Tableau des flux de trésorerie
Données trimestrielles

Le tableau des flux de trésorerie fournit des informations sur les entrées de trésorerie et les paiements en espèces d’une entreprise au cours d’une période comptable, montrant comment ces flux de trésorerie relient le solde de trésorerie de fin de caisse au solde de début figurant au bilan de l’entreprise.

Le tableau des flux de trésorerie se compose de trois parties : les flux de trésorerie provenant des activités d’exploitation, les flux de trésorerie provenant des activités d’investissement et les flux de trésorerie provenant des activités de financement.

Walt Disney Co., tableau des flux de trésorerie consolidés (données trimestrielles)

en millions de dollars américains

3 mois clos le	28 déc. 2024	28 sept. 2024	29 juin 2024	30 mars 2024	30 déc. 2023	30 sept. 2023	1 juil. 2023	1 avr. 2023	31 déc. 2022	1 oct. 2022	2 juil. 2022	2 avr. 2022	1 janv. 2022	2 oct. 2021	3 juil. 2021	3 avr. 2021	2 janv. 2021	3 oct. 2020	27 juin 2020	28 mars 2020	28 déc. 2019	28 sept. 2019	29 juin 2019	30 mars 2019	29 déc. 2018
Bénéfice net (perte nette) lié aux activités poursuivies	2,644)	564)	2,842)	216)	2,151)	694)	(153)	1,488)	1,361)	254)	1,502)	597)	1,200)	256)	1,128)	1,122)	30)	(629)	(4,509)	528)	2,168)	914)	1,623)	5,590)	2,786)
Dotations aux amortissements	1,276)	1,285)	1,220)	1,242)	1,243)	1,409)	1,344)	1,310)	1,306)	1,317)	1,290)	1,287)	1,269)	1,275)	1,266)	1,272)	1,298)	1,335)	1,377)	1,334)	1,299)	1,296)	1,304)	828)	732)
Dépréciation de l’écart d’acquisition et dépréciation du contenu produit et sous licence	—)	1,473)	—)	2,038)	—)	862)	2,266)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	4,953)	—)	—)	—)	—)	—)	—)
Perte nette (gain) nette sur les placements et la cession d’entreprises	—)	5)	—)	—)	—)	18)	(96)	(156)	68)	(65)	147)	196)	436)	(7)	156)	(401)	(80)	(550)	(375)	5)	—)	—)	123)	(4,917)	—)
Impôts différés	25)	(332)	(278)	(160)	(51)	(447)	(853)	(31)	(15)	(405)	(378)	257)	726)	(492)	(193)	(451)	(105)	156)	(845)	(237)	534)	(1,599)	526)	1,144)	46)
Quote-part dans la perte (de revenu) des entités faisant l’objet d’un investissement	(92)	(107)	(146)	(141)	(181)	(227)	(191)	(173)	(191)	(142)	(225)	(210)	(239)	(113)	(211)	(213)	(224)	(106)	(186)	(135)	(224)	(131)	(2)	312)	(76)
Distributions en espèces reçues des sociétés faisant l’objet d’un investissement en actions	33)	110)	27)	147)	153)	189)	168)	187)	176)	204)	169)	183)	223)	208)	174)	179)	193)	207)	162)	186)	219)	206)	178)	200)	170)
Variation nette des coûts et des avances sur les contenus produits et concédés sous licence	1,141)	(75)	(578)	(943)	2,642)	(47)	(1,037)	(1,382)	558)	(1,965)	(2,027)	(2,786)	507)	(1,109)	(1,507)	(2,456)	771)	1,880)	(558)	(848)	(77)	(601)	340)	(749)	468)
Rémunération à base d’actions	317)	330)	361)	367)	308)	282)	291)	300)	270)	254)	273)	254)	196)	172)	158)	136)	134)	137)	142)	131)	115)	120)	116)	383)	92)
Amortissement des coûts des prestations de retraite et des prestations médicales postérieures à la retraite	—)	(96)	—)	—)	—)	1)	1)	1)	1)	155)	155)	155)	155)	234)	194)	194)	194)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)
Autres, montant net	206)	(32)	(14)	58)	(64)	303)	68)	(2)	(232)	103)	228)	271)	(7)	(83)	25)	316)	(68)	185)	422)	(2)	67)	54)	31)	60)	61)
Créances	(1,277)	808)	(1,217)	1,398)	(1,554)	1,102)	(331)	1,010)	(1,423)	1,111)	(164)	1,059)	(1,401)	(56)	(264)	1,287)	(1,324)	(157)	1,272)	2,252)	(1,424)	1,483)	(1,042)	692)	(1,078)
Inventaires	4)	(40)	(28)	18)	8)	(63)	(13)	(19)	(88)	(161)	(162)	(83)	(14)	16)	61)	81)	94)	(72)	16)	(11)	81)	(127)	(77)	(51)	32)
Autres actifs	(116)	191)	259)	(215)	30)	(137)	281)	98)	(443)	(23)	(8)	(561)	(115)	284)	18)	5)	(136)	(165)	182)	(16)	(158)	482)	404)	21)	25)
Créditeurs et autres passifs	(1,533)	970)	261)	321)	(1,396)	467)	524)	245)	(2,378)	1,856)	457)	1,230)	(2,579)	2,069)	1,121)	(138)	(642)	(307)	(1,098)	(174)	(714)	(28)	502)	1,006)	(1,289)
Impôts	577)	464)	(107)	(680)	(1,104)	396)	533)	360)	56)	31)	665)	(84)	(566)	(22)	(660)	460)	(60)	(247)	207)	144)	(256)	(351)	(5,774)	(604)	130)
Variations de l’actif et du passif d’exploitation	(2,345)	2,393)	(832)	842)	(4,016)	1,765)	994)	1,694)	(4,276)	2,814)	788)	1,561)	(4,675)	2,291)	276)	1,695)	(2,068)	(948)	579)	2,195)	(2,471)	1,459)	(5,987)	1,064)	(2,180)
Flux de trésorerie provenant des activités d’exploitation (utilisés dans)	3,205)	5,518)	2,602)	3,666)	2,185)	4,802)	2,802)	3,236)	(974)	2,524)	1,922)	1,765)	(209)	2,632)	1,466)	1,393)	75)	1,667)	1,162)	3,157)	1,630)	1,718)	(1,748)	3,915)	2,099)
Investissements dans des parcs, des centres de villégiature et d’autres biens immobiliers	(2,466)	(1,489)	(1,365)	(1,259)	(1,299)	(1,374)	(1,165)	(1,249)	(1,181)	(1,148)	(1,735)	(1,079)	(981)	(1,110)	(938)	(770)	(760)	(729)	(708)	(1,247)	(1,338)	(1,309)	(1,177)	(1,195)	(1,195)
Produit de la vente de placements	—)	4)	101)	—)	—)	—)	458)	—)	—)	13)	39)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)
Achat de placements	—)	(500)	(1,006)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)
Acquisitions	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(9,901)	—)
Autres, montant net	(109)	7)	(80)	(48)	53)	(8)	(11)	—)	(111)	(1)	(152)	42)	(6)	24)	180)	175)	28)	199)	(6)	(9)	(12)	(2)	75)	(251)	(141)
Liquidités utilisées dans les activités d’investissement	(2,575)	(1,978)	(2,350)	(1,307)	(1,246)	(1,382)	(718)	(1,249)	(1,292)	(1,136)	(1,848)	(1,037)	(987)	(1,086)	(758)	(595)	(732)	(530)	(714)	(1,256)	(1,350)	(1,311)	(1,102)	(11,347)	(1,336)
Emprunts (paiements) sur papier commercial, montant net	(169)	155)	1,335)	(1,004)	1,046)	(231)	(674)	(85)	799)	(59)	(145)	(6)	(124)	73)	(12)	92)	(179)	(4,727)	(1,765)	1,966)	1,172)	1,345)	2,597)	678)	(302)
Emprunts	1,057)	—)	(1)	133)	—)	13)	—)	3)	67)	181)	82)	37)	33)	21)	6)	36)	1)	90)	11,959)	6,020)	51)	6,892)	203)	31,145)	—)
Réduction des emprunts	(951)	(2,335)	(84)	(336)	(309)	(356)	(319)	—)	(1,000)	(2,616)	—)	(1,400)	—)	(1,418)	(503)	(1,677)	(139)	(1,236)	(1,249)	(1,002)	(46)	(19,842)	(1,641)	(17,398)	—)
Dividendes	—)	(817)	—)	(549)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(1,587)	—)	(1,585)	—)	(1,310)	—)
Rachats d’actions ordinaires	(794)	(469)	(1,522)	(1,001)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)
Apports des participations ne donnant pas le contrôle	—)	9)	—)	—)	—)	16)	541)	—)	178)	26)	48)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)
Acquisition de participations ne donnant pas le contrôle rachetables	—)	—)	—)	—)	(8,610)	—)	—)	—)	(900)	—)	—)	—)	—)	(350)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(1,430)	—)	—)
Autres, montant net	(140)	(109)	(626)	(61)	(133)	(39)	(549)	(1)	(187)	(14)	(135)	(448)	(189)	60)	(21)	(359)	(16)	(566)	(642)	102)	(60)	193)	108)	(8)	(109)
Flux de trésorerie provenant des activités de financement (utilisés dans)	(997)	(3,566)	(898)	(2,818)	(8,006)	(597)	(1,001)	(83)	(1,043)	(2,482)	(150)	(1,817)	(280)	(1,614)	(530)	(1,908)	(333)	(6,439)	8,303)	5,499)	1,117)	(12,997)	(163)	13,107)	(411)
Flux de trésorerie provenant des activités d’exploitation (utilisées dans) les activités abandonnées	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	8)	3)	(6)	(5)	9)	—)	(2)	23)	(19)	302)	355)	(35)	—)
Flux de trésorerie provenant des activités d’investissement, activités abandonnées	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	4)	4)	—)	15)	—)	198)	—)	10,978)	—)	—)	—)
Flux de trésorerie liés aux activités de financement, activités abandonnées	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(12)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(447)	(179)	—)	—)
Flux de trésorerie provenant des activités abandonnées (utilisés dans)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(4)	3)	(2)	(1)	9)	15)	(2)	221)	(19)	10,833)	176)	(35)	—)
Incidence des taux de change sur la trésorerie, les équivalents de trésorerie et la trésorerie soumise à restrictions	(153)	79)	(31)	(62)	79)	(101)	(23)	33)	164)	(249)	(238)	(81)	(35)	(47)	7)	(69)	139)	87)	27)	(117)	41)	(145)	(28)	119)	(44)
Variation de la trésorerie, des équivalents de trésorerie et de la trésorerie soumise à restrictions	(520)	53)	(677)	(521)	(6,988)	2,722)	1,060)	1,937)	(3,145)	(1,343)	(314)	(1,170)	(1,515)	(112)	183)	(1,180)	(842)	(5,200)	8,776)	7,504)	1,419)	(1,902)	(2,865)	5,759)	308)

Composante de l’état des flux de trésorerie	Description	L’entreprise
Flux de trésorerie provenant des activités d’exploitation (utilisés dans)	Montant des entrées (sorties) de trésorerie provenant des activités opérationnelles, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie des activités d’exploitation comprennent les transactions, les ajustements et les variations de valeur qui ne sont pas définis comme des activités d’investissement ou de financement.	Les flux de trésorerie provenant des activités de Walt Disney Co. ont augmenté du T3 2024 au T4 2024, puis ont légèrement diminué du T4 2024 au T1 2025, n’atteignant pas le niveau du T3 2024.
Liquidités utilisées dans les activités d’investissement	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités d’investissement, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie liés aux activités d’investissement comprennent l’octroi et le recouvrement de prêts, ainsi que l’acquisition et la cession de titres de créance ou de capitaux propres, d’immobilisations corporelles et d’autres actifs productifs.	Les flux de trésorerie utilisés dans les activités d’investissement de Walt Disney Co. ont augmenté du T3 2024 au T4 2024, puis ont diminué considérablement du T4 2024 au T1 2025.
Flux de trésorerie provenant des activités de financement (utilisés dans)	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités de financement, hors activités abandonnées. Les flux de trésorerie de l’activité de financement comprennent l’obtention de ressources auprès des propriétaires et leur fournir un rendement sur leur investissement ; emprunter de l’argent et rembourser les sommes empruntées, ou régler l’obligation ; et l’obtention et le paiement d’autres ressources obtenues auprès de créanciers sur le crédit à long terme.	Les flux de trésorerie provenant des activités de financement de Walt Disney Co. ont diminué du T3 2024 au T4 2024, puis ont augmenté du T4 2024 au T1 2025, n’atteignant pas le niveau du T3 2024.

Walt Disney Co. (NYSE:DIS)

Tableau des flux de trésorerie Données trimestrielles

Tableau des flux de trésorerie
Données trimestrielles