Rapport valeur/ EBITDA d’entreprise (EV/EBITDA)
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
Automatic Data Processing Inc. pages disponibles gratuitement cette semaine :
- Bilan : passif et capitaux propres
- Structure du bilan : passif et capitaux propres
- Analyse des ratios de rentabilité
- Analyse des ratios d’activité à long terme
- Analyse DuPont : Désagrégation du ROE, de la ROAet du ratio de marge bénéficiaire nette
- Valeur d’entreprise (EV)
- Valeur actualisée des flux de trésorerie disponibles par rapport aux capitaux propres (FCFE)
- Ratio de rendement de l’actif (ROA) depuis 2005
- Ratio cours/bénéfice net (P/E) depuis 2005
- Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S) depuis 2005
Nous acceptons :
Bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement (EBITDA)
Automatic Data Processing Inc., EBITDAcalcul
US$ en milliers
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-06-30), 10-K (Date du rapport : 2020-06-30), 10-K (Date du rapport : 2019-06-30), 10-K (Date du rapport : 2018-06-30), 10-K (Date du rapport : 2017-06-30), 10-K (Date du rapport : 2016-06-30).
- Évolution du bénéfice net
- Entre 2016 et 2021, le bénéfice net de l'entreprise a connu une croissance globale. Après une augmentation notable entre 2016 et 2017, une légère baisse est observée en 2018. Par la suite, le bénéfice net repart à la hausse, atteignant ses niveaux les plus élevés en 2021, avec une progression continue après la baisse de 2018.
- Évolution du bénéfice avant impôt (EBT)
- Le bénéfice avant impôt affiche une tendance haussière sur la période, malgré une stagnation relative en 2018. La progression globale reflète une augmentation soutenue depuis 2018, culminant en 2021 avec un niveau supérieur à celui de 2016, témoignant d'une amélioration de la rentabilité opérationnelle avant impôts.
- Évolution du bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT)
- Le bénéfice EBIT suit une tendance similaire à celle de l'EBT, avec une hausse globale après une baisse mineure en 2018. La croissance soutenue vers 2021 indique une amélioration de la performance opérationnelle, traduisant une gestion efficace des activités principales.
- Évolution de l'EBITDA
- L'EBITDA connaît une forte progression tout au long de la période, avec une augmentation régulière à partir de 2016. Cette évolution suggère une amélioration de la capacité de l'entreprise à générer des flux de trésorerie issus de ses opérations, tout en conservant une gestion rigoureuse des coûts d'exploitation et d'amortissement.
- Tendances générales
- Dans l'ensemble, les indicateurs financiers de l'entreprise montrent une tendance positive, en dépit d'une légère correction en 2018. La croissance continue notamment en 2019, 2020 et 2021, dans tous les indicateurs principaux, indique une dynamique favorable et une amélioration de la rentabilité opérationnelle, bénéfice net compris. La progression de l'EBITDA souligne également une gestion efficace des coûts opérationnels et une forte génération de profitabilité avant charges financières et fiscales.
Ratio valeur d’entreprise/EBITDAcourant
Automatic Data Processing Inc., EV/EBITDAcalcul, comparaison avec des indices de référence
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |
| Valeur d’entreprise (EV) | |
| Bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement (EBITDA) | |
| Ratio d’évaluation | |
| EV/EBITDA | |
| Repères | |
| EV/EBITDAConcurrents1 | |
| Accenture PLC | |
| Adobe Inc. | |
| Cadence Design Systems Inc. | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | |
| Datadog Inc. | |
| International Business Machines Corp. | |
| Intuit Inc. | |
| Microsoft Corp. | |
| Oracle Corp. | |
| Palantir Technologies Inc. | |
| Palo Alto Networks Inc. | |
| Salesforce Inc. | |
| ServiceNow Inc. | |
| Synopsys Inc. | |
| Workday Inc. | |
| EV/EBITDAsecteur | |
| Logiciels et services | |
| EV/EBITDAindustrie | |
| Technologie de l’information | |
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2021-06-30).
1 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
Si l’EV/EBITDA de l’entreprise est inférieur à l’EV/EBITDA de l’indice de référence, l’entreprise est relativement sous-évaluée.
Sinon, si l’EV/EBITDA de l’entreprise est supérieur à l’EV/EBITDA de l’indice de référence, l’entreprise est relativement surévaluée.
Ratio valeur d’entreprise/EBITDAhistorique
Automatic Data Processing Inc., EV/EBITDAcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 30 juin 2021 | 30 juin 2020 | 30 juin 2019 | 30 juin 2018 | 30 juin 2017 | 30 juin 2016 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||
| Valeur d’entreprise (EV)1 | |||||||
| Bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement (EBITDA)2 | |||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||
| EV/EBITDA3 | |||||||
| Repères | |||||||
| EV/EBITDAConcurrents4 | |||||||
| Accenture PLC | |||||||
| Adobe Inc. | |||||||
| Cadence Design Systems Inc. | |||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | |||||||
| Datadog Inc. | |||||||
| International Business Machines Corp. | |||||||
| Intuit Inc. | |||||||
| Microsoft Corp. | |||||||
| Oracle Corp. | |||||||
| Palantir Technologies Inc. | |||||||
| Palo Alto Networks Inc. | |||||||
| Salesforce Inc. | |||||||
| ServiceNow Inc. | |||||||
| Synopsys Inc. | |||||||
| Workday Inc. | |||||||
| EV/EBITDAsecteur | |||||||
| Logiciels et services | |||||||
| EV/EBITDAindustrie | |||||||
| Technologie de l’information | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-06-30), 10-K (Date du rapport : 2020-06-30), 10-K (Date du rapport : 2019-06-30), 10-K (Date du rapport : 2018-06-30), 10-K (Date du rapport : 2017-06-30), 10-K (Date du rapport : 2016-06-30).
3 2021 calcul
EV/EBITDA = EV ÷ EBITDA
= ÷ =
4 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Evolution de la valeur d'entreprise (EV)
- La valeur d'entreprise a connu une croissance notable sur la période considérée. Elle est passée d'environ 5,88 milliards de dollars en 2016 à plus de 55,2 milliards de dollars en 2021. Cette augmentation significative indique une croissance importante de la capitalisation de l'entreprise, avec une hausse particulièrement marquée entre 2016 et 2018, puis une stabilisation relative avant une nouvelle progression vers 2021.
- Évolution de l'EBITDA
- Les bénéfices avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement ont également augmenté globalement, passant d'environ 2,58 milliards de dollars en 2016 à près de 3,93 milliards de dollars en 2021. La progression est régulière, avec une année 2018 marquée par une légère baisse par rapport à 2017, mais la tendance générale reste à la croissance. La croissance de l'EBITDA reflète une amélioration de la rentabilité opérationnelle de l'entreprise sur la période considérée.
- Évolution du ratio EV/EBITDA
- Le ratio EV/EBITDA a connu des fluctuations importantes. En 2016, il était relativement faible à 2.28, mais il a rapidement augmenté pour atteindre 7.32 en 2017, puis a poursuivi sa hausse pour atteindre un sommet de 12.32 en 2019. Après cette période de forte augmentation, une baisse intervient en 2020 à 8.32, avant une reprise à 14.05 en 2021. Ces variations indiquent une évolution dynamique du marché en termes de valorisation relative par rapport à la rentabilité opérationnelle, avec une croissance globale du ratio, notamment en 2021, suggérant une augmentation de la valorisation de l'entreprise par rapport à ses bénéfices opérationnels, ou une hausse de la perception du marché quant à ses perspectives futures.