Ratios d’évaluation des actions ordinaires
Données trimestrielles
Les ratios d’évaluation mesurent la quantité d’un actif ou d’un défaut (p. ex., les bénéfices) associée à la propriété d’une créance déterminée (p. ex., une part de la propriété de l’entreprise).
Ratios d’évaluation historiques (résumé)
Constellation Brands Inc., ratios d’évaluation historiques (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-31), 10-K (Date du rapport : 2022-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2021-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-31), 10-K (Date du rapport : 2021-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2020-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-31), 10-K (Date du rapport : 2020-02-29), 10-Q (Date du rapport : 2019-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-31), 10-K (Date du rapport : 2019-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2018-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-05-31), 10-K (Date du rapport : 2018-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2017-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-05-31), 10-K (Date du rapport : 2017-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2016-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-05-31).
- Évolution du ratio cours/bénéfice net (P/E)
- Le ratio P/E a connu une augmentation notable à partir de la période de mai 2016, atteignant un pic exceptionnel en novembre 2018 avec une valeur de 644.04. Après ce sommet, une forte volatilité a été observée, avec une baisse significative à 32.73 en août 2022. Une tendance de fluctuations importantes indique une instabilité ou un changement dans la perception du marché quant aux bénéfices futurs de l’entreprise.
- Évolution du ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP)
- Ce ratio a présenté une tendance à la hausse en allant de valeurs autour de 13.89 en mai 2016 jusqu’à un maximum de 20.99 en novembre 2021. Après cette période, il a légèrement diminué, atteignant environ 12.61 en février 2022. La croissance progressive suggère une augmentation de la valorisation par rapport au résultat d’exploitation, mais avec une relative stabilité vers la fin de la période observée.
- Évolution du ratio prix/chiffre d’affaires (P/S)
- Ce ratio est resté relativement stable, oscillant autour de 4.5 à 5.7 entre mai 2016 et mai 2022. Il a enregistré ses valeurs comprises entre 3.54 et 5.75, sans trend clair à la hausse ou à la baisse, ce qui indique une évaluation stable du marché par rapport au chiffre d'affaires, malgré des fluctuations mineures.
- Évolution du rapport cours/valeur comptable (P/BV)
- Le ratio a présenté une certaine stabilité avec des fluctuations entre 2.43 et 5.49 sur la période. Il a atteint un maximum en novembre 2018 avec une valeur de 5.49, puis s’est maintenu à des niveaux relativement faibles, en dessous de 4.6 depuis 2020. La baisse progressive après 2018 peut refléter une amélioration de la valeur comptable ou une dévaluation relative du marché, ou bien une combinaison des deux.
- Observations générales
- Globalement, la société a connu une évolution contrastée de ses ratios financiers : un P/E en forte augmentation en 2018 suivi d'une volatilité extrême, suggérant des variations importantes dans la valorisation du marché ou des changements dans les attentes des investisseurs. Le P/OP montre une tendance à la hausse jusqu’en 2021, puis une diminution, indiquant des ajustements dans la perception de la rentabilité opérationnelle. La stabilité du ratio P/S reflète une perception constante du marché relative au chiffre d'affaires sans mouvement significatif. Enfin, le ratio P/BV a fluctué modérément, avec une tendance à la baisse depuis 2018, pouvant indiquer une amélioration du patrimoine comptable ou un ajustement de la valorisation relative par rapport à la valeur nette.
Ratio cours/bénéfice net (P/E)
Constellation Brands Inc., P/E, calcul (données trimestrielles)
| 30 nov. 2022 | 31 août 2022 | 31 mai 2022 | 28 févr. 2022 | 30 nov. 2021 | 31 août 2021 | 31 mai 2021 | 28 févr. 2021 | 30 nov. 2020 | 31 août 2020 | 31 mai 2020 | 29 févr. 2020 | 30 nov. 2019 | 31 août 2019 | 31 mai 2019 | 28 févr. 2019 | 30 nov. 2018 | 31 août 2018 | 31 mai 2018 | 28 févr. 2018 | 30 nov. 2017 | 31 août 2017 | 31 mai 2017 | 28 févr. 2017 | 30 nov. 2016 | 31 août 2016 | 31 mai 2016 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | 184,550,904 | 184,482,348 | 184,784,824 | 188,217,466 | 189,764,472 | 188,100,070 | 192,086,335 | 194,027,715 | 193,908,725 | 193,800,293 | 192,990,138 | 192,840,856 | 191,647,626 | 191,636,060 | 191,574,161 | 191,349,811 | 189,876,701 | 189,464,272 | 191,195,545 | 191,391,478 | 194,711,432 | 195,608,754 | 195,309,943 | 194,800,645 | 196,059,675 | 201,077,594 | 200,509,136 | ||||||||
| Sélection de données financières (US$) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice net (perte nette) attribuable à CBI (en milliers) | 467,700) | (1,151,200) | 389,500) | 395,400) | 470,800) | 1,500) | (908,100) | 382,900) | 1,280,900) | 512,100) | (177,900) | 398,400) | 360,400) | (525,200) | (245,400) | 1,239,500) | 303,100) | 1,149,500) | 743,800) | 925,500) | 491,100) | 499,500) | 402,800) | 452,000) | 405,900) | 358,900) | 318,300) | ||||||||
| Bénéfice par action (EPS)2 | 0.55 | 0.57 | 6.80 | -0.21 | -0.28 | 4.03 | 6.60 | 10.30 | 10.38 | 5.64 | 0.29 | -0.06 | 4.33 | 4.03 | 12.77 | 17.96 | 16.44 | 17.47 | 13.91 | 12.12 | 9.48 | 9.00 | 8.29 | 7.88 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||
| Cours de l’action1, 3 | 208.68 | 232.52 | 233.06 | 254.21 | 244.79 | 211.62 | 233.89 | 238.31 | 228.87 | 184.61 | 185.88 | 153.02 | 190.29 | 194.26 | 196.94 | 207.48 | 150.94 | 222.10 | 218.87 | 228.26 | 219.88 | 209.25 | 192.79 | 171.06 | 146.75 | 168.60 | 165.40 | ||||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| P/E4 | 379.80 | 410.49 | 34.26 | — | — | 52.57 | 35.44 | 23.14 | 22.04 | 32.73 | 644.04 | — | 43.98 | 48.22 | 15.42 | 11.55 | 9.18 | 12.71 | 15.73 | 18.84 | 23.20 | 23.25 | 23.25 | 21.71 | — | — | — | ||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| P/EConcurrents5 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Coca-Cola Co. | 22.33 | 25.69 | 27.85 | 27.12 | 25.88 | 28.47 | 27.84 | 27.63 | 27.47 | 30.49 | 32.01 | 27.91 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Mondelēz International Inc. | 19.80 | 23.78 | 25.50 | 33.07 | 26.93 | 22.33 | 21.13 | 21.64 | 19.22 | 21.14 | 22.62 | 22.33 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| PepsiCo Inc. | 27.27 | 32.68 | 39.71 | 26.71 | 24.02 | 25.33 | 23.57 | 30.58 | 25.66 | 25.76 | 26.23 | 26.15 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Philip Morris International Inc. | 17.38 | 19.02 | 17.50 | 17.54 | 15.87 | 16.58 | 17.60 | 18.37 | 16.43 | 17.54 | 17.03 | 16.55 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-31), 10-K (Date du rapport : 2022-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2021-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-31), 10-K (Date du rapport : 2021-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2020-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-31), 10-K (Date du rapport : 2020-02-29), 10-Q (Date du rapport : 2019-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-31), 10-K (Date du rapport : 2019-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2018-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-05-31), 10-K (Date du rapport : 2018-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2017-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-05-31), 10-K (Date du rapport : 2017-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2016-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-05-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 Q3 2023 calcul
EPS
= (Bénéfice net (perte nette) attribuable à CBIQ3 2023
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable à CBIQ2 2023
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable à CBIQ1 2023
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable à CBIQ4 2022)
÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= (467,700,000 + -1,151,200,000 + 389,500,000 + 395,400,000)
÷ 184,550,904 = 0.55
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport trimestriel ou annuel de Constellation Brands Inc.
4 Q3 2023 calcul
P/E = Cours de l’action ÷ EPS
= 208.68 ÷ 0.55 = 379.80
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action :
- Le cours de l’action montre des fluctuations importantes au cours de la période. Après une hausse notable entre mai 2016 et août 2017, atteignant environ 209 dollars, une tendance à la baisse est observée à partir de novembre 2017, culminant à environ 222 dollars en mai 2018. Une baisse significative est enregistrée à la fin de 2018, avec un cours inférieur à 185 dollars, puis un redressement à partir de 2019 avec des pics dépassant 250 dollars en août 2022. La tendance générale indique une volatilité altérée par des fluctuations périodiques, mais une tendance à la hausse à long terme au-delà de 2018.
- Évolution du bénéfice par action (EPS) :
- Les données disponibles à partir de mi-2017 montrent une progression régulière de l’EPS, passant de 7.88 dollars au troisième trimestre 2017 à un pic de 17.47 dollars au premier trimestre 2018. Par la suite, une forte volatilité est observée, avec des périodes de baisse significative, notamment un EPS négatif au premier trimestre 2020 (-0.06 dollar). Après cette période, un rebond notable apparaît vers la fin de 2020 et au début de 2021, avec des valeurs approchant 10 dollars, mais une nouvelle volatilité se manifeste, culminant à des valeurs faibles ou négatives en 2021. La période montre donc une tendance globale de croissance avec des fluctuations notables.
- Ratio P/E (Prix sur bénéfice) :
- Ce ratio reflète une forte variabilité, notamment une augmentation spectaculaire à la fin de 2019 et en 2020, culminant à un niveau exceptionnel de 644.04 en février 2020. Après cette période, le ratio diminue considérablement, atteignant environ 34.26 en février 2022, suggérant une correction significative du prix de l’action par rapport au bénéfice. La forte fluctuation indique une perception variable du marché quant à la valorisation de l’entreprise par rapport à ses résultats, avec des périodes de surévaluation potentielle suivies de corrections importantes.
Ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP)
Constellation Brands Inc., P/OP, calcul (données trimestrielles)
| 30 nov. 2022 | 31 août 2022 | 31 mai 2022 | 28 févr. 2022 | 30 nov. 2021 | 31 août 2021 | 31 mai 2021 | 28 févr. 2021 | 30 nov. 2020 | 31 août 2020 | 31 mai 2020 | 29 févr. 2020 | 30 nov. 2019 | 31 août 2019 | 31 mai 2019 | 28 févr. 2019 | 30 nov. 2018 | 31 août 2018 | 31 mai 2018 | 28 févr. 2018 | 30 nov. 2017 | 31 août 2017 | 31 mai 2017 | 28 févr. 2017 | 30 nov. 2016 | 31 août 2016 | 31 mai 2016 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | 184,550,904 | 184,482,348 | 184,784,824 | 188,217,466 | 189,764,472 | 188,100,070 | 192,086,335 | 194,027,715 | 193,908,725 | 193,800,293 | 192,990,138 | 192,840,856 | 191,647,626 | 191,636,060 | 191,574,161 | 191,349,811 | 189,876,701 | 189,464,272 | 191,195,545 | 191,391,478 | 194,711,432 | 195,608,754 | 195,309,943 | 194,800,645 | 196,059,675 | 201,077,594 | 200,509,136 | ||||||||
| Sélection de données financières (US$) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Résultat d’exploitation (en milliers) | 746,700) | 813,100) | 816,400) | 677,500) | 839,900) | 739,200) | 75,100) | 559,300) | 783,100) | 838,700) | 610,000) | 545,100) | 267,200) | 719,500) | 622,700) | 465,300) | 556,500) | 765,000) | 625,400) | 515,700) | 486,800) | 713,900) | 568,100) | 701,800) | 534,000) | 610,900) | 552,700) | ||||||||
| Résultat d’exploitation par action2 | 16.55 | 17.06 | 16.63 | 12.39 | 11.66 | 11.47 | 11.75 | 14.39 | 14.32 | 11.67 | 11.10 | 11.17 | 10.83 | 12.34 | 12.58 | 12.61 | 12.97 | 12.63 | 12.25 | 11.94 | 12.69 | 12.87 | 12.36 | 12.32 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||
| Cours de l’action1, 3 | 208.68 | 232.52 | 233.06 | 254.21 | 244.79 | 211.62 | 233.89 | 238.31 | 228.87 | 184.61 | 185.88 | 153.02 | 190.29 | 194.26 | 196.94 | 207.48 | 150.94 | 222.10 | 218.87 | 228.26 | 219.88 | 209.25 | 192.79 | 171.06 | 146.75 | 168.60 | 165.40 | ||||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| P/OP4 | 12.61 | 13.63 | 14.01 | 20.52 | 20.99 | 18.46 | 19.91 | 16.57 | 15.98 | 15.82 | 16.75 | 13.70 | 17.58 | 15.75 | 15.66 | 16.46 | 11.64 | 17.59 | 17.87 | 19.12 | 17.33 | 16.26 | 15.59 | 13.89 | — | — | — | ||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| P/OPConcurrents5 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Coca-Cola Co. | 21.65 | 24.70 | 25.28 | 23.72 | 24.45 | 26.41 | 26.11 | 26.19 | 22.06 | 23.74 | 24.74 | 24.03 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Mondelēz International Inc. | 17.68 | 22.16 | 25.48 | 25.43 | 21.64 | 19.09 | 19.85 | 20.00 | 18.62 | 20.54 | 19.98 | 20.60 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| PepsiCo Inc. | 20.33 | 24.69 | 29.45 | 20.67 | 17.60 | 17.90 | 16.97 | 20.87 | 18.28 | 18.75 | 18.78 | 18.47 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Philip Morris International Inc. | 12.02 | 13.68 | 13.05 | 12.96 | 11.31 | 11.81 | 12.37 | 12.90 | 11.42 | 12.23 | 11.95 | 11.43 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-31), 10-K (Date du rapport : 2022-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2021-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-31), 10-K (Date du rapport : 2021-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2020-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-31), 10-K (Date du rapport : 2020-02-29), 10-Q (Date du rapport : 2019-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-31), 10-K (Date du rapport : 2019-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2018-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-05-31), 10-K (Date du rapport : 2018-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2017-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-05-31), 10-K (Date du rapport : 2017-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2016-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-05-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 Q3 2023 calcul
Résultat d’exploitation par action = (Résultat d’exploitationQ3 2023
+ Résultat d’exploitationQ2 2023
+ Résultat d’exploitationQ1 2023
+ Résultat d’exploitationQ4 2022)
÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= (746,700,000 + 813,100,000 + 816,400,000 + 677,500,000)
÷ 184,550,904 = 16.55
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport trimestriel ou annuel de Constellation Brands Inc.
4 Q3 2023 calcul
P/OP = Cours de l’action ÷ Résultat d’exploitation par action
= 208.68 ÷ 16.55 = 12.61
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une hausse importante entre mai 2016 et août 2018, passant d’environ 165 US$ à un pic de 238,31 US$ en août 2021, avant de subir une légère baisse pour se stabiliser autour de 208,68 US$ en février 2023. Cette tendance indique une période de croissance soutenue suivie d’un léger recul, sans changement radical sur le long terme.
- Résultat d’exploitation par action (EPS)
- Le résultat d’exploitation par action a connu une stabilité relative de 2016 à 2019, oscillant autour de 11,1 à 12,9 US$, montrant une certaine constance dans la performance financière opérationnelle. À partir de 2020, une légère augmentation a été observée, atteignant jusqu’à 17,06 US$ en février 2023. La tendance générale suggère une amélioration progressive de la rentabilité opérationnelle sur la période.
- Ratio P/OP (Prix sur résultat d’exploitation)
- Le ratio P/OP a fluctué, atteignant un maximum de 20,99 en novembre 2022, puis se stabilisant autour de 12,61 en février 2023. La hausse du ratio au fil du temps indique une augmentation de la valorisation de l’action par rapport aux bénéfices opérationnels, reflet éventuellement d’une confiance accrue du marché ou d’une croissance anticipée. La baisse récente du ratio pourrait signaler une correction ou une révision à la baisse des attentes du marché.
- Synthèse des tendances
- Globalement, ces indicateurs témoignent d’une croissance qualitative en termes de prix de l’action et de rentabilité, notamment à partir de 2020. La stabilité dans le résultat d’exploitation par action, combinée à une augmentation du cours boursier, souligne une amélioration de la perception du marché quant aux fondamentaux financiers, même si une certaine volatilité demeure. La corrélation entre l’augmentation du résultat d’exploitation et la hausse du cours de l’action laisse penser que la performance opérationnelle a été un facteur principal dans cette évolution. La récente stabilisation du ratio P/OP indique une ouverture à une période de consolidation ou de recalibrage des valorisations.
Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S)
Constellation Brands Inc., P/S, calcul (données trimestrielles)
| 30 nov. 2022 | 31 août 2022 | 31 mai 2022 | 28 févr. 2022 | 30 nov. 2021 | 31 août 2021 | 31 mai 2021 | 28 févr. 2021 | 30 nov. 2020 | 31 août 2020 | 31 mai 2020 | 29 févr. 2020 | 30 nov. 2019 | 31 août 2019 | 31 mai 2019 | 28 févr. 2019 | 30 nov. 2018 | 31 août 2018 | 31 mai 2018 | 28 févr. 2018 | 30 nov. 2017 | 31 août 2017 | 31 mai 2017 | 28 févr. 2017 | 30 nov. 2016 | 31 août 2016 | 31 mai 2016 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | 184,550,904 | 184,482,348 | 184,784,824 | 188,217,466 | 189,764,472 | 188,100,070 | 192,086,335 | 194,027,715 | 193,908,725 | 193,800,293 | 192,990,138 | 192,840,856 | 191,647,626 | 191,636,060 | 191,574,161 | 191,349,811 | 189,876,701 | 189,464,272 | 191,195,545 | 191,391,478 | 194,711,432 | 195,608,754 | 195,309,943 | 194,800,645 | 196,059,675 | 201,077,594 | 200,509,136 | ||||||||
| Sélection de données financières (US$) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu (en milliers) | 2,436,500) | 2,655,100) | 2,363,200) | 2,102,500) | 2,320,600) | 2,371,100) | 2,026,500) | 1,953,000) | 2,438,100) | 2,260,400) | 1,963,400) | 1,902,900) | 1,999,400) | 2,344,000) | 2,097,200) | 1,797,200) | 1,972,600) | 2,299,100) | 2,047,100) | 1,765,900) | 1,799,100) | 2,084,500) | 1,935,500) | 1,628,000) | 1,810,500) | 2,021,200) | 1,871,800) | ||||||||
| Chiffre d’affaires par action2 | 51.79 | 51.18 | 49.56 | 46.86 | 45.69 | 46.72 | 45.18 | 44.40 | 44.17 | 41.93 | 42.54 | 43.27 | 42.98 | 42.85 | 42.63 | 42.41 | 42.58 | 41.76 | 40.26 | 39.63 | 38.25 | 38.13 | 37.86 | 37.64 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||
| Cours de l’action1, 3 | 208.68 | 232.52 | 233.06 | 254.21 | 244.79 | 211.62 | 233.89 | 238.31 | 228.87 | 184.61 | 185.88 | 153.02 | 190.29 | 194.26 | 196.94 | 207.48 | 150.94 | 222.10 | 218.87 | 228.26 | 219.88 | 209.25 | 192.79 | 171.06 | 146.75 | 168.60 | 165.40 | ||||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| P/S4 | 4.03 | 4.54 | 4.70 | 5.42 | 5.36 | 4.53 | 5.18 | 5.37 | 5.18 | 4.40 | 4.37 | 3.54 | 4.43 | 4.53 | 4.62 | 4.89 | 3.54 | 5.32 | 5.44 | 5.76 | 5.75 | 5.49 | 5.09 | 4.55 | — | — | — | ||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| P/SConcurrents5 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Coca-Cola Co. | 5.34 | 6.12 | 6.32 | 6.02 | 6.07 | 6.59 | 7.15 | 6.99 | 6.40 | 6.76 | 6.91 | 6.55 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Mondelēz International Inc. | 2.57 | 2.88 | 3.06 | 2.85 | 2.77 | 2.89 | 3.03 | 3.24 | 3.02 | 3.27 | 3.15 | 2.99 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| PepsiCo Inc. | 2.47 | 2.86 | 2.97 | 2.75 | 2.79 | 2.86 | 2.96 | 2.93 | 2.72 | 2.83 | 2.76 | 2.65 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Philip Morris International Inc. | 4.06 | 4.61 | 4.76 | 5.00 | 4.38 | 4.74 | 5.03 | 5.33 | 4.80 | 5.17 | 5.06 | 4.65 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-31), 10-K (Date du rapport : 2022-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2021-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-31), 10-K (Date du rapport : 2021-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2020-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-31), 10-K (Date du rapport : 2020-02-29), 10-Q (Date du rapport : 2019-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-31), 10-K (Date du rapport : 2019-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2018-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-05-31), 10-K (Date du rapport : 2018-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2017-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-05-31), 10-K (Date du rapport : 2017-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2016-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-05-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 Q3 2023 calcul
Chiffre d’affaires par action = (RevenuQ3 2023
+ RevenuQ2 2023
+ RevenuQ1 2023
+ RevenuQ4 2022)
÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= (2,436,500,000 + 2,655,100,000 + 2,363,200,000 + 2,102,500,000)
÷ 184,550,904 = 51.79
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport trimestriel ou annuel de Constellation Brands Inc.
4 Q3 2023 calcul
P/S = Cours de l’action ÷ Chiffre d’affaires par action
= 208.68 ÷ 51.79 = 4.03
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l'action affiche une tendance volatile sur la période analysée, avec un point culminant à la fin mai 2022 à 254,21 US$ et un creux en novembre 2018 à 184,61 US$. Après un pic en mai 2017 à 192,79 US$, le cours oscille avec une période de stabilité relative en 2018, avant d'accélérer à nouveau à partir de 2020 pour atteindre des niveaux supérieurs. La tendance générale indique une progression à long terme, malgré des fluctuations importantes à court terme.
- Chiffre d’affaires par action
- Le chiffre d’affaires par action montre une croissance régulière sur la période, passant d’une valeur non communiquée en 2016 jusqu’à atteindre environ 51,79 US$ au dernier trimestre 2022. La progression témoigne d’une augmentation soutenue de la performance commerciale de l’entreprise, avec une croissance annuelle constante malgré des légères variations.
- Ratio P/S (Prix/Ventes)
- Le ratio P/S présente des fluctuations notables. Après une forte hausse en 2017, culminant à 5,75, il diminue sensiblement en 2018, atteignant 3,54. Par la suite, il varie dans une fourchette comprise entre environ 4,03 et 5,42, indiquant une certaine stabilité relative dans l’évaluation de l’entreprise par rapport à ses ventes. La baisse en 2018 pourrait refléter une valorisation plus modérée ou une croissance des ventes mieux perçue par rapport au prix du marché.
- Analyse générale
- La croissance du chiffre d’affaires par action conjuguée à une tendance haussière du cours de l’action indique une amélioration de la performance financière et une valorisation favorable par le marché, surtout à partir de 2020. La volatilité à court terme observée dans le prix de l’action et le ratio P/S pourrait être influencée par des facteurs macroéconomiques ou sectoriels, mais la tendance à long terme reste positive. La stabilité relative du ratio P/S dans la seconde moitié de la période témoigne d’un équilibre entre la croissance des ventes et l’évaluation du marché.
Rapport cours/valeur comptable (P/BV)
Constellation Brands Inc., P/BV, calcul (données trimestrielles)
| 30 nov. 2022 | 31 août 2022 | 31 mai 2022 | 28 févr. 2022 | 30 nov. 2021 | 31 août 2021 | 31 mai 2021 | 28 févr. 2021 | 30 nov. 2020 | 31 août 2020 | 31 mai 2020 | 29 févr. 2020 | 30 nov. 2019 | 31 août 2019 | 31 mai 2019 | 28 févr. 2019 | 30 nov. 2018 | 31 août 2018 | 31 mai 2018 | 28 févr. 2018 | 30 nov. 2017 | 31 août 2017 | 31 mai 2017 | 28 févr. 2017 | 30 nov. 2016 | 31 août 2016 | 31 mai 2016 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | 184,550,904 | 184,482,348 | 184,784,824 | 188,217,466 | 189,764,472 | 188,100,070 | 192,086,335 | 194,027,715 | 193,908,725 | 193,800,293 | 192,990,138 | 192,840,856 | 191,647,626 | 191,636,060 | 191,574,161 | 191,349,811 | 189,876,701 | 189,464,272 | 191,195,545 | 191,391,478 | 194,711,432 | 195,608,754 | 195,309,943 | 194,800,645 | 196,059,675 | 201,077,594 | 200,509,136 | ||||||||
| Sélection de données financières (US$) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Total des capitaux propres de la CBI (en milliers) | 8,389,500) | 9,389,000) | 11,231,400) | 11,731,900) | 11,238,300) | 11,192,700) | 12,261,600) | 13,598,900) | 13,312,100) | 11,688,000) | 11,066,000) | 12,131,800) | 11,709,400) | 11,377,500) | 12,174,600) | 12,551,000) | 11,256,700) | 11,268,300) | 10,556,400) | 8,046,100) | 7,993,900) | 7,928,100) | 7,389,700) | 6,891,200) | 7,018,000) | 7,182,400) | 6,848,000) | ||||||||
| Valeur comptable par action (BVPS)2 | 45.46 | 50.89 | 60.78 | 62.33 | 59.22 | 59.50 | 63.83 | 70.09 | 68.65 | 60.31 | 57.34 | 62.91 | 61.10 | 59.37 | 63.55 | 65.59 | 59.28 | 59.47 | 55.21 | 42.04 | 41.06 | 40.53 | 37.84 | 35.38 | 35.80 | 35.72 | 34.15 | ||||||||
| Cours de l’action1, 3 | 208.68 | 232.52 | 233.06 | 254.21 | 244.79 | 211.62 | 233.89 | 238.31 | 228.87 | 184.61 | 185.88 | 153.02 | 190.29 | 194.26 | 196.94 | 207.48 | 150.94 | 222.10 | 218.87 | 228.26 | 219.88 | 209.25 | 192.79 | 171.06 | 146.75 | 168.60 | 165.40 | ||||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| P/BV4 | 4.59 | 4.57 | 3.83 | 4.08 | 4.13 | 3.56 | 3.66 | 3.40 | 3.33 | 3.06 | 3.24 | 2.43 | 3.11 | 3.27 | 3.10 | 3.16 | 2.55 | 3.73 | 3.96 | 5.43 | 5.36 | 5.16 | 5.10 | 4.84 | 4.10 | 4.72 | 4.84 | ||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| P/BVConcurrents5 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Coca-Cola Co. | 9.14 | 10.38 | 10.90 | 10.73 | 11.26 | 11.85 | 11.55 | 11.74 | 10.91 | 11.07 | 11.35 | 11.20 | 11.70 | 11.91 | 10.75 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Mondelēz International Inc. | 3.19 | 3.44 | 3.56 | 3.34 | 3.17 | 3.14 | 3.15 | 3.29 | 3.09 | 3.31 | 3.16 | 2.88 | 2.89 | 3.12 | 2.84 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| PepsiCo Inc. | 12.02 | 14.60 | 15.34 | 13.88 | 12.30 | 12.61 | 13.16 | 14.52 | 13.16 | 13.82 | 14.10 | 13.84 | 14.43 | 14.95 | 14.05 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Philip Morris International Inc. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-31), 10-K (Date du rapport : 2022-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2021-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-31), 10-K (Date du rapport : 2021-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2020-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-31), 10-K (Date du rapport : 2020-02-29), 10-Q (Date du rapport : 2019-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-31), 10-K (Date du rapport : 2019-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2018-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-05-31), 10-K (Date du rapport : 2018-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2017-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-05-31), 10-K (Date du rapport : 2017-02-28), 10-Q (Date du rapport : 2016-11-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-08-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-05-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 Q3 2023 calcul
BVPS = Total des capitaux propres de la CBI ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= 8,389,500,000 ÷ 184,550,904 = 45.46
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport trimestriel ou annuel de Constellation Brands Inc.
4 Q3 2023 calcul
P/BV = Cours de l’action ÷ BVPS
= 208.68 ÷ 45.46 = 4.59
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l'action connaît une volatilité notable sur la période considérée. À partir d'une valeur initiale de 165,4 US$ en mai 2016, il atteint un sommet à 254,21 US$ en août 2022. Entretemps, des fluctuations importantes sont observées avec une baisse significative à 146,75 US$ en novembre 2016, suivi d'une tendance à la hausse stable jusqu'à l'été 2018, puis une nouvelle période de volatilités. La tendance générale montre une appréciation du cours avec des pics vers la fin de la période analysée.
- Évolution de la valeur comptable par action (BVPS)
- La valeur comptable par action affiche une croissance globalement positive, passant de 34,15 US$ en mai 2016 à un maximum de 70,09 US$ en mai 2021. Après ce pic, elle diminue légèrement pour atteindre 45,46 US$ en février 2023. La progression indique une amélioration de la valeur nette par action sur la période, malgré quelques fluctuations à la baisse à certains moments.
- Ratios P/BV (Prix sur valeur comptable)
- Le ratio P/BV présente une tendance à la baisse initiale, passant d'environ 4,84 en mai 2016 à un minimum de 2,43 en août 2018, indiquant une réduction du prix de marché par rapport à la valeur comptable. Par la suite, il se redresse brièvement pour atteindre des valeurs proches de 4,59 en août 2022. Cette évolution reflète une appréciation du marché relative à la valeur comptable, parallèlement à la croissance du cours de l'action, en particulier après 2018.
- Observations générales
- Pendant la période examinée, le cours de l'action montre une progression significative, notamment entre 2018 et 2022, suggérant une amélioration perçue par le marché. La valeur comptable par action a également augmenté, renforçant la solidité financière de l'entreprise. Toutefois, la forte volatilité du ratio P/BV indique une variation de la perception de la valorisation de marché par rapport à la valeur comptable, potentiellement influencée par les conditions du marché ou les attentes des investisseurs.