Valeur ajoutée marchande (MVA)
La valeur ajoutée de marché (MVA) est la différence entre la juste valeur d’une entreprise et son capital investi. MVA s’agit d’une mesure de la valeur qu’une entreprise a créée au-delà des ressources déjà engagées dans l’entreprise.
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MVA
Automatic Data Processing Inc., MVAcalcul
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D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-06-30), 10-K (Date du rapport : 2020-06-30), 10-K (Date du rapport : 2019-06-30), 10-K (Date du rapport : 2018-06-30), 10-K (Date du rapport : 2017-06-30), 10-K (Date du rapport : 2016-06-30).
1 Juste valeur de la dette. Voir les détails »
2 Capital investi. Voir les détails »
- Évolution de la valeur marchande (juste) de ADP
- La valeur marchande a connu une tendance générale à la hausse sur la période analysée, passant d'environ 43,47 milliards de dollars en 2016 à près de 93,19 milliards de dollars en 2021. Après une croissance significative entre 2016 et 2019, atteignant un sommet de 75,39 milliards de dollars en 2019, une correction a été observée en 2020 avec une baisse à environ 60,52 milliards de dollars. Cependant, cette valeur a repris une trajectoire ascendante en 2021 pour dépasser largement le niveau initial, atteignant un nouveau sommet.
- Évolution du capital investi
- Le capital investi a montré une stabilité relative au début avec une légère diminution de 2016 à 2018, passant d’environ 7,92 milliards à 7,29 milliards de dollars. Par la suite, une augmentation significative s’est produite, culminant à 10,15 milliards de dollars en 2021. La tendance indique une augmentation progressive du capital investi sur la période, reflétant potentiellement des investissements accrus ou de nouvelles acquisitions, notamment à partir de 2018.
- Évolution de la valeur ajoutée marchande (MVA)
- La valeur ajoutée marchande a également connu une croissance constante tout au long de la période, passant d’environ 35,55 milliards de dollars en 2016 à plus de 83,03 milliards de dollars en 2021. Comme pour la valeur marchande, une forte progression est observable lors de la période 2016-2019, avec une croissance moins marquée en 2020, puis une accélération en 2021. La croissance de la MVA indique une création de valeur importante, en accord avec la hausse globale de la valeur marchande.
Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande
Automatic Data Processing Inc., ratio d’écart de la valeur ajoutée de marchécalcul, comparaison avec des indices de référence
| 30 juin 2021 | 30 juin 2020 | 30 juin 2019 | 30 juin 2018 | 30 juin 2017 | 30 juin 2016 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||
| Valeur ajoutée marchande (MVA)1 | |||||||
| Capital investi2 | |||||||
| Ratio de performance | |||||||
| Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande3 | |||||||
| Repères | |||||||
| Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchandeConcurrents4 | |||||||
| Accenture PLC | |||||||
| Adobe Inc. | |||||||
| Cadence Design Systems Inc. | |||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | |||||||
| Datadog Inc. | |||||||
| International Business Machines Corp. | |||||||
| Intuit Inc. | |||||||
| Microsoft Corp. | |||||||
| Oracle Corp. | |||||||
| Palantir Technologies Inc. | |||||||
| Palo Alto Networks Inc. | |||||||
| Salesforce Inc. | |||||||
| ServiceNow Inc. | |||||||
| Synopsys Inc. | |||||||
| Workday Inc. | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-06-30), 10-K (Date du rapport : 2020-06-30), 10-K (Date du rapport : 2019-06-30), 10-K (Date du rapport : 2018-06-30), 10-K (Date du rapport : 2017-06-30), 10-K (Date du rapport : 2016-06-30).
1 MVA. Voir les détails »
2 Capital investi. Voir les détails »
3 2021 calcul
Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande = 100 × MVA ÷ Capital investi
= 100 × ÷ =
4 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Valeur ajoutée marchande (MVA)
- La valeur ajoutée marchande a connu une croissance significative sur la période analysée. Entre 2016 et 2018, elle a augmenté de manière continue, passant d'environ 35,5 milliards de dollars à près de 54 milliards de dollars, reflétant une expansion consolidée de l'activité. Cependant, en 2019, bien que la valeur continue de croître, une hausse plus modérée est observée, atteignant environ 66 milliards de dollars. En 2020, une baisse notable est constatée, la MVA chute à environ 50,9 milliards de dollars, indiquant une contraction potentielle dans la valeur créée ou une révision comptable. Toutefois, à partir de 2021, la valeur remonte fortement, dépassant 83 milliards de dollars, marquant une reprise et une augmentation de la valeur ajoutée marchande comparable voire supérieure au pic atteint en 2018.
- Capital investi
- Le capital investi a montré une tendance globalement stable avec une légère croissance sur la période, passant d'environ 7,92 milliards de dollars en 2016 à environ 10,15 milliards de dollars en 2021. Après une légère baisse de 2017 à 2018, il a repris une tendance à la hausse, notamment entre 2019 et 2021. La stabilité relative de ce paramètre en dépit des fluctuations du MVA peut indiquer une gestion prudente ou une mobilisation constante des ressources financières pour soutenir l’activité de l’entreprise.
- Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande
- Ce ratio a connu une croissance importante, passant de 448,71 % en 2016 à 740,57 % en 2018, ce qui peut refléter une augmentation de la valeur ajoutée générée par rapport au capital investi ou une amélioration de l'efficacité économique. Entre 2018 et 2019, le ratio diminue légèrement à 696,65 %, mais il remonte ensuite de façon marquée en 2020 à 531,71 %, puis atteint un nouveau sommet de 817,87 % en 2021. La forte oscillation de ce ratio indique une variabilité importante dans la rentabilité ou la création de valeur par rapport à l’investissement, avec une tendance globale à la hausse à long terme à partir de 2018.
Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché
Automatic Data Processing Inc., ratio de marge sur la valeur ajoutée du marchécalcul, comparaison avec des indices de référence
| 30 juin 2021 | 30 juin 2020 | 30 juin 2019 | 30 juin 2018 | 30 juin 2017 | 30 juin 2016 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||
| Valeur ajoutée marchande (MVA)1 | |||||||
| Revenus | |||||||
| Plus: Augmentation (diminution) des revenus reportés | |||||||
| Revenus ajustés | |||||||
| Ratio de performance | |||||||
| Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché2 | |||||||
| Repères | |||||||
| Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marchéConcurrents3 | |||||||
| Accenture PLC | |||||||
| Adobe Inc. | |||||||
| Cadence Design Systems Inc. | |||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | |||||||
| Datadog Inc. | |||||||
| International Business Machines Corp. | |||||||
| Intuit Inc. | |||||||
| Microsoft Corp. | |||||||
| Oracle Corp. | |||||||
| Palantir Technologies Inc. | |||||||
| Palo Alto Networks Inc. | |||||||
| Salesforce Inc. | |||||||
| ServiceNow Inc. | |||||||
| Synopsys Inc. | |||||||
| Workday Inc. | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-06-30), 10-K (Date du rapport : 2020-06-30), 10-K (Date du rapport : 2019-06-30), 10-K (Date du rapport : 2018-06-30), 10-K (Date du rapport : 2017-06-30), 10-K (Date du rapport : 2016-06-30).
1 MVA. Voir les détails »
2 2021 calcul
Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché = 100 × MVA ÷ Revenus ajustés
= 100 × ÷ =
3 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Valeur ajoutée marchande (MVA)
- La valeur ajoutée marchande a connu une croissance significative sur la période analysée. Elle est passée d’environ 35,5 milliards de dollars en 2016 à plus de 83 milliards de dollars en 2021, représentant une augmentation globale. Après une augmentation régulière jusqu’en 2019, une baisse notable est observée en 2020, avant de retrouver une tendance haussière en 2021, atteignant un nouveau sommet.
- Revenus ajustés
- Les revenus ajustés ont enregistré une croissance continue tout au long de la période. Ils ont augmenté d’environ 11,7 milliards de dollars en 2016 à près de 15 milliards en 2021, ce qui indique une progression régulière de l’activité dans l’ensemble de la période. La croissance semble relativement stable, avec une hausse annuelle modérée.
- Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché
- Ce ratio a montré des fluctuations importantes, avec une tendance générale à la hausse. Il a augmenté de 304,06 % en 2016 à un pic de plus de 554 % en 2021, passant par des valeurs intermédiaires plus faibles comme en 2020, où il chute à 350,03 %. La croissance du ratio, notamment entre 2018 et 2019, indique une amélioration de la rentabilité relative par rapport à la marché. La forte augmentation en 2021 suggère une amélioration considérable de la marge ou une croissance importante de la valeur ajoutée par rapport à la capitalisation du marché.