Tableau des flux de trésorerie

Le tableau des flux de trésorerie fournit des informations sur les entrées de trésorerie et les paiements en espèces d’une entreprise au cours d’une période comptable, montrant comment ces flux de trésorerie relient le solde de trésorerie de fin de caisse au solde de début figurant au bilan de l’entreprise.

Le tableau des flux de trésorerie se compose de trois parties : les flux de trésorerie provenant des activités d’exploitation, les flux de trésorerie provenant des activités d’investissement et les flux de trésorerie provenant des activités de financement.

PayPal Holdings Inc., tableau des flux de trésorerie consolidés

en millions de dollars américains

12 mois terminés le	31 déc. 2022	31 déc. 2021	31 déc. 2020	31 déc. 2019	31 déc. 2018
Revenu net	2,419)	4,169)	4,202)	2,459)	2,057)
Pertes de transaction et de crédit	1,572)	1,060)	1,741)	1,380)	1,274)
Dotations aux amortissements	1,317)	1,265)	1,189)	912)	776)
Rémunération à base d’actions	1,261)	1,376)	1,376)	1,021)	853)
Impôts différés	(811)	(482)	165)	(269)	(171)
Rajustements de base des coûts des prêts et intérêts à recevoir détenus en vue de la vente	—)	—)	—)	—)	244)
Pertes nettes (gains) sur investissements stratégiques	304)	(46)	(1,914)	(207)	(86)
Autre	205)	100)	47)	(150)	(86)
Comptes débiteurs	(163)	(222)	(100)	(120)	(59)
Variations des prêts et intérêts à recevoir détenus en vue de la vente, nets	—)	—)	—)	4)	1,407)
Provision pour pertes de transaction pour pertes de trésorerie, nette	(1,230)	(1,178)	(1,120)	(1,079)	(1,046)
Fonds à recevoir	—)	—)	—)	(9)	(19)
Autres actifs circulants et actifs non courants	118)	(150)	(498)	(566)	(93)
Comptes créditeurs	(35)	(31)	(4)	4)	26)
Fonds à payer et montants dus aux clients	—)	—)	—)	499)	22)
Impôts sur les bénéfices à payer	373)	73)	(230)	(40)	(44)
Autres passifs courants et passifs non courants	483)	406)	1,000)	722)	428)
Variations de l’actif et du passif	(454)	(1,102)	(952)	(585)	622)
Ajustements visant à rapprocher le bénéfice net et les flux de trésorerie nets provenant des activités d’exploitation	3,394)	2,171)	1,652)	2,102)	3,426)
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	5,813)	6,340)	5,854)	4,561)	5,483)
Achats d’immobilisations corporelles	(706)	(908)	(866)	(704)	(823)
Produit de la vente d’immobilisations corporelles	5)	5)	120)	17)	3)
Achats et montages de prêts à recevoir	(28,170)	(13,420)	(6,098)	(1,631)	—)
Remboursement du principal des prêts à recevoir	24,903)	11,826)	6,392)	—)	3,121)
Achats de placements	(20,219)	(40,116)	(41,513)	(27,881)	(22,381)
Échéances et cessions de placements	23,411)	39,698)	30,908)	24,878)	21,898)
Acquisitions, déduction faite de la trésorerie et de la trésorerie affectée acquise	—)	(2,763)	(3,609)	(70)	(2,124)
Fonds à recevoir	(2,813)	193)	(1,552)	(342)	1,146)
Garanties déposées liées à des instruments dérivés, montant net	(19)	—)	—)	—)	—)
Autres activités d’investissement	187)	—)	—)	—)	—)
Flux de trésorerie nets (utilisés dans) provenant des activités d’investissement	(3,421)	(5,485)	(16,218)	(5,733)	840)
Produit de l’émission d’actions ordinaires	143)	162)	137)	138)	144)
Achats d’actions propres	(4,199)	(3,373)	(1,635)	(1,411)	(3,520)
Retenues d’impôt liées aux règlements nets d’actions d’attributions d’actions	(336)	(1,036)	(521)	(504)	(419)
Emprunts au titre de dispositifs de financement	3,475)	272)	6,966)	5,471)	2,075)
Remboursements au titre d’accords de financement	(1,686)	(361)	(3,000)	(2,516)	(1,115)
Fonds à payer et montants dus aux clients	1,498)	3,572)	10,597)	2,510)	1,573)
Garanties reçues au titre d’instruments dérivés, montant net	(6)	—)	—)	—)	—)
Autres activités de financement	1)	—)	(52)	—)	—)
Flux de trésorerie nets provenant des activités de financement (utilisés dans)	(1,110)	(764)	12,492)	3,688)	(1,262)
Effet des variations des taux de change sur la trésorerie, les équivalents de trésorerie et la trésorerie soumise à restrictions	(155)	(102)	169)	(6)	(113)
Variation nette de la trésorerie, des équivalents de trésorerie et de la trésorerie soumise à restrictions	1,127)	(11)	2,297)	2,510)	4,948)
Trésorerie, équivalents de trésorerie et trésorerie soumise à restrictions au début de la période	18,029)	18,040)	15,743)	13,233)	8,285)
Trésorerie, équivalents de trésorerie et trésorerie soumise à restrictions à la fin de la période	19,156)	18,029)	18,040)	15,743)	13,233)

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).

Composante de l’état des flux de trésorerie	Description	L’entreprise
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	Montant des entrées (sorties) de trésorerie provenant des activités opérationnelles, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie des activités d’exploitation comprennent les transactions, les ajustements et les variations de valeur qui ne sont pas définis comme des activités d’investissement ou de financement.	Les flux de trésorerie nets provenant des activités d’exploitation de PayPal Holdings Inc. ont augmenté de 2020 à 2021, puis ont diminué considérablement de 2021 à 2022.
Flux de trésorerie nets (utilisés dans) provenant des activités d’investissement	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités d’investissement, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie liés aux activités d’investissement comprennent l’octroi et le recouvrement de prêts, ainsi que l’acquisition et la cession de titres de créance ou de capitaux propres, d’immobilisations corporelles et d’autres actifs productifs.	Les flux de trésorerie nets provenant des activités d’investissement de PayPal Holdings Inc. ont augmenté de 2020 à 2021 et de 2021 à 2022.
Flux de trésorerie nets provenant des activités de financement (utilisés dans)	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités de financement, hors activités abandonnées. Les flux de trésorerie de l’activité de financement comprennent l’obtention de ressources auprès des propriétaires et leur fournir un rendement sur leur investissement ; emprunter de l’argent et rembourser les sommes empruntées, ou régler l’obligation ; et l’obtention et le paiement d’autres ressources obtenues auprès de créanciers sur le crédit à long terme.	Les flux de trésorerie nets provenant des activités de financement de PayPal Holdings Inc. ont diminué de 2020 à 2021 et de 2021 à 2022.

PayPal Holdings Inc. (NASDAQ:PYPL)

Tableau des flux de trésorerie