Walt Disney Co. (NYSE:DIS)

L’analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives en matière de rentabilité et de levier financier. Le ratio de rendement de l’actif (ROA) a connu une amélioration notable sur la période considérée. Initialement négatif, il est passé de -1,42% en 2020 à 6,28% en 2025, indiquant une utilisation de plus en plus efficace des actifs pour générer des bénéfices.

Le ratio d’endettement financier a présenté une tendance à la baisse constante. Partant de 2,41 en 2020, il a diminué progressivement pour atteindre 1,8 en 2025. Cette évolution suggère une réduction du recours à l’endettement et une amélioration de la structure financière.

Le rendement des capitaux propres (ROE) a également affiché une trajectoire ascendante. Après une valeur négative de -3,43% en 2020, il a progressé pour atteindre 11,29% en 2025. Cette augmentation indique une amélioration de la rentabilité pour les actionnaires et une meilleure utilisation des capitaux propres.

ROA (Ratio de rendement de l’actif)

Progression constante de -1.42% à 6.28% sur la période, signalant une efficacité accrue dans l'utilisation des actifs.

Ratio d’endettement financier

Diminution continue de 2.41 à 1.8, indiquant une réduction du levier financier et une amélioration de la solidité financière.

ROE (Rendement des capitaux propres)

Amélioration significative de -3.43% à 11.29%, reflétant une rentabilité accrue pour les actionnaires.

En résumé, les données suggèrent une amélioration progressive de la performance financière, caractérisée par une rentabilité accrue et une structure financière plus saine. L'augmentation du ROE, combinée à la diminution du ratio d'endettement, indique une gestion financière efficace et une capacité croissante à générer de la valeur pour les actionnaires.

L’analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives sur la période considérée. Le ratio de marge bénéficiaire nette a connu une évolution notable, passant d’une valeur négative de -4.38% en 2020 à 13.14% en 2025. Cette progression suggère une amélioration de la rentabilité globale au fil du temps, avec une accélération marquée au cours des deux dernières années.

Le ratio de rotation des actifs a affiché une augmentation constante, bien que modérée, passant de 0.32 en 2020 à 0.48 en 2025. Cette tendance indique une utilisation plus efficace des actifs pour générer des revenus, bien que le rythme d’amélioration semble ralentir vers la fin de la période.

Le ratio d’endettement financier a diminué de manière régulière, passant de 2.41 en 2020 à 1.8 en 2025. Cette réduction suggère une diminution du niveau d’endettement de l’entreprise et une amélioration de sa structure financière. L’entreprise semble avoir réduit sa dépendance au financement par emprunt.

Le rendement des capitaux propres (ROE) a suivi une trajectoire similaire à celle du ratio de marge bénéficiaire nette, passant d’une valeur négative de -3.43% en 2020 à 11.29% en 2025. Cette évolution positive indique une amélioration de la rentabilité des capitaux propres investis par les actionnaires, et confirme l’amélioration de la performance globale de l’entreprise.

Ratio de marge bénéficiaire nette

Présente une forte tendance à la hausse, indiquant une amélioration de la rentabilité.

Ratio de rotation des actifs

Augmente progressivement, suggérant une meilleure efficacité dans l’utilisation des actifs.

Ratio d’endettement financier

Diminue de manière constante, reflétant une structure financière plus solide.

Rendement des capitaux propres (ROE)

Connaît une amélioration significative, confirmant une rentabilité accrue pour les actionnaires.

L'analyse des données financières révèle plusieurs tendances significatives sur la période considérée.

Ratio de la charge fiscale

Le ratio de la charge fiscale a connu une fluctuation notable. Après une absence de données en 2020, il s'est établi à 0.99 en 2021, puis a diminué à 0.64 et 0.63 en 2022 et 2023 respectivement. Une augmentation est observée en 2024 (0.73) suivie d'une hausse plus marquée en 2025 (1.13), suggérant une évolution de la gestion fiscale ou des changements dans les réglementations applicables.

Ratio de charge d’intérêt

Le ratio de charge d’intérêt a montré une tendance à la hausse globale. Il est passé de 0.57 en 2021 à 0.76 en 2022, puis a légèrement diminué à 0.65 en 2023. Une nouvelle augmentation est constatée en 2024 (0.77) et se poursuit en 2025 (0.86), indiquant une augmentation des charges liées à la dette.

Ratio de marge EBIT

Le ratio de marge EBIT a connu une amélioration significative. Il est passé d'une valeur négative de -0.79 en 2020 à 5.29 en 2021, puis a continué à croître pour atteindre 7.77 en 2022 et 6.42 en 2023. Cette tendance positive s'est accentuée en 2024 (9.67) et en 2025 (13.54), reflétant une amélioration de la rentabilité opérationnelle.

Ratio de rotation des actifs

Le ratio de rotation des actifs a progressé de manière constante, bien que modérée. Il est passé de 0.32 en 2020 à 0.33 en 2021, puis à 0.41 en 2022 et 0.43 en 2023. Cette augmentation se poursuit en 2024 (0.47) et en 2025 (0.48), indiquant une utilisation plus efficace des actifs pour générer des revenus.

Ratio d’endettement financier

Le ratio d’endettement financier a diminué progressivement sur la période. Il est passé de 2.41 en 2020 à 2.3 en 2021, puis à 2.14 en 2022 et 2.07 en 2023. Cette tendance à la baisse se poursuit en 2024 (1.95) et en 2025 (1.8), suggérant une réduction du niveau d'endettement.

Rendement des capitaux propres (ROE)

Le rendement des capitaux propres (ROE) a connu une évolution significative. Après une valeur négative de -3.43 en 2020, il est devenu positif à 2.25 en 2021, puis a augmenté à 3.31 en 2022 et 2.37 en 2023. Une accélération de la croissance est observée en 2024 (4.94) et en 2025 (11.29), indiquant une amélioration de la rentabilité pour les actionnaires.

Dans l'ensemble, les données suggèrent une amélioration de la performance financière au fil du temps, caractérisée par une rentabilité opérationnelle croissante, une utilisation plus efficace des actifs, une réduction de l'endettement et un rendement accru pour les actionnaires.

L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives sur la période considérée. Le ratio de marge bénéficiaire nette a connu une évolution notable, passant d'une valeur négative de -4,38% en 2020 à 13,14% en 2025. Cette progression suggère une amélioration de la rentabilité globale au fil du temps, avec une accélération marquée entre 2023 et 2025.

Le ratio de rotation des actifs a affiché une augmentation constante, bien que modérée, passant de 0,32 en 2020 à 0,48 en 2025. Cette tendance indique une utilisation plus efficace des actifs pour générer des revenus, bien que l'amélioration soit progressive.

Le ratio de rendement de l’actif (ROA) a suivi une trajectoire similaire à celle de la marge bénéficiaire nette. Initialement négatif (-1,42% en 2020), il est devenu positif et a augmenté régulièrement pour atteindre 6,28% en 2025. Cette évolution confirme l'amélioration de la capacité à générer des bénéfices à partir des actifs détenus. L'augmentation du ROA est plus prononcée entre 2022 et 2025, ce qui suggère une amélioration significative de l'efficacité opérationnelle et de la gestion des actifs.

Ratio de marge bénéficiaire nette

Présente une forte tendance à la hausse, passant d'une valeur négative à un niveau élevé, indiquant une amélioration de la rentabilité.

Ratio de rotation des actifs

Augmente progressivement, suggérant une utilisation plus efficace des actifs, mais à un rythme plus lent que les autres ratios.

Ratio de rendement de l’actif (ROA)

Passe d'une valeur négative à une valeur positive et croissante, reflétant une amélioration de la capacité à générer des bénéfices à partir des actifs.

L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives sur la période considérée. Le ratio de la charge fiscale présente une volatilité notable, passant d'une valeur de 0.99 à 0.64, puis se stabilisant autour de 0.63 et 0.73 avant de remonter à 1.13. Cette évolution suggère des variations dans la gestion fiscale ou des changements dans les réglementations applicables.

Le ratio de charge d’intérêt montre une augmentation progressive, passant de 0.57 à 0.86. Cette tendance indique une augmentation relative des charges d'intérêts par rapport aux bénéfices, potentiellement due à une augmentation de l'endettement ou à une hausse des taux d'intérêt.

Le ratio de marge EBIT a connu une amélioration substantielle. Initialement négatif (-0.79), il est devenu positif et a augmenté de manière constante pour atteindre 13.54. Cette progression indique une amélioration de la rentabilité opérationnelle, probablement grâce à une meilleure gestion des coûts ou à une augmentation des revenus.

Le ratio de rotation des actifs a également augmenté, bien que de manière plus modérée, passant de 0.32 à 0.48. Cette amélioration suggère une utilisation plus efficace des actifs pour générer des revenus.

Le ratio de rendement de l’actif (ROA) a connu une évolution significative, passant d'une valeur négative (-1.42) à 6.28. Cette augmentation substantielle indique une amélioration significative de la rentabilité des actifs, reflétant l'impact combiné de l'amélioration de la marge EBIT et de l'augmentation du ratio de rotation des actifs.

Ratio de la charge fiscale

Présente une volatilité significative, avec une augmentation notable en 2024.

Ratio de charge d’intérêt

Augmente progressivement sur la période, indiquant une charge d'intérêts relative plus élevée.

Ratio de marge EBIT

S'améliore considérablement, passant d'une valeur négative à 13.54, signalant une rentabilité opérationnelle accrue.

Ratio de rotation des actifs

Augmente de manière constante, suggérant une utilisation plus efficace des actifs.

Ratio de rendement de l’actif (ROA)

Connaît une amélioration spectaculaire, passant d'une valeur négative à 6.28, reflétant une rentabilité des actifs significativement plus élevée.

L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives sur la période considérée. Le ratio de la charge fiscale présente une forte volatilité. Initialement absent, il s'établit à 0.99 puis diminue à 0.64 et 0.63 avant de remonter à 0.73 et d'atteindre un pic de 1.13. Cette évolution suggère des changements dans la structure fiscale ou dans la rentabilité imposable.

Le ratio de charge d’intérêt montre une augmentation progressive. Partant de 0.57, il atteint 0.76, puis 0.65, 0.77 et enfin 0.86. Cette tendance indique une augmentation de l'endettement ou une modification des conditions de financement.

Le ratio de marge EBIT affiche une amélioration notable. Initialement négatif (-0.79), il devient positif et croît de manière constante pour atteindre 5.29, 7.77, 6.42, 9.67 et finalement 13.54. Cette progression suggère une amélioration de l'efficacité opérationnelle et de la gestion des coûts.

Le ratio de marge bénéficiaire nette suit une trajectoire similaire à celle du ratio de marge EBIT, mais avec des amplitudes plus importantes. Initialement négatif (-4.38), il devient positif et augmente progressivement pour atteindre 2.96, 3.8, 2.65, 5.44 et enfin 13.14. Cette évolution indique une amélioration de la rentabilité globale, potentiellement influencée par des facteurs autres que l'exploitation, tels que des éléments non récurrents ou des variations financières.

Ratio de la charge fiscale

Présente une forte volatilité, passant d'une absence initiale à 1.13, suggérant des changements dans la structure fiscale ou la rentabilité imposable.

Ratio de charge d’intérêt

Augmente progressivement de 0.57 à 0.86, indiquant une possible augmentation de l'endettement ou une modification des conditions de financement.

Ratio de marge EBIT

S'améliore significativement, passant d'une valeur négative à 13.54, ce qui suggère une meilleure efficacité opérationnelle et une gestion des coûts plus efficace.

Ratio de marge bénéficiaire nette

Suit une tendance similaire au ratio de marge EBIT, passant d'une valeur négative à 13.14, indiquant une amélioration de la rentabilité globale.