Oracle Corp. (NYSE:ORCL)

L’analyse des données révèle des tendances distinctes pour les ratios financiers considérés sur la période observée.

Ratio de rendement de l’actif (ROA)

Le ROA a connu une progression initiale, passant de 9,03% à 11,35% entre août 2020 et août 2021. Une diminution est ensuite observée, atteignant 4,46% en février 2022. Le ratio montre une certaine volatilité par la suite, avec une remontée à 7,83% en août 2024, suivie d'une légère baisse à 6,89% en février 2025. Globalement, le ROA oscille, mais se situe généralement dans une fourchette comprise entre 6% et 8% après la baisse initiale.

Ratio d’endettement financier

Le ratio d’endettement financier a augmenté de manière significative entre août 2020 (11,96) et novembre 2020 (13,9). Il a ensuite fluctué avant de connaître une augmentation spectaculaire en février 2022, atteignant 125,24. Une diminution rapide et substantielle est ensuite constatée, le ratio descendant à 7,47 en août 2025. Cette évolution suggère une modification importante de la structure financière, avec un endettement initialement modéré, une forte augmentation, puis une réduction significative.

Rendement des capitaux propres (ROE)

Le ROE a connu une croissance exponentielle entre août 2020 (107,99%) et mai 2021 (262,43%). Les données disponibles après mai 2021 montrent une forte volatilité. Le ROE atteint un pic élevé de 792,45% en février 2022, avant de diminuer progressivement pour atteindre 51,51% en novembre 2024. Une légère remontée est observée en février 2025 (60,84%). Le ROE reste cependant significativement plus élevé que son niveau initial, même après la diminution observée.

Il est à noter que des données sont manquantes pour certaines périodes, ce qui peut limiter la précision de l'analyse. L'évolution du ratio d'endettement financier, en particulier, mérite une attention particulière en raison de son ampleur et de sa rapidité.

L’analyse des données révèle des tendances significatives concernant la rentabilité, l’efficacité de l’utilisation des actifs et la structure financière.

Ratio de marge bénéficiaire nette

Ce ratio présente une augmentation notable entre le 31 août 2020 et le 31 mai 2021, passant de 26,13% à 33,96%. Une baisse significative est ensuite observée au 30 novembre 2021 (24,79%), suivie d’une diminution progressive jusqu’au 31 mai 2022 (15,83%). À partir de novembre 2022, une remontée progressive est constatée, atteignant 21,8% au 31 mai 2025, avec des fluctuations modérées sur les périodes intermédiaires. La période la plus récente indique une stabilisation autour de 21%.

Ratio de rotation des actifs

Ce ratio oscille autour de 0,35-0,39 sur la période analysée. Il n’y a pas de tendance claire à la hausse ou à la baisse, bien qu’une légère diminution soit perceptible vers la fin de la période, passant de 0,37 au 31 mai 2024 à 0,33 au 31 août 2025. Les variations restent relativement contenues.

Ratio d’endettement financier

Ce ratio connaît une augmentation significative à partir du 28 février 2022, atteignant un pic de 125,24. Il diminue ensuite de manière constante sur les périodes suivantes, passant à 7,47 au 30 novembre 2024. Cette diminution suggère une réduction de l’endettement ou une augmentation des capitaux propres. Les données antérieures au 28 février 2022 montrent un ratio relativement stable, bien qu’en augmentation progressive.

Rendement des capitaux propres (ROE)

Le ROE présente une augmentation spectaculaire entre le 31 août 2020 et le 31 mai 2021, culminant à 262,43%. Les données suivantes sont manquantes jusqu’au 28 février 2022, où le ROE atteint un niveau exceptionnellement élevé de 792,45%. Il diminue ensuite de manière significative, mais reste élevé, atteignant 51,51% au 31 août 2025. Cette forte volatilité du ROE suggère des changements importants dans la rentabilité par rapport aux capitaux propres.

En résumé, la période analysée est marquée par des fluctuations importantes de la rentabilité et du ROE, ainsi qu’une réduction notable de l’endettement financier à partir de 2022. Le ratio de rotation des actifs reste relativement stable. L'évolution du ratio de marge bénéficiaire nette montre une certaine volatilité, mais tend vers une stabilisation à la fin de la période.

L’analyse des données révèle des tendances significatives dans plusieurs ratios financiers clés sur la période considérée.

Ratio de la charge fiscale

Ce ratio a fluctué au cours de la période, débutant à 0.84 et atteignant un pic à 1.19 avant de redescendre à 0.86. Une stabilisation semble s'opérer vers la fin de la période, avec des valeurs oscillant autour de 0.88.

Ratio de charge d’intérêt

Ce ratio a montré une tendance à la baisse initiale, passant de 0.85 à 0.70, puis une légère remontée pour se stabiliser autour de 0.80 vers la fin de la période. Cette évolution suggère une gestion de la dette relativement stable.

Ratio de marge EBIT

La marge EBIT a connu une croissance soutenue jusqu'à atteindre un maximum de 38.37%, avant de chuter significativement à 21.43%. Elle a ensuite montré des signes de reprise, atteignant 30.95% à la fin de la période. Cette volatilité indique des variations dans la rentabilité opérationnelle.

Ratio de rotation des actifs

Ce ratio a présenté une certaine stabilité, oscillant entre 0.31 et 0.39. Une légère tendance à la baisse est observable vers la fin de la période, suggérant une utilisation potentiellement moins efficace des actifs.

Ratio d’endettement financier

Ce ratio a connu une augmentation spectaculaire, passant de 11.96 à un pic de 125.24, puis une diminution progressive pour atteindre 7.47 à la fin de la période. Cette évolution indique une augmentation significative de l'endettement, suivie d'une réduction progressive.

Rendement des capitaux propres (ROE)

Le ROE a connu une augmentation exponentielle, atteignant un pic de 792.45, avant de diminuer progressivement pour atteindre 51.51 à la fin de la période. Cette évolution est probablement liée à l'évolution du ratio d'endettement financier et de la marge EBIT. Bien que la valeur finale soit inférieure au pic, elle reste relativement élevée.

En résumé, la période analysée est marquée par une volatilité significative de certains ratios, notamment la marge EBIT, le ratio d'endettement financier et le ROE. L'évolution du ratio d'endettement financier semble avoir un impact important sur le ROE. Une analyse plus approfondie des facteurs sous-jacents à ces variations serait nécessaire pour une compréhension complète de la situation financière.

L’analyse des données révèle des tendances distinctes pour les différents ratios financiers considérés. Le ratio de marge bénéficiaire nette a connu une progression notable entre le 31 août 2020 et le 31 mai 2021, atteignant un pic à 34,16%. Une baisse significative est ensuite observée au 30 novembre 2021, suivie d’une fluctuation à la baisse jusqu’au 28 février 2022. Une reprise s’amorce ensuite, avec une augmentation progressive jusqu’au 31 mai 2024, avant de se stabiliser autour de 21%, avec une légère fluctuation sur les dernières périodes.

Le ratio de rotation des actifs présente une relative stabilité sur la période analysée. Il oscille principalement entre 0,31 et 0,39, sans tendance claire à la hausse ou à la baisse. On note une légère tendance à la baisse sur les dernières périodes, passant de 0,37 à 0,33.

Le ratio de rendement de l’actif (ROA) suit une trajectoire similaire à celle du ratio de marge bénéficiaire nette, avec une augmentation initiale jusqu’au 28 février 2021, atteignant 10,86%. Une diminution est ensuite constatée jusqu’au 28 février 2022, avant une reprise progressive. Le ROA se stabilise ensuite autour de 7-8% à partir du 31 mai 2022, avec une légère tendance à la baisse sur les dernières périodes, atteignant 6,89% au 31 août 2024.

Ratio de marge bénéficiaire nette

Présente une forte volatilité, avec une augmentation initiale suivie d’une baisse et d’une reprise progressive, se stabilisant autour de 21% sur les dernières périodes.

Ratio de rotation des actifs

Démontre une stabilité relative, oscillant entre 0,31 et 0,39, avec une légère tendance à la baisse sur les dernières périodes.

Ratio de rendement de l’actif (ROA)

Suit une tendance similaire au ratio de marge bénéficiaire nette, avec une augmentation initiale, une baisse et une reprise progressive, se stabilisant autour de 7-8% avant une légère baisse récente.

L’analyse des données révèle des tendances distinctes dans plusieurs ratios financiers clés sur la période considérée.

Ratio de la charge fiscale

Ce ratio a connu une augmentation initiale, passant de 0.84 à 1.19, avant de redescendre à 0.86. Une stabilisation relative est observée par la suite, avec des fluctuations mineures autour de 0.88-0.97. La dernière valeur enregistrée se situe à 0.86, suggérant une légère diminution récente.

Ratio de charge d’intérêt

Ce ratio a globalement diminué sur la période, passant de 0.85 à 0.8. Une légère augmentation est perceptible entre le 31 mai 2022 et le 28 février 2025, mais la tendance générale reste à la baisse.

Ratio de marge EBIT

Ce ratio a affiché une croissance significative jusqu’au 31 août 2021, atteignant 38.37%. Une forte baisse est ensuite constatée, avec un minimum de 21.43% au 28 février 2022. Une reprise progressive s’ensuit, culminant à 30.95% au 31 août 2025, indiquant une amélioration de la rentabilité opérationnelle.

Ratio de rotation des actifs

Ce ratio présente une certaine volatilité, oscillant entre 0.31 et 0.39. Une tendance générale à la baisse est perceptible sur la période, avec une valeur finale de 0.33.

Ratio de rendement de l’actif (ROA)

Le ROA a augmenté de manière significative jusqu’à 11.35% avant de diminuer à 4.46%. Une reprise progressive est ensuite observée, atteignant 7.83% au 31 août 2025. La dernière valeur enregistrée, 6.89%, indique une légère diminution récente.

En résumé, la période analysée est marquée par des fluctuations dans les ratios financiers. Le ratio de marge EBIT a connu une forte volatilité, mais a finalement affiché une amélioration significative. Le ROA a suivi une tendance similaire, avec une reprise après une baisse initiale. Le ratio de rotation des actifs a montré une tendance à la baisse, tandis que le ratio de charge d’intérêt a globalement diminué. Le ratio de la charge fiscale a connu des variations, mais s’est stabilisé vers la fin de la période.

L’analyse des données révèle des tendances distinctes pour les différents ratios financiers considérés. Le ratio de la charge fiscale a connu une augmentation notable entre le troisième trimestre 2020 et le premier trimestre 2021, atteignant un pic de 1,07 avant de redescendre et de se stabiliser autour de 0,88 à 0,97 jusqu’au troisième trimestre 2024. Une légère diminution est observée au dernier trimestre, atteignant 0,86, puis se stabilisant à nouveau à 0,88.

Le ratio de charge d’intérêt a montré une tendance générale à la baisse sur la période analysée. Partant de 0,85 au troisième trimestre 2020, il a diminué progressivement pour atteindre 0,70 au troisième trimestre 2022. Une remontée progressive est ensuite observée, atteignant 0,80 au premier trimestre 2025.

Le ratio de marge EBIT a connu une croissance significative entre le troisième trimestre 2020 et le deuxième trimestre 2021, culminant à 38,37%. Une forte baisse est ensuite constatée au troisième trimestre 2021, suivie d’une diminution continue jusqu’au deuxième trimestre 2022, atteignant un minimum de 21,43%. Une reprise progressive s’ensuit, avec une augmentation constante jusqu’au deuxième trimestre 2025, où il atteint 30,95%.

Le ratio de marge bénéficiaire nette a suivi une trajectoire similaire à celle du ratio de marge EBIT. Il a augmenté entre le troisième trimestre 2020 et le deuxième trimestre 2021, atteignant 34,16%, avant de chuter au troisième trimestre 2021. Une baisse continue est observée jusqu’au deuxième trimestre 2022, atteignant 13,15%. Une reprise progressive est ensuite constatée, avec une augmentation constante jusqu’au deuxième trimestre 2025, où il atteint 21,80%.

Ratio de la charge fiscale

Présente une fluctuation initiale suivie d’une stabilisation, avec une légère baisse récente.

Ratio de charge d’intérêt

Démontre une tendance générale à la baisse suivie d’une remontée progressive.

Ratio de marge EBIT

Connaît une croissance initiale, une forte baisse, puis une reprise progressive.

Ratio de marge bénéficiaire nette

Suit une tendance similaire au ratio de marge EBIT, avec une croissance initiale, une forte baisse, puis une reprise progressive.