Analyse des immobilisations corporelles
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Divulgation des immobilisations corporelles
Johnson Controls International plc, bilan : immobilisations corporelles
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-09-30), 10-K (Date du rapport : 2022-09-30), 10-K (Date du rapport : 2021-09-30), 10-K (Date du rapport : 2020-09-30), 10-K (Date du rapport : 2019-09-30), 10-K (Date du rapport : 2018-09-30).
L’analyse des données révèle des tendances distinctes dans la composition des immobilisations corporelles. Les "Bâtiments et améliorations" ont connu une diminution significative entre 2018 et 2019, suivie d’une stabilisation relative sur les années suivantes, avec une légère augmentation en 2023.
Les "Systèmes d’abonnés" ont affiché une croissance constante sur la période, bien que plus modérée entre 2021 et 2023. Les "Machines et équipements" ont subi une baisse importante entre 2018 et 2019, puis ont progressé jusqu’en 2023, atteignant un niveau supérieur à celui de 2018.
La "Construction en cours" a diminué de manière notable entre 2018 et 2019, puis a connu une augmentation progressive, mais modérée, jusqu’en 2023. La valeur de la "Terre" a diminué de manière constante sur l’ensemble de la période.
Les "Immobilisations corporelles, brutes" ont également connu une baisse importante entre 2018 et 2019, suivie d’une reprise progressive jusqu’en 2023, atteignant un niveau supérieur à celui de 2018. L’"Amortissement cumulé" a augmenté de manière constante sur toute la période, ce qui est cohérent avec le vieillissement des actifs.
Les "Immobilisations corporelles, montant net" ont suivi une tendance similaire à celle des immobilisations brutes, avec une baisse initiale suivie d’une stabilisation et d’une légère augmentation en 2023. L’évolution du montant net suggère une gestion de l’amortissement et des investissements dans de nouveaux actifs.
- Tendances générales
- Une diminution initiale des actifs bruts suivie d’une reprise progressive, combinée à une augmentation constante de l’amortissement cumulé, indique un renouvellement potentiel du parc d’actifs.
- Évolution des postes spécifiques
- La croissance des "Systèmes d’abonnés" et des "Machines et équipements" suggère un investissement dans ces domaines.
- Impact sur le montant net
- La stabilisation et la légère augmentation des immobilisations corporelles, montant net, indiquent une gestion efficace des actifs malgré l’amortissement.
Ratios d’âge des actifs (résumé)
Johnson Controls International plc, les ratios d’âge de l’actif
| 30 sept. 2023 | 30 sept. 2022 | 30 sept. 2021 | 30 sept. 2020 | 30 sept. 2019 | 30 sept. 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ratio moyen d’âge |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-09-30), 10-K (Date du rapport : 2022-09-30), 10-K (Date du rapport : 2021-09-30), 10-K (Date du rapport : 2020-09-30), 10-K (Date du rapport : 2019-09-30), 10-K (Date du rapport : 2018-09-30).
L'analyse des données révèle une tendance à l'augmentation du ratio moyen d'âge sur la période considérée. Initialement stable entre 2018 et 2019, avec une valeur d'environ 44,6%, ce ratio a commencé à croître de manière significative à partir de 2020.
- Évolution du ratio moyen d'âge :
- En 2020, le ratio a atteint 50,47%, marquant une augmentation notable par rapport aux années précédentes. Cette tendance s'est poursuivie en 2021, avec une valeur de 52,31%, puis en 2022, atteignant 53,31%.
- Accélération de la tendance :
- L'année 2023 a enregistré la plus forte augmentation, le ratio atteignant 57,53%. Cette progression suggère une accélération du vieillissement moyen des actifs ou des éléments représentés par ce ratio.
- Implications potentielles :
- Une augmentation continue du ratio moyen d'âge pourrait indiquer un besoin accru d'investissement en remplacement d'actifs ou une possible diminution de l'efficacité opérationnelle due à l'obsolescence. Une analyse plus approfondie des composantes de ce ratio serait nécessaire pour déterminer les causes précises de cette évolution et évaluer ses implications financières.
En résumé, les données indiquent une augmentation constante et accélérée du ratio moyen d'âge sur la période étudiée, ce qui pourrait nécessiter une attention particulière en termes de planification des investissements et de gestion des actifs.
Ratio moyen d’âge
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-09-30), 10-K (Date du rapport : 2022-09-30), 10-K (Date du rapport : 2021-09-30), 10-K (Date du rapport : 2020-09-30), 10-K (Date du rapport : 2019-09-30), 10-K (Date du rapport : 2018-09-30).
2023 Calculs
1 Ratio moyen d’âge = 100 × Amortissement cumulé ÷ (Immobilisations corporelles, brutes – Terre)
= 100 × ÷ ( – ) =
L'analyse des données financières révèle des tendances significatives concernant l'évolution des immobilisations et de leur amortissement. L'amortissement cumulé a connu une diminution notable entre 2018 et 2019, suivie d'une augmentation progressive sur les périodes suivantes, atteignant son niveau le plus élevé en 2023. Cette évolution suggère une intensification de l'utilisation des actifs ou l'acquisition de nouveaux actifs nécessitant une amortissement.
Les immobilisations corporelles brutes ont présenté une diminution importante entre 2018 et 2019, puis une relative stabilité avant d'augmenter significativement en 2021 et 2023. Cette augmentation récente pourrait indiquer des investissements importants dans de nouvelles capacités de production ou des acquisitions d'actifs.
La valeur de la terre a diminué de manière constante sur l'ensemble de la période analysée, bien que cette diminution soit relativement modeste en termes absolus. Cette tendance pourrait être liée à des ajustements de valeur ou à des cessions de terrains.
Le ratio moyen d'âge des actifs a augmenté de manière continue sur toute la période, passant de 44,6% en 2018 à 57,53% en 2023. Cette augmentation indique un vieillissement du parc d'actifs, ce qui pourrait nécessiter des investissements futurs pour le renouvellement et la modernisation des équipements. L'augmentation du ratio d'âge est cohérente avec l'augmentation de l'amortissement cumulé.
- Amortissement cumulé
- Diminution initiale suivie d'une augmentation progressive, atteignant un pic en 2023.
- Immobilisations corporelles, brutes
- Forte diminution initiale, puis stabilisation et augmentation significative en 2021 et 2023.
- Terre
- Diminution constante, mais modeste, sur toute la période.
- Ratio moyen d’âge
- Augmentation continue, indiquant un vieillissement du parc d'actifs.