Inc. -8.44% -8.49% 21.96% 10.57%
ServiceNow Inc. -7.12% 15.44% 8.80% -21.14%
Workday Inc. 34.56% 18.64% -0.65% -18.51%
Ratio de régularisations basé sur l’état des flux de trésoreriesecteur
Logiciels et services 12.14% 7.40% 2.02% 11.27% -28.83%
Ratio de régularisations basé sur l’état des flux de trésorerieindustrie
Technologie de l’information 6.37% 1.46% 2.95% 8.70% -15.55%

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-10-31), 10-K (Date du rapport : 2023-10-31), 10-K (Date du rapport : 2022-10-31), 10-K (Date du rapport : 2021-10-31), 10-K (Date du rapport : 2020-10-31), 10-K (Date du rapport : 2019-10-31).

1 2024 calcul
Ratio de régularisations basé sur l’état des flux de trésorerie = 100 × Tableau des flux de trésorerie basé sur les régularisations globales ÷ Actif d’exploitation net moyen
= 100 × -366,662 ÷ [(4,988,406 + 4,611,827) ÷ 2] = -7.64%

2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.

Ratio financier Description L’entreprise
Ratio de régularisations basé sur l’état des flux de trésorerie Le ratio est obtenu en divisant les charges à payer agrégées basées sur l’état des flux de trésorerie par l’actif d’exploitation net moyen. À l’aide du ratio de régularisation basé sur le tableau des flux de trésorerie, Synopsys Inc. a détérioré la qualité des bénéfices de 2023 à 2024.