Analyse des ratios de rentabilité
Les ratios de rentabilité mesurent la capacité de l’entreprise à générer des ventes rentables à partir de ses ressources (actifs).
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Ratios de rentabilité (résumé)
Boeing Co., les ratios de rentabilité
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives en matière de rentabilité et de performance. Le ratio de marge bénéficiaire brute a connu une augmentation notable entre 2021 et 2023, passant de 4,84% à 9,93%, avant de chuter à -2,99% en 2024, puis de remonter à 4,79% en 2025. Cette volatilité suggère des fluctuations importantes dans la gestion des coûts des marchandises vendues ou dans la politique de prix.
Le ratio de marge bénéficiaire d’exploitation présente une trajectoire similaire, mais plus prononcée. Il est négatif sur la période 2021-2023, s'améliore légèrement en 2023, puis connaît une baisse drastique en 2024 (-16,1%) avant de revenir à 4,79% en 2025. Cette évolution indique des difficultés persistantes dans le contrôle des charges d'exploitation, exacerbées en 2024.
Le ratio de marge bénéficiaire nette suit une tendance comparable, avec des valeurs négatives de 2021 à 2023, une forte diminution en 2024 (-17,77%) et un retour à la rentabilité en 2025 (2,5%). Cette performance est directement influencée par les marges brutes et d'exploitation, ainsi que par les charges financières et les impôts.
Le rendement des capitaux propres (ROE) n'est disponible qu'en 2025, avec une valeur de 40,98%. Cette valeur élevée suggère une utilisation efficace des capitaux propres pour générer des bénéfices, mais son interprétation est limitée par l'absence de données historiques.
Le ratio de rendement de l’actif (ROA) est négatif de 2021 à 2023, indiquant une utilisation inefficace des actifs pour générer des bénéfices. Il atteint son point le plus bas en 2024 (-7,56%) avant de s'améliorer significativement en 2025 (1,33%). Cette amélioration suggère une meilleure gestion des actifs ou une augmentation de la rentabilité des opérations.
- Ratio de marge bénéficiaire brute
- Présente une forte volatilité, passant d'une augmentation significative à une baisse marquée avant de se redresser.
- Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
- Suit une tendance similaire à la marge brute, mais avec des fluctuations plus importantes et des valeurs négatives persistantes.
- Ratio de marge bénéficiaire nette
- Reflète les tendances des marges brute et d'exploitation, avec un retour à la rentabilité en 2025.
- Rendement des capitaux propres (ROE)
- Indique une forte rentabilité des capitaux propres en 2025, mais l'absence de données historiques limite son interprétation.
- Ratio de rendement de l’actif (ROA)
- Passe de valeurs négatives à une amélioration notable en 2025, suggérant une meilleure utilisation des actifs.
Ratios de rendement des ventes
Ratios de rendement des investissements
Ratio de marge bénéficiaire brute
Boeing Co., le ratio de la marge bénéficiaire brutecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Marge brute (perte brute) | ||||||
| Revenus | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire brute1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire bruteConcurrents2 | ||||||
| Caterpillar Inc. | ||||||
| Eaton Corp. plc | ||||||
| GE Aerospace | ||||||
| Honeywell International Inc. | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | ||||||
| RTX Corp. | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio de marge bénéficiaire brute = 100 × Marge brute (perte brute) ÷ Revenus
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle des fluctuations significatives sur la période considérée. Les revenus ont connu une croissance notable entre 2021 et 2023, passant de 62 286 millions de dollars américains à 77 794 millions de dollars américains. Cependant, une diminution des revenus est observée en 2024, avec un chiffre de 66 517 millions de dollars américains, suivie d'une reprise en 2025, atteignant 89 463 millions de dollars américains.
La marge brute a présenté une trajectoire plus volatile. Après une augmentation de 3017 millions de dollars américains en 2021 à 7724 millions de dollars américains en 2023, elle a subi une perte substantielle en 2024, s'élevant à -1991 millions de dollars américains. Une amélioration significative est constatée en 2025, avec une marge brute de 4289 millions de dollars américains.
- Ratio de marge bénéficiaire brute
- Le ratio de marge bénéficiaire brute a suivi une tendance similaire à la marge brute. Il a progressé de 4,84 % en 2021 à 9,93 % en 2023, puis a chuté à -2,99 % en 2024, avant de remonter à 4,79 % en 2025. Cette évolution indique une forte corrélation entre le ratio et la performance de la marge brute.
En résumé, la période analysée est caractérisée par une croissance initiale des revenus et de la marge brute, suivie d'une période de difficultés en 2024, marquée par une baisse des revenus et une perte brute. Les données de 2025 suggèrent un retour à une situation plus favorable, avec une augmentation des revenus et une amélioration de la marge brute et du ratio associé.
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
Boeing Co., le ratio de marge bénéficiaire d’exploitationcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Bénéfice (perte) d’exploitation | ||||||
| Revenus | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationConcurrents2 | ||||||
| Caterpillar Inc. | ||||||
| Eaton Corp. plc | ||||||
| GE Aerospace | ||||||
| Honeywell International Inc. | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | ||||||
| RTX Corp. | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationsecteur | ||||||
| Biens d’équipement | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationindustrie | ||||||
| Industriels | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation = 100 × Bénéfice (perte) d’exploitation ÷ Revenus
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle des fluctuations significatives de la performance opérationnelle sur la période considérée. Initialement, l'entreprise a enregistré des pertes d'exploitation substantielles en 2021 et 2022, qui se sont aggravées en 2022 avant de s'améliorer en 2023.
Les revenus ont connu une croissance constante entre 2021 et 2023, passant de 62 286 millions de dollars américains à 77 794 millions de dollars américains. Cependant, une diminution notable des revenus est observée en 2024, avec un chiffre de 66 517 millions de dollars américains, suivie d'une reprise significative en 2025, atteignant 89 463 millions de dollars américains.
Le ratio de marge bénéficiaire d’exploitation reflète ces tendances. Il est négatif en 2021 et 2022, indiquant des pertes opérationnelles. Une amélioration est constatée en 2023, mais une forte détérioration se produit en 2024, avec une marge de -16,1 %. En 2025, le ratio devient positif, atteignant 4,79 %, ce qui suggère une amélioration significative de la rentabilité opérationnelle.
- Tendances clés
- Une forte volatilité du bénéfice d'exploitation est observée, passant de pertes importantes à un bénéfice substantiel sur la période.
- Évolution des revenus
- Les revenus ont augmenté jusqu'en 2023, ont diminué en 2024, puis ont connu une forte croissance en 2025.
- Rentabilité
- La rentabilité opérationnelle, mesurée par le ratio de marge bénéficiaire d’exploitation, a connu des fluctuations importantes, passant de valeurs négatives à une valeur positive en 2025.
L'évolution du ratio de marge bénéficiaire d’exploitation semble fortement corrélée à celle des revenus, suggérant que la performance opérationnelle est sensible aux variations du chiffre d'affaires. L'amélioration observée en 2025 indique une possible stabilisation et une amélioration de l'efficacité opérationnelle.
Ratio de marge bénéficiaire nette
Boeing Co., le ratio de la marge bénéficiaire nettecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnaires de Boeing | ||||||
| Revenus | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire nette1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire netteConcurrents2 | ||||||
| Caterpillar Inc. | ||||||
| Eaton Corp. plc | ||||||
| GE Aerospace | ||||||
| Honeywell International Inc. | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | ||||||
| RTX Corp. | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire nettesecteur | ||||||
| Biens d’équipement | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire netteindustrie | ||||||
| Industriels | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio de marge bénéficiaire nette = 100 × Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnaires de Boeing ÷ Revenus
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle une volatilité significative de la performance sur la période considérée. Le bénéfice net attribuable aux actionnaires a connu une évolution marquée, passant d'une perte substantielle de 4 202 millions de dollars américains en 2021 à une perte encore plus importante de 4 935 millions de dollars américains en 2022. Une amélioration est ensuite observée en 2023, avec une perte réduite à 2 222 millions de dollars américains, suivie d'une détérioration drastique en 2024, avec une perte de 11 817 millions de dollars américains. Enfin, l'année 2025 marque un retour à la rentabilité, avec un bénéfice net de 2 235 millions de dollars américains.
Les revenus ont affiché une tendance globalement positive, bien que fluctuante. Ils ont progressé de 62 286 millions de dollars américains en 2021 à 66 608 millions de dollars américains en 2022, puis ont connu une augmentation plus importante pour atteindre 77 794 millions de dollars américains en 2023. Une baisse est ensuite constatée en 2024, avec des revenus de 66 517 millions de dollars américains, avant de remonter significativement à 89 463 millions de dollars américains en 2025.
Le ratio de marge bénéficiaire nette reflète les fluctuations du bénéfice net. Il est négatif de -6,75 % en 2021 et de -7,41 % en 2022, indiquant des pertes. Une amélioration relative est observée en 2023, avec un ratio de -2,86 %. Cependant, ce ratio se détériore considérablement en 2024, atteignant -17,77 %, avant de devenir positif en 2025, à 2,5 %.
- Tendances clés
- Une forte volatilité du bénéfice net est observée, avec des pertes importantes en 2021, 2022 et 2024, et un retour à la rentabilité en 2025.
- Évolution des revenus
- Les revenus ont globalement augmenté sur la période, mais avec une baisse notable en 2024.
- Marge bénéficiaire nette
- Le ratio de marge bénéficiaire nette a suivi l'évolution du bénéfice net, passant de valeurs négatives à une valeur positive en 2025.
Rendement des capitaux propres (ROE)
Boeing Co., ROEcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnaires de Boeing | ||||||
| Capitaux propres (déficit) | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| ROE1 | ||||||
| Repères | ||||||
| ROEConcurrents2 | ||||||
| Caterpillar Inc. | ||||||
| Eaton Corp. plc | ||||||
| GE Aerospace | ||||||
| Honeywell International Inc. | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | ||||||
| RTX Corp. | ||||||
| ROEsecteur | ||||||
| Biens d’équipement | ||||||
| ROEindustrie | ||||||
| Industriels | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
ROE = 100 × Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnaires de Boeing ÷ Capitaux propres (déficit)
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle une trajectoire initialement déficitaire qui tend vers une amélioration. Le bénéfice net attribuable aux actionnaires présente une diminution significative sur les trois premières périodes observées, passant d'une perte de 4 202 millions de dollars américains en 2021 à une perte de 4 935 millions de dollars américains en 2022, puis à une perte de 2 222 millions de dollars américains en 2023. Cependant, une forte détérioration est observée en 2024, avec une perte nette atteignant 11 817 millions de dollars américains. Enfin, une inversion de tendance est constatée en 2025, avec un bénéfice net de 2 235 millions de dollars américains.
L'évolution des capitaux propres reflète en partie les performances du bénéfice net. On observe une érosion continue des capitaux propres sur les trois premières périodes, passant de -14 999 millions de dollars américains en 2021 à -15 883 millions de dollars américains en 2022 et à -17 233 millions de dollars américains en 2023. En 2024, les capitaux propres diminuent considérablement pour atteindre -3908 millions de dollars américains. Une amélioration notable est ensuite enregistrée en 2025, avec des capitaux propres positifs de 5 454 millions de dollars américains.
- Indicateur de rentabilité : ROE (Return on Equity)
- Le ROE, mesuré en pourcentage, n'est disponible que pour la période 2025, et s'élève à 40,98%. Ce chiffre indique une rentabilité élevée des capitaux propres pour cette année, suggérant une utilisation efficace des fonds propres pour générer des bénéfices.
En résumé, les données indiquent une période initiale de difficultés financières, suivie d'une détérioration marquée en 2024, puis d'une reprise significative en 2025, tant au niveau du bénéfice net que des capitaux propres. Le ROE élevé en 2025 confirme cette amélioration de la rentabilité.
Ratio de rendement de l’actif (ROA)
Boeing Co., ROAcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnaires de Boeing | ||||||
| Total de l’actif | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| ROA1 | ||||||
| Repères | ||||||
| ROAConcurrents2 | ||||||
| Caterpillar Inc. | ||||||
| Eaton Corp. plc | ||||||
| GE Aerospace | ||||||
| Honeywell International Inc. | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | ||||||
| RTX Corp. | ||||||
| ROAsecteur | ||||||
| Biens d’équipement | ||||||
| ROAindustrie | ||||||
| Industriels | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
ROA = 100 × Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnaires de Boeing ÷ Total de l’actif
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle une évolution significative de la performance sur la période considérée. Le bénéfice net attribuable aux actionnaires présente une trajectoire initialement négative, atteignant des points bas en 2022 et 2024, avant de s'inverser et de devenir positif en 2025.
- Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnaires de Boeing
- En 2021, une perte nette de 4 202 millions de dollars américains est enregistrée. Cette perte s'aggrave en 2022, atteignant 4 935 millions de dollars américains, puis diminue en 2023 à 2 222 millions de dollars américains. Une forte baisse est observée en 2024, avec une perte nette de 11 187 millions de dollars américains, suivie d'un retour à la rentabilité en 2025, avec un bénéfice net de 2 235 millions de dollars américains.
Le total de l'actif montre une tendance générale à la hausse, bien que fluctuante. L'actif diminue légèrement en 2022, puis se stabilise en 2023. Une augmentation notable est observée en 2024 et 2025, atteignant 168 235 millions de dollars américains en 2025.
- Total de l’actif
- L'actif passe de 138 552 millions de dollars américains en 2021 à 137 100 millions de dollars américains en 2022, puis à 137 012 millions de dollars américains en 2023. Une augmentation significative est ensuite constatée, avec 156 363 millions de dollars américains en 2024 et 168 235 millions de dollars américains en 2025.
Le rendement des actifs (ROA) suit une tendance similaire à celle du bénéfice net. Initialement négatif, il s'améliore progressivement jusqu'en 2023, puis chute en 2024 avant de devenir positif en 2025.
- ROA
- Le ROA est de -3,03 % en 2021, -3,6 % en 2022, -1,62 % en 2023, -7,56 % en 2024 et enfin 1,33 % en 2025. Cette évolution reflète l'amélioration de la rentabilité par rapport à l'actif total.
En résumé, la période analysée est marquée par une phase initiale de pertes significatives, suivie d'une amélioration progressive de la performance financière, culminant avec un bénéfice net positif et un ROA positif en 2025. L'actif total a également augmenté sur la période, suggérant une croissance de l'entreprise.