Bilan : passif et capitaux propres
Le bilan fournit aux créanciers, aux investisseurs et aux analystes des informations sur les ressources (actifs) de l’entreprise et ses sources de capitaux (ses capitaux propres et ses passifs). Il fournit normalement également des informations sur la capacité bénéficiaire future des actifs d’une entreprise ainsi qu’une indication des flux de trésorerie qui peuvent provenir des créances et des stocks.
Les passifs représentent les obligations d’une société découlant d’événements passés, dont le règlement devrait entraîner une sortie des avantages économiques de l’entité.
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Fortinet Inc., Bilan consolidé : passif et capitaux propres
US$ en milliers
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).
- Évolution des comptes créditeurs
- Les comptes créditeurs ont connu une augmentation régulière sur la période, passant de 86 400 US$ en milliers en 2018 à 243 400 US$ en milliers en 2022. Cette tendance indique une croissance des dettes fournisseurs ou autres dettes à court terme, ce qui peut refléter une expansion des activités ou un délai accru dans le règlement des obligations.
- Évolution des courus
- Les courus ont également augmenté de manière significative, passant de 105 700 US$ en milliers en 2018 à 266 300 US$ en milliers en 2022. La croissance plus rapide par rapport aux comptes créditeurs pourrait suggérer une augmentation de charges à payer ou d’autres obligations non encore réglées à la fin de chaque période.
- Masse salariale et rémunération à payer
- La masse salariale et les rémunérations à payer ont augmenté de 98 400 US$ en milliers en 2018 à 219 400 US$ en milliers en 2022, attestant d’une croissance du personnel ou d’une augmentation des rémunérations, contribuant à une hausse des obligations à court terme liées aux coûts salariaux.
- Produits reportés
- Les produits reportés connaissent une tendance de croissance constante, passant de 965 900 US$ en milliers en 2018 à 2 349 300 US$ en milliers en 2022. Cette progression reflète une augmentation des revenus différés, probablement liée à des contrats fournisseurs de services ou de produits dont la reconnaissance est différée dans le temps.
- Passif à court terme et ses composantes
- Le passif à court terme s’accroît de façon notable, passant de 1 256 400 US$ en milliers en 2018 à 3 078 400 US$ en milliers en 2022. La croissance des composants comme les comptes créditeurs, courus, masse salariale et produits reportés illustre une augmentation globale des obligations immédiates de l'entreprise, cohérente avec une croissance de ses activités ou de ses engagements financiers à court terme.
- Passifs d’impôt sur le revenu et autres passifs
- Les passifs d'impôt sur le revenu ont connu une légère croissance initiale, puis une diminution en 2022, passant de 77 500 US$ en milliers en 2018 à 67 800 US$ en 2022. En revanche, d’autres passifs ont augmenté de manière significative, notamment de 13 000 US$ en milliers en 2018 à 82 000 US$ en 2022, ce qui pourrait indiquer une augmentation des autres obligations non spécifiques à court terme.
- Évolution du passif non courant et total du passif
- Le passif non courant a triplé entre 2018 et 2022, passant de 811 400 US$ en milliers à 3 431 200 US$, notamment en raison de l’acquisition de dettes à long terme, qui ont été détectées seulement en 2021 avec un solde d'environ 988 400 US$, et se maintiennent en 2022 à 990 400 US$. Le total du passif a ainsi connu une croissance continue, culminant à 6 509 600 US$ en 2022 contre 2 067 800 US$ en 2018, traduisant une augmentation substantielle des engagements financiers globaux.
- Capitaux propres et leurs variations
- Les capitaux propres ont augmenté de 2018 à 2019, passant de 1 010 200 US$ en milliers à 1 321 900 US$, puis ont diminué significativement en 2020 à 856 000 US$, avec une baisse plus marquée en 2022 où ils atteignent un déficit de -281 600 US$. La détérioration du total des capitaux propres, notamment en raison des pertes accumulées, indique une dégradation de la situation financière nette de la société, principalement causée par des pertes importantes et un déficit accumulé.
- Composantes spécifiques des capitaux propres
- Les actions ordinaires ont légèrement augmenté, passant de 200 US$ en milliers à 800 US$ en milliers en 2022. Le capital versé supplémentaire a connu une croissance régulière. Cependant, le résultat étendu, notamment les bénéfices non répartis, a connu une évolution volatile, avec une perte importante en 2020 et 2021, entraînant une dégradation du déficit accumulé et contribuant à la situation déficitaire en 2022. La variation du résultat étendu reflète les performances financières de la période, marquées par des pertes substantielles durant les exercices récents.
- Totaux consolidés
- Le total du passif et des capitaux propres a augmenté de manière constante, passant de 3 078 000 US$ en 2018 à 6 228 000 US$ en 2022, en lien avec la croissance du passif et une détérioration des capitaux propres, notamment dû au déficit accumulé. Cette tendance indique une croissance importante de l’actif total, principalement financée par une augmentation du passif, et une situation financière globalement moins solide à la fin de la période analysée.